Điều quan trọng cần hiểu ngay bây giờ là mối quan hệ giữa crypto và macro, bởi vì nếu bạn chỉ đọc biểu đồ thì bạn đang bỏ lỡ một nửa bức tranh trong môi trường này.

Trong phần lớn lịch sử của crypto, thị trường chủ yếu tự tham chiếu. Giá di chuyển dựa trên các câu chuyện, hoạt động onchain, chuyển động của cá mập, dòng chảy trên sàn giao dịch. Thế giới đó vẫn tồn tại nhưng đã được xếp lớp dưới một thế giới lớn hơn nhiều kể từ khi các tổ chức và ETF chính thức tham gia vào thị trường. Bây giờ BTC phản ứng với các thông báo về thuế quan, bình luận của Fed, rủi ro địa chính trị, tương quan với cổ phiếu, những điều mà năm năm trước hoàn toàn không ảnh hưởng gì đến crypto.
Điều này thực tế có nghĩa là thiết lập kỹ thuật của bạn có thể hoàn hảo nhưng vẫn thất bại vì một sự kiện macro ngoại sinh không liên quan gì đến biểu đồ. Một mô hình cờ bò rõ ràng trên BTC không quan trọng nếu Trump công bố thuế quan khiến Nasdaq giảm 3% và các tài sản rủi ro bị bán tháo trên toàn bộ thị trường. Mẫu hình đó hợp lệ, bối cảnh xung quanh nó đã thay đổi, và bối cảnh đã thắng.
Tôi không nói rằng bạn cần trở thành một chuyên gia macro. Nhưng bạn cần biết khi nào macro là yếu tố chi phối chính và khi nào không phải. Hiện tại, rõ ràng là như vậy. Giá không di chuyển dựa trên các chỉ số onchain hay tích lũy của cá mập, mà dựa trên các tiêu đề về thuế quan, căng thẳng Iran, dữ liệu dòng chảy ETF, và kỳ vọng của Fed. Cho đến khi điều đó thay đổi, ngay cả thiết lập biểu đồ rõ ràng nhất cũng mang theo rủi ro bổ sung mà không thể nhìn thấy trên chính biểu đồ.
Kiểm tra lịch macro trước khi giao dịch. Biết các sự kiện sắp tới. Và nếu có một chất xúc tác tác động lớn trong vòng 24 giờ tới, hãy xem xét liệu lợi thế của bạn còn phù hợp hay bạn đang thực sự chỉ tung đồng xu với các bước bổ sung.