Ежедневный отчет о рынке 22 августа

Основная тема: Конференция в Джексон-Холле задает тон ожиданиям по снижению ставок в сентябре, сегодня вечером ожидается ключевой поворотный момент на рынке.

1. Ключевое событие: Макроэкономическая настройка сегодня в 10 часов вечера.

- Событие: конференция в Джексон-Хоуле, Пауэлл выступит с речью в 10 часов.
- Основное содержание речи: обсуждение путей снижения процентных ставок, пересмотра политики, беспокойства по поводу инфляции, рынка труда и политического давления.
- Ключевое влияние: прямое отношение к вероятности снижения процентной ставки в сентябре (на прошлой неделе более 90%, на этой неделе снизилась до 71%), что косвенно определит общий тренд рынка с конца августа до начала сентября.

2. Текущая ситуация на рынке: Явная дифференциация между множеством видов.

1. Биткойн (большой пирог)

- Недавние показатели: под воздействием оттока средств из ETF с 14-го числа произошло снижение на 10%. Эта величина является здоровой коррекцией на бычьем рынке, в течение этого времени происходила смена акций между публичными компаниями и учреждениями.
- Ключевые уровни: уровень сопротивления на 115000 пунктов (при закреплении можно ожидать сильное сопротивление на 118000 пунктов); уровень поддержки на психологической отметке 110000 пунктов.

2. Эфириум (ETH)

- Недавние показатели: Эфириум ETF завершил четырехдневный период чистого оттока, сегодня чистый приток составил 280 миллионов, курс ETH/BTC вырос, общая тенденция остается хорошей.
- Ключевые уровни: уровень сопротивления на 4400 (если он удержится, возможно, будет попытка достичь 4550, а даже и предыдущего максимума 4800); уровень поддержки в диапазоне 4150-4050.

3. Специальные рыночные сигналы

Вчера "древний кит биткойнов" с ценностью 235 миллионов завершил обмен на эфириум, что отражает смещение внимания рынка в сторону эфириума с июня (дополнительно ожидая стейкинг ETF и продолжающие покупки со стороны институциональных инвесторов), но долгосрочный консенсус по биткойну все еще самый сильный.

Три, рекомендации по операциям и прогнозы на будущее

1. Краткосрочная торговая дисциплина: строго запрещены высоколиквидные сделки до и после выступления Пауэлла сегодня в 10 часов вечера, приоритет отдается удержанию спотовых активов.
2. Прогноз рынка: если Пауэлл четко укажет на снижение процентной ставки в сентябре, рынок с большой вероятностью отскочит на месте; долгосрочным игрокам на спотовом рынке не стоит беспокоиться, учреждения и публичные компании продолжают накапливать криптовалюту.
3. Направление компоновки: следовать логике "сильные становятся сильнее", сосредоточив внимание на товарах с четкой логикой (например, ожидания ETF, резервы учреждений) и сигналами притока капитала (например, Эфириум, сильные альткойны), избегая непопулярных альткойнов, к которым нет интереса со стороны капитала.