Что такое Yieldbasis?
(Источник: yieldbasis)
Yieldbasis — это инновационный DeFi-протокол, созданный основателем Curve Finance Михаилом Егоровым. Решение предназначено для долгосрочных держателей BTC и ETH, обеспечивая стабильную и прозрачную доходность через автоматизированную AMM-модель с кредитным плечом. Пользователи размещают активы в пулах ликвидности и получают доход от торговых комиссий без риска временных потерь.
Смарт-контракты полностью автоматизируют все процессы. Для участия достаточно внести активы — система самостоятельно распределяет доход, без необходимости ручного управления рисками или кредитным плечом.
Модель двойного кредитного плеча
Главное преимущество Yieldbasis — механизм кредитной ликвидности с плечом 2×. Такая структура позволяет позициям поставщиков ликвидности отслеживать цену BTC в соотношении 1:1, исключая потери актива при колебаниях стоимости. Для пользователя это означает:
- Отсутствие временных потерь при предоставлении ликвидности;
- Постоянный, стабильный доход от комиссий;
- Возможность получать вознаграждение напрямую либо размещать активы в стейкинг для дополнительных бонусов в зависимости от выбранной стратегии.
Общий процесс использования
Yieldbasis предлагает понятный и удобный интерфейс. Для участия следуйте инструкции:
- Внесите BTC → Выпустите ybBTC
- Система автоматически занимает crvUSD и размещает его в пул Curve
- Пользователь выбирает дальнейшее действие:
- Хранить ybBTC и получать доход от комиссий BTC напрямую;
- Или размещать ybBTC в стейкинг для получения токенов YB протокола.
- При выходе сожгите ybBTC. Система автоматически закрывает позицию, погашает задолженность и возвращает исходный BTC с начисленной доходностью.
Вся процедура полностью автоматизирована — одно действие позволяет получать доход от протокола на постоянной основе.
Структура доходности и распределение стимулов
Yieldbasis формирует доходность за счёт торговых комиссий пула Curve BTC/crvUSD. Вознаграждения распределяются по следующим принципам:
- Держатели ybBTC без стейкинга: получают долю комиссий BTC за вычетом динамических управленческих сборов — это чистая прибыль.
- Стейкинг ybBTC: пользователи отказываются от немедленной доходности, получая вместо неё токены YB и права управления протоколом.
- Владельцы veYB: блокировка токенов YB даёт долю управленческих комиссий, а также права голоса и управления.
Система распределяет 50% дохода пула между участниками, остальные 50% используются для ребалансировки и поддержания ликвидности, обеспечивая устойчивый цикл доходности.
Функции токена YB
Собственный токен $YB — ключевой элемент работы протокола, выполняющий три основные задачи:
- Управление: пользователи голосуют за параметры протокола, структуру комиссий и правила вознаграждения ликвидности.
- Распределение прибыли: владельцы veYB периодически получают часть дохода протокола.
- Вознаграждение за стейкинг: размещение ybBTC в стейкинге приносит регулярные выплаты токенов YB, стимулируя долгосрочное участие.
Структура распределения токенов
Распределение YB токенов сбалансировано между мотивацией сообщества, развитием команды и долгосрочным ростом экосистемы:
- 30% — стимулы для сообщества: для поставщиков ликвидности и участников управления;
- 25% — команда: разработка и поддержка протокола;
- 15% — резерв экосистемы: для межсетевого взаимодействия и интеграции;
- 12,1% — инвесторы: поощрение ранних сторонников и стратегических партнёров;
- 7,5% — лицензирование Curve Tech: для лицензирования архитектуры;
- 7,4% — резерв развития протокола: поддержка обновлений и новых функций;
- 3% — голосование и стимулы ликвидности: повышение активности управления и участия на рынке.
Такая структура обеспечивает устойчивое развитие протокола, позволяя сообществу и пользователям делить успех проекта.
Торговля YB на спотовом рынке доступна по ссылке: https://www.gate.com/zh-tw/trade/YB_USDT
Резюме
Yieldbasis внедряет новую модель пассивной доходности для DeFi. Держатели BTC и ETH могут получать стабильную прибыль, не меняя структуру своих активов. Такой подход — доходность на основе торговых комиссий — заменяет риски, связанные с плечом и инфляционными стимулами, и открывает новую эру децентрализованных доходов.
