Cảnh báo từ Charles Schwab: Phân bổ danh mục 1%-3% vào BTC/ETH là đủ để ảnh hưởng rõ rệt đến đặc trưng rủi ro

Tin tức từ Gate News: vào ngày 7 tháng 4, gã khổng lồ tài chính Mỹ Charles Schwab công bố một báo cáo nghiên cứu, cho biết ngay cả khi chỉ phân bổ 1%-3% vốn trong danh mục đầu tư cho Bitcoin hoặc Ethereum, cũng có thể làm thay đổi đáng kể đặc trưng rủi ro tổng thể của danh mục. Báo cáo nêu rằng Bitcoin và Ethereum trong lịch sử đều đã ghi nhận mức sụt giảm hơn 70%, cao xa so với mức biến động của cổ phiếu hoặc trái phiếu; vì vậy, ngay cả phân bổ nhỏ cũng có thể tạo ra tác động rõ rệt trong các giai đoạn thị trường biến động. Charles Schwab đề xuất hai phương pháp phân bổ tài sản tiền mã hóa: một là theo lý thuyết danh mục đầu tư truyền thống, dựa trên lợi suất kỳ vọng, độ biến động và mối tương quan để phân bổ; hai là theo phương pháp dựa trên rủi ro, trong đó tỷ trọng tài sản tiền mã hóa được quyết định theo mức rủi ro mà nhà đầu tư sẵn sàng gánh chịu, chuyển trọng tâm từ lợi nhuận sang khả năng chịu đựng rủi ro.