Обнаружено интересное явление: поведение биткоина в выходные дни часто служит индикатором глобального настроения риска. В эти выходные обострение ситуации в Иране и Израиле привело к тому, что BTC, кратковременно достигший 65000 долларов, быстро опустился до примерно 64700 долларов, а в худших случаях даже приблизился к 63000 долларов.

Почему так происходит? Ключ кроется в том, что биткоин, как актив, торгующийся 24/7, в выходные, когда традиционные рынки закрыты, становится основным клапаном для давления на настроения избегания риска. Акции, облигации, товарные рынки — все закрыты, а криптовалютный рынок продолжает работать, поэтому при внезапном обострении геополитических рисков все продажи устремляются в биткоин.

Ситуация в субботу действительно была напряженной. Сообщается, что в провинции Хормозган в Иране произошли бомбардировки, в результате которых погибло как минимум 70 человек, в том числе и школьники. Затем Иран запустил новую волну ракетных ударов по Израилю, Израиль активировал систему противовоздушной обороны. Все стороны делают заявления — НАТО заявил, что внимательно следит за ситуацией, Китай потребовал немедленного прекращения огня, Турция выразила готовность выступить посредником.

Интересно, что несмотря на падение биткоина примерно на 3%, учитывая серьезность новостей, этот спад не кажется чрезмерным. Это скорее указывает на проблему: в выходные объемы ордеров обычно очень малы, и реальное давление на продажу может быть меньше, чем кажется на первый взгляд. Однако роль этого клапана действительно проявляется — если бы эти риски не были сняты в криптовалютном рынке, в понедельник при открытии торгов они могли бы вызвать более сильные колебания в акциях и других традиционных активах.

По историческим сравнениям, это не первый раз. 5 февраля биткоин уже переживал подобную паническую волну, когда цена опустилась ниже 60000 долларов. Каждый раз, когда геополитические риски вспыхивают вне торговых часов, биткоин вынужден выступать в роли этого клапана, поглощая те продажи, которые в противном случае пошли бы в акции, товары и валюты.

Трамп заявил газете Washington Post: «Я хочу, чтобы люди были свободны», но рынок явно пережевывает другую угрозу — после неудачи переговоров по ядерной программе Ирана, возможное дальнейшее обострение военных действий США в Ближнем Востоке. За этим стоит одна из самых чувствительных экономических зон мира, и последствия могут оказаться гораздо масштабнее, чем мы предполагаем.

Выходные действительно не самый удобный период для трейдеров. Хотя BTC в итоге стабилизировался около 64700 долларов, пока геополитическая неопределенность сохраняется, роль этого клапана продолжит играть свою роль. В понедельник при открытии американских торговых сессий мы, вероятно, увидим дальнейшую волатильность.