Gate 余币宝 vs Pool stablecoin vs Cho vay DeFi: So sánh toàn cảnh lợi nhuận tiền gửi linh hoạt trong năm 2026

Vào năm 2026, khi việc quản lý tài sản kỹ thuật số ngày càng trở nên phức tạp, việc để tài sản nhàn rỗi “sống động” để tạo thu nhập thụ động đã trở thành sự đồng thuận của các nhà đầu tư. Trên thị trường hiện tại, các sản phẩm thu nhập ổn định chủ yếu được chia thành hai phe: quản lý tài sản một cửa trao đổi do Gate Yubibao đại diện và các nhóm stablecoin trên chuỗi được đại diện bởi các giao thức như Aave và Compound. Đối mặt với phạm vi lợi nhuận hàng năm dao động từ 2% đến 20%, các nhà đầu tư nên lựa chọn như thế nào?

Dựa trên dữ liệu mới nhất từ Gate tính đến ngày 25 tháng 2 năm 2026, bài viết này cung cấp cho bạn phân tích chuyên sâu về khoảng cách lợi nhuận, đặc điểm rủi ro và các kịch bản áp dụng giữa Gate Yubibao và các sản phẩm quản lý tài sản tiền điện tử chính thống khác.

Tổng quan về mô hình thu nhập của các sản phẩm quản lý tài sản tiền điện tử chính thống vào năm 2026

Trước khi so sánh chính thức, chúng ta cần hiểu các tiêu chuẩn thu nhập của ba sản phẩm quản lý tài sản ổn định cốt lõi trên thị trường hiện tại. Theo dữ liệu thị trường Gate và thông tin on-chain:

Như có thể thấy từ bảng trên, Gate Yubibao đã cạnh tranh đáng kể trong điều kiện bình thường và bằng cách tham gia vào các hoạt động mới nhất của Gate, trần lợi nhuận của nó có thể được tăng lên mức tương đương với các giao thức sáng tạo trong khi vẫn duy trì độ ổn định cao hơn.

Phân tích chuyên sâu về khoảng cách doanh thu: từ cơ chế đến con số

Gate Yu Bibao: Lợi nhuận vượt mức trên cơ sở vững chắc

Thu nhập cốt lõi của Gate Yubibao đến từ việc khớp thị trường cho vay trên nền tảng. Sau khi người dùng gửi tài sản nhàn rỗi, hệ thống sẽ tự động cho các nhà giao dịch vay với nhu cầu đòn bẩy để có được lãi suất được xác định bởi cung và cầu thị trường.

Tính đến ngày 25 tháng 2 năm 2026, tỷ lệ phần trăm lợi nhuận hàng năm (APY) của các sản phẩm linh hoạt USDT trong Gate đang dao động trong khoảng từ 4,2% đến 6,8%. Lấy khoản tiền gửi 10.000 USDT làm ví dụ:

• Lợi nhuận hàng ngày ≈ 10.000 × (5,2% ÷ 365) ≈ 1,42 USDT
• Lợi suất hàng năm (Lãi kép) ≈ 10.000 × [(1 + 5,2% ÷ 365)^365 - 1] ≈ 533,60 USDT

Mức lợi nhuận này cao hơn nhiều so với phạm vi bình thường của các giao thức cho vay DeFi truyền thống. Ví dụ: kể từ tháng 1 năm 2026, lợi nhuận hàng năm USDT/USDC của Aave thường dao động từ 2,5% đến 3,6%, trong khi lợi nhuận hàng năm của Compound dao động từ 2% đến 4%. Điều này có nghĩa là với cùng số tiền gốc 10.000 USDT, Gate có thể kiếm được nhiều hơn Aave khoảng 200 USDT.

Cho vay DeFi truyền thống: Lợi suất biến động theo thị trường

Lợi nhuận của các giao thức như Aave và Compound hoàn toàn được thúc đẩy bởi nhu cầu thị trường đối với việc cho vay stablecoin. Khi tâm lý thị trường cao và nhu cầu đòn bẩy mạnh, lợi suất của nó có thể tăng lên hơn 20% trong thời gian ngắn; Tuy nhiên, trong thời kỳ thị trường suy thoái, lợi nhuận có thể dao động dưới 3% trong một thời gian dài.

Ngoài ra, các hoạt động trên chuỗi liên quan đến chi phí gas đáng kể. Khi mạng Ethereum bị tắc nghẽn, phí gas cho một giao dịch có thể lên tới hàng chục đô la, điều này có thể ngốn một tỷ lệ đáng kể thu nhập cho các nhà đầu tư có số tiền nhỏ hoặc hoạt động thường xuyên.

Giao thức On-Chain sáng tạo: Các chiến lược phức tạp đằng sau lợi nhuận cao

Các giao thức sáng tạo như Unitas sử dụng các chiến lược trung lập với thị trường để tạo ra lợi nhuận thông qua các phương pháp như chênh lệch giá trung lập delta và nắm bắt tỷ lệ tài trợ. Vào năm 2025, Unitas đạt được lợi nhuận hàng năm khoảng 16,7%. Đồng đô la Mỹ tổng hợp USDe của Ethena duy trì sự ổn định thông qua chiến lược Delta-Neutral và thu nhập có liên quan chặt chẽ đến tỷ lệ tài trợ thị trường.

Tuy nhiên, lợi nhuận cao của các giao thức như vậy đi kèm với rủi ro chiến lược, rủi ro tỷ lệ tài trợ âm và rủi ro hợp đồng thông minh, đồng thời ngưỡng nhận thức đối với các nhà đầu tư bình thường là cao.

Lợi thế cạnh tranh Gate Core

Ổn định thu nhập và tiền thưởng hoạt động

Ưu điểm lớn nhất của Gate là sự ổn định tương đối và khả năng dự đoán lợi nhuận. Tài sản cơ bản của nó chủ yếu là cho vay cấp tổ chức tuân thủ và nguồn thu nhập rõ ràng và minh bạch. Hơn nữa, bằng cách tham gia sự kiện mới nhất của Gate Yubibao, người dùng có thể tăng đáng kể lợi nhuận thực tế của mình:

• Tăng lãi suất dành riêng cho người dùng mới: Kích hoạt và nạp USDT ≥1.000 lần đầu tiên để nhận thêm APR tăng +1,5%
• GT Gain Plan: Nắm giữ hơn 1.000 GT, tăng lợi suất ký quỹ chéo lên +0,3%
• Sự kiện trong thời gian giới hạn: Ví dụ: sự kiện thường xuyên kéo dài 30 ngày USDT đang diễn ra với tỷ lệ cơ bản hàng năm là 3% và người dùng đủ điều kiện có thể mở khóa tối đa 30 gram phần thưởng vàng vật chất (tương đương 4.680 USDT)
• Hoàn tiền giới thiệu: Nhận 5% - 10% thu nhập của người được mời dưới dạng chia sẻ

Các cơ chế hoạt động này cho phép lợi nhuận thực tế của Gate Yubibao vượt quá 10% trong một khoảng thời gian cụ thể và thậm chí đạt tỷ lệ hàng năm toàn diện là 16%.

Lợi thế thanh khoản: “Gửi và Rút tiền” thực sự

Các sản phẩm linh hoạt của Gate hỗ trợ rút tiền theo thời gian thực và tiền được gửi đến tài khoản giao ngay trong vài giây, đảm bảo rằng các nhà đầu tư không bỏ lỡ bất kỳ cơ hội giao dịch đột ngột nào. Ngược lại, một số giao thức on-chain có hạn chế mua lại hoặc thời gian khóa, khiến việc quản lý thanh khoản trở nên phức tạp hơn.

Rào cản gia nhập thấp và chi phí xăng bằng không

• Số tiền tham gia tối thiểu: Sản phẩm linh hoạt USDT 0,01 USDT để bắt đầu đầu tư
• Chi phí hoạt động: Không mất phí gas, loại bỏ nhu cầu chịu chi phí giao dịch trên chuỗi

Lợi ích kép của các loại tiền tệ chính thống

Gate không chỉ hỗ trợ USDT mà còn hỗ trợ quản lý tài chính linh hoạt bằng các loại tiền tệ chính thống như BTC, ETH, GT, v.v., cho phép những người nắm giữ dài hạn có thêm thu nhập trong khi chờ thị trường phục hồi.

Theo dữ liệu của Gate Quotes tính đến ngày 25 tháng 2 năm 2026:

• Giá Bitcoin (BTC) hôm nay là 65.922,9 USD, với mức thay đổi trong 24 giờ là +2,47%. Trong 30 ngày qua, nó giảm -25,91%, nhưng tâm lý thị trường là “trung lập”. Đối với những người nắm giữ dài hạn, việc gửi BTC nhàn rỗi vào Yubibao có thể thu được thu nhập ký quỹ bằng coin ổn định ngoài biến động giá tiền tệ.
• Giá Ethereum (ETH) hôm nay là $1,912,66, với mức thay đổi +3,55% trong 24 giờ. Bất chấp tâm lý thị trường “không tăng”, việc gửi ETH thông qua Yubibao có thể giảm chi phí thời gian nắm giữ các vị thế trong thời gian chờ đợi một cách hiệu quả.
• Giá Gate Token (GT) hôm nay là $6,89, với mức thay đổi trong 24 giờ là +0,15%. Tâm lý thị trường là “tăng giá”. Nắm giữ GT không chỉ có thể tận hưởng cổ tức phát triển của nền tảng mà còn tăng lợi nhuận của các vị thế chéo bằng cách gửi Yubibao để đạt được lợi nhuận gấp đôi.

So sánh nhận thức rủi ro và cơ chế an toàn

Bất kỳ khoản đầu tư nào cũng phải dựa trên ý thức rủi ro tốt. Sau đây là so sánh các đặc điểm rủi ro của ba loại sản phẩm:

Gate đã xây dựng nhiều tuyến phòng thủ ở cấp độ bảo mật quỹ:

• Hệ thống dự trữ rủi ro: Nền tảng có dự phòng rủi ro đặc biệt để ưu tiên sự an toàn của tiền gốc của người dùng trong điều kiện thị trường khắc nghiệt
• Cô lập quỹ và giám sát thời gian thực: Đảm bảo rằng tài sản của người dùng được tách biệt với tài sản hoạt động của nền tảng
• Cơ chế khớp lệnh minh bạch: Thu nhập đến từ thị trường cho vay thực và dòng tiền được nhìn thấy rõ ràng

Làm thế nào để chọn một chiến lược tài chính dựa trên giai đoạn thị trường?

Kết hợp với dự đoán giá của các loại tiền tệ chính thống dựa trên dữ liệu thị trường Gate, chúng ta có thể xây dựng các chiến lược tài chính tương ứng theo các giai đoạn thị trường khác nhau:

Thị trường biến động (Đặc điểm thị trường hiện tại)

Theo mô hình dự đoán, giá trung bình của Bitcoin vào năm 2026 dự kiến là 65.837,2 đô la, với phạm vi từ 47.402,78 đô la đến 67.812,31 đô la; Giá trung bình của Ethereum dự kiến là 1.903,51 đô la, với phạm vi từ 1.104,03 đô la đến 2.474,56 đô la. Điều này có nghĩa là có thể có một loạt các biến động trong suốt cả năm.

Gợi ý chiến lược: Sử dụng các sản phẩm có độ ổn định cao như Gate Yubibao làm phân bổ cốt lõi để thu được lợi nhuận ổn định; Sử dụng một số tiền nhỏ để thử các giao thức sáng tạo và giành được lợi nhuận vượt trội.

Xu hướng tăng đơn phương

Khi tâm lý thị trường chuyển sang “tăng”, nhu cầu đòn bẩy tăng lên và lãi suất đi vay có thể tăng lên.

Gợi ý chiến lược: Thu nhập của Gate Yubibao đương nhiên sẽ tăng theo lãi suất thị trường; Đồng thời, các sản phẩm có cấu trúc như quản lý tài sản bằng tiền tệ kép có thể được xem xét để nắm bắt lợi nhuận định hướng.

Suy giảm đơn phương

Tâm lý e ngại rủi ro thị trường đang nóng lên và nhu cầu về stablecoin đã tăng lên.

Gợi ý chiến lược: Chuyển các đồng tiền chính thống sang Gate Yubibao để có thu nhập dựa trên tiền xu và tránh nắm giữ thụ động trong xu hướng giảm. hoặc chuyển đổi sang USDT để tham gia quản lý tài chính stablecoin để đạt được sự bảo toàn và đánh giá cao tài sản.

Đề xuất sự kiện mới nhất của Gate Yu Bibao

Để giúp bạn tối ưu hóa thu nhập của mình trong bối cảnh thị trường biến động vào năm 2026, Gate đã đưa ra một số lợi ích:

• Đăng ký để nhận Phiếu tăng lãi suất: Hoàn tất đăng ký sự kiện để nhận phiếu giảm giá APR 2% USDT có thể sử dụng cho Sản phẩm cố định 7 ngày Yubibao USDT (giới hạn là 2.000 USDT).
• APR cao độc quyền cho người mới bắt đầu: Người dùng chưa bao giờ sử dụng RexCoin có thể tham gia tiết kiệm cố định trong 3 ngày USDT và tận hưởng trải nghiệm APR lên đến 100% (lên đến 500 USDT).
• Phần thưởng vàng vật chất: Tham gia Tiết kiệm cố định trong 30 ngày USDT (APR 3%) để mở khóa tối đa 30 gram phần thưởng vàng nguyên chất (tương đương 4.680 USDT) dựa trên số tiền nạp ròng và khối lượng đăng ký tích lũy
• Lãi suất độc quyền GT Lock-up: Đăng ký Tiết kiệm cố định GT trong 30 ngày trở lên để nhận thêm phần thưởng APY +2%

Kết luận: Làm thế nào để chọn sản phẩm tiết kiệm tiền điện tử phù hợp với bạn?

Trên thị trường tiết kiệm tiền điện tử vào năm 2026, Gate Yubibao, cho vay DeFi truyền thống và các giao thức on-chain sáng tạo đều có những ưu điểm riêng:

• Nếu bạn đang tìm kiếm sự dễ vận hành, thu nhập ổn định và nguồn vốn linh hoạt, Gate Yubibao là lựa chọn tốt nhất. Lợi nhuận thường xuyên của nó là 4,2% - 6,8% đã vượt trội hơn đáng kể so với DeFi truyền thống và giới hạn trên của thu nhập có thể được tăng thêm lên hơn 16% sau khi chồng lên sự kiện mới nhất của Gate Yubibao.
• Nếu bạn là một người chơi DeFi dày dạn kinh nghiệm, quen thuộc với các hoạt động hợp đồng thông minh và có thể chịu được một số rủi ro nhất định, bạn có thể phân bổ một số tiền của mình cho các giao thức như Aave để thu lợi nhuận vượt quá từ biến động thị trường.
• Nếu bạn có khả năng chấp nhận rủi ro và chuyên môn cao, bạn có thể thử các giao thức sáng tạo như Unitas với vị thế nhỏ để có lợi nhuận tiềm năng từ 20% trở lên.

Bất kể bạn chọn phương pháp quản lý tài chính nào, bạn nên xây dựng danh mục phân bổ tài sản “lõi vệ tinh” dựa trên khẩu vị rủi ro và thuộc tính vốn của riêng bạn, để mỗi tài sản có thể tối đa hóa giá trị của nó.

Đăng nhập vào Gate ngay bây giờ để xem tỷ lệ phần trăm lợi nhuận hàng năm theo thời gian thực của Gate Lexcoin, tham gia vào các hoạt động mới nhất và bắt đầu hành trình đánh giá ổn định của bạn.