Đầu tư ETF nhỏ lẻ không còn khó nữa: Hướng dẫn đầy đủ về giao dịch cổ phiếu lẻ

Khi bạn muốn đầu tư vào ETF nhưng thấy rằng bạn không có đủ tiền để mua cả một cổ phiếu, nhiều người có thể cảm thấy khó chịu. Nhưng trên thực tế, thông qua giao dịch cổ phiếu lẻ, các nhà đầu tư nhỏ lẻ hoàn toàn có thể phân bổ danh mục đầu tư ETF của mình một cách linh hoạt. Bài viết này sẽ đi sâu vào cách đạt được mục tiêu đầu tư nhỏ thông qua giao dịch cổ phiếu lẻ ETF để giúp bạn tìm ra phương pháp đầu tư phù hợp nhất.

Theo thống kê từ Hiệp hội Tư vấn Đầu tư và Ủy thác Đầu tư, tính đến cuối năm 2023, có 227 sản phẩm ETF tại thị trường Đài Loan, với tổng tài sản đạt 3,56 nghìn tỷ Đài tệ, tăng hơn 1 lần so với 1,74 nghìn tỷ vào năm 2020. Ở cấp độ toàn cầu, sự tăng trưởng của thị trường ETF thậm chí còn đáng chú ý hơn - quy mô tài sản ETF toàn cầu chỉ là 212 tỷ đô la vào năm 2003 và nó đã tăng lên 11,61 nghìn tỷ đô la vào năm 2023, với tốc độ tăng trưởng kép trung bình hàng năm (CAGR) là 22,16% trong 20 năm qua. Tuy nhiên, làm thế nào để thâm nhập thị trường này với chi phí thấp nhất chính là điều mà nhiều nhà đầu tư nhỏ lẻ quan tâm.

Tại sao đầu tư toàn bộ cổ phiếu truyền thống có thể không phù hợp với tất cả mọi người?

Đơn vị giao dịch cơ bản của thị trường chứng khoán Đài Loan là “một”, tức là 1.000 cổ phiếu. Lấy Yuanta Taiwan 50 ETF làm ví dụ, với mức giá 161,65 nhân dân tệ, bạn cần đầu tư 161.650 nhân dân tệ để mua một cái. Đối với các nhà đầu tư có nguồn vốn hạn chế, số tiền này quả thực là một số tiền không hề nhỏ.

Trên thị trường chứng khoán Mỹ, các nhà đầu tư có thể linh hoạt mua bất kỳ số lượng cổ phiếu nào dựa trên tiền của chính họ, nhưng cơ chế giao dịch toàn bộ cổ phiếu truyền thống trên thị trường Đài Loan đặt ra các ngưỡng đáng kể cho các nhà đầu tư nhỏ. Tại thời điểm này,Giao dịch cổ phiếu lẻ ETFNó ra đời, mở ra các kênh đầu tư mới cho các nhà đầu tư nhỏ.

Cổ phiếu lẻ ETF là gì? Nó khác với giao dịch toàn bộ cổ phiếu như thế nào?

cái gọi làCổ phiếu lẻ, đề cập đến các quỹ ETF mua ít hơn 1.000 đơn vị (1 đến 999 cổ phiếu). Ví dụ: mua 50 đơn vị ETF thuộc danh mục giao dịch cổ phiếu lẻ. So với giao dịch toàn bộ cổ phiếu, giao dịch cổ phiếu lẻ có sự khác biệt về cách tính phí xử lý, thời gian giao dịch, phương thức đặt lệnh và các khía cạnh khác.

Thời gian và quy tắc giao dịch cổ phiếu lẻ

Giao dịch cổ phiếu lẻ được chia thành hai giai đoạn: trong ngày và sau giờ làm việc, với các quy tắc khác nhau cho từng giai đoạn và nhà đầu tư cần lựa chọn tùy theo hoàn cảnh của riêng mình.

**Giao dịch lô lẻ trong ngày (9:00-13:30)**Chỉ lệnh điện tử, sử dụng lệnh giới hạn ROD, gọi đấu giá khớp 1 phút một lần. Trận đấu đầu tiên diễn ra lúc 09:10 và mỗi phút sau đó. Lệnh giao dịch tuân theo nguyên tắc “giá trước, thời gian trước”.

**Giao dịch cổ phiếu lẻ sau giờ làm việc (13:40-14:30)**Lệnh không bị hạn chế và nhà đầu tư có thể đặt lệnh điện tử, qua điện thoại hoặc qua quầy, nhưng cũng có thể sử dụng lệnh giới hạn ROD. Sự khác biệt là chỉ có một cuộc đấu giá mua được thực hiện vào lúc 14:30 sau khi thị trường kết thúc và lệnh giao dịch được xác định ngẫu nhiên nếu giá giống nhau tại thời điểm giao dịch.

Kế toán chi phí giao dịch cổ phiếu phân đoạn: xử lý phí và thuế

Làm thế nào để tính phí xử lý?

Phương pháp tính phí xử lý đối với cổ phiếu lẻ giống như cách tính toàn bộ cổ phiếu và công thức cơ bản là:

Phí xử lý = giá cổ phiếu × số lượng cổ phiếu × 0,1425%

Nếu công ty môi giới giảm giá, đó là:

Phí xử lý = giá cổ phiếu × số lượng cổ phiếu × chiết khấu 0,1425% ×

Lấy Yuanta Taiwan 50 ETF làm ví dụ, mua 200 cổ phiếu lẻ (giá cổ phiếu 161,65 nhân dân tệ):

200 × 161,65 × 0,1425% × 0,65 (chiết khấu Chứng khoán SinoPac) = 29,95 nhân dân tệ

Phí xử lý thấp nhất và chi phí thực tế

Nhiều nhà môi giới đặt ngưỡng phí tối thiểu. Theo truyền thống, mức tiêu thụ tối thiểu là 20 nhân dân tệ, nhưng khi cạnh tranh thị trường ngày càng gay gắt, ngày càng có nhiều công ty môi giới hạ ngưỡng xuống 1 nhân dân tệ để giảm gánh nặng cho các nhà đầu tư nhỏ.

Lấy mua 1 cổ phiếu của Yuanta Taiwan 50 ETF làm ví dụ: 1 × 161,65 × 0,1425% = 0,23 nhân dân tệ

Vì mức tiêu thụ tối thiểu dưới 1 nhân dân tệ nên nó thực sự được tính ở mức 1 nhân dân tệ. Điều này có nghĩa là chỉ bằng cách mua không dưới 5 cổ phiếu, bạn mới có thể tránh được tác động của chi tiêu tối thiểu: 5 × 161,65 × 0,1425% = 1,15 nhân dân tệ

Do đó,Các nhà đầu tư nhỏ nên đảm bảo rằng số lượng cổ phiếu lẻ đủ để vượt quá tiêu chuẩn phí xử lý tối thiểu cho mỗi lệnhđể có được chi phí tối ưu.

Thuế giao dịch

Ngoài phí xử lý, thuế giao dịch cũng được yêu cầu khi bán cổ phiếu lẻ và thuế suất áp dụng cho ETF là 0,1%. Dựa trên tính toán toàn diện, tổng chi phí bán 200 cổ phiếu của Yuanta Taiwan 50 ETF là:

200 × 161,65 × (0,1425% + 0,1%) = 78,4 nhân dân tệ

Làm thế nào để đặt lệnh giao dịch ETF cổ phiếu lẻ? Hướng dẫn thực hành

Nhà đầu tư có thể hoàn thành lệnh phân đoạn trên ứng dụng giao dịch của công ty môi giới sau khi mở tài khoản chứng khoán. Quy trình đặt hàng tương tự như quy trình của toàn bộ cổ phiếu và các bước chính là:

1. Chọn loại giao dịch: Cổ phiếu lẻ trong ngày hoặc cổ phiếu lẻ sau giờ làm việc
2. Xác định danh mục đơn hàng: Lệnh giới hạn phải được chọn
3. Chọn hướng giao dịch: Mua hoặc bán
4. Nhập số lượng giao dịch: Bất kỳ số nào từ 1 đến 999 cổ phiếu
5. Đặt giá: Đặt giá lệnh chờ theo điều kiện thị trường

Kỹ năng lệnh chờ để tối ưu hóa xác suất chốt

Vì cổ phiếu lẻ được khớp độc lập nên có thể có sự chênh lệch giá giữa giá giao dịch và toàn bộ cổ phiếu và tính thanh khoản tương đối yếu. Để tăng xác suất đóng cửa, nhà đầu tư có thể áp dụng các chiến lược sau:

• ETF phổ biến, có tính thanh khoản cao: Bạn có thể thử mua ở mức giá giới hạn hoặc bán ở mức giá giới hạn, vì nguyên tắc khớp lệnh là “ưu tiên người mua ở mức giá cao và người bán ở mức giá thấp”
• ETF với khối lượng giao dịch nhỏ: Nó có thể thấp hơn một chút so với giá đóng cửa để tăng khả năng giao dịch
• ETF tổng hợp: Lệnh chờ ở giá đóng cửa là lựa chọn an toàn hơn

Cần lưu ý rằng có các giao dịch từng phần trong các giao dịch cổ phiếu lẻ, tức là một lệnh có thể được thực hiện theo lô và các nhà đầu tư cần nhận thức đầy đủ về điều này.

Kế hoạch nâng cao: Sử dụng CFD cho các khoản đầu tư ETF nhỏ

Nếu bạn đang tìm kiếm tính thanh khoản cao hơn và tính linh hoạt trong giao dịch,**Hợp đồng chênh lệch (CFD)**Cung cấp một cách khác để đầu tư vào ETF. CFD cho phép các nhà đầu tư giao dịch với đòn bẩy, điều này có thể giảm hơn nữa số tiền gốc cần thiết đồng thời hỗ trợ giao dịch hai chiều (mua và bán).

So sánh với giao dịch cổ phiếu lẻ như sau:

Lấy nền tảng Mitrade làm ví dụ, nếu bạn đầu tư vào iShares Semiconductor ETF với mức giá 223,91 USD và thiết lập đòn bẩy gấp 10 lần, bạn thực sự có thể đầu tư có cùng quy mô chỉ với 22,39 USD. Điều này cải thiện đáng kể việc sử dụng vốn, nhưng các nhà đầu tư cũng cần hiểu những rủi ro liên quan đến giao dịch đòn bẩy.

Quan trọng: Giao dịch CFD liên quan đến rủi ro đòn bẩy và các nhà đầu tư nên hiểu đầy đủ các rủi ro liên quan và xây dựng các chiến lược quản lý rủi ro nghiêm ngặt, bao gồm cài đặt cắt lỗ.

Câu hỏi thường gặp về đầu tư cổ phiếu lẻ ETF

Tôi vẫn có thể nhận cổ tức khi mua ETF bằng cổ phiếu lẻ không?

Câu trả lời là có. Dù nhà đầu tư sở hữu 1.000 cổ phiếu nguyên vẹn hay 1 cổ phiếu lẻ, họ đều có thể nhận cổ tức bình thường. Bạn càng nắm giữ nhiều cổ phiếu, bạn càng nhận được nhiều cổ tức. Đây là lý do tại sao nhiều “người gửi tiền” chọn tiếp tục mua ETF cổ phiếu lẻ, đặc biệt là các sản phẩm ETF cổ tức cao, thông qua số tiền cố định đều đặn.

Theo thống kê từ Sở giao dịch chứng khoán Đài Loan, các mục tiêu đầu tư cố định kỳ hạn phổ biến nhất hầu hết là các quỹ ETF có cổ tức cao, nơi các nhà đầu tư có thể hưởng thu nhập cổ tức và dần dần xây dựng tài sản thông qua tích lũy cổ phiếu lẻ dài hạn.

Sẽ có khó khăn trong giao dịch cổ phiếu lẻ?

Nó phụ thuộc vào tính thanh khoản của ETF. Các ETF phổ biến với khối lượng giao dịch cao thường có tính thanh khoản, nhưng các ETF không phổ biến với khối lượng giao dịch nhỏ hơn có thể gặp khó khăn trong giao dịch sau giờ làm việc hoặc thậm chí hoàn thành khớp lệnh trong cùng một ngày. Các nhà đầu tư có thể kiểm tra tóm tắt giao dịch cổ phiếu lẻ hàng ngày sau giờ làm việc trên trang web của Sở giao dịch chứng khoán Đài Loan để đánh giá tình trạng giao dịch thực tế của ETF mục tiêu.

Tôi nên lựa chọn như thế nào giữa đầu tư cổ phiếu lẻ và đầu tư toàn bộ cổ phiếu?

• Chọn cổ phiếu lẻ: Nếu bạn có nguồn vốn hạn chế nhưng muốn tích lũy nhiều sản phẩm ETF hoặc đầu tư cố định thường xuyên
• Chọn CFD: Nếu bạn muốn đầu tư với số tiền gốc nhỏ hơn, theo đuổi sự tiện lợi trong giao dịch 24 giờ hoặc cần khả năng giao dịch hai chiều
• Chọn toàn bộ sợi: Nếu đủ tiền, hãy theo đuổi chi phí thấp nhất và thanh khoản tối đa

Tóm tắt: Bắt đầu hành trình đầu tư cổ phiếu lẻ ETF của bạn

Giao dịch cổ phiếu lẻ ETFNó cung cấp cho các nhà đầu tư nhỏ khả năng tiếp cận linh hoạt vào thị trường chứng khoán. Cho dù giao dịch thông qua cổ phiếu lẻ truyền thống hay sử dụng các công cụ tiên tiến như CFD, điều quan trọng là chọn một phương pháp phù hợp với quy mô vốn và mục tiêu đầu tư của bạn.

Dưới đây là ba điểm chính cần ghi nhớ:

1. Ý thức về chi phí: Tính phí xử lý thực tế và chi phí thuế để tránh bẫy phí xử lý thấp nhất
2. Lựa chọn thời gian: Chọn giao dịch trong ngày hoặc ngoài giờ dựa trên thanh khoản ETF
3. Quản lý rủi ro: Nếu bạn chọn CFD, hãy đảm bảo thiết lập một cơ chế quản lý rủi ro hoàn chỉnh

Giờ đây, bắt đầu hành trình đầu tư cổ phiếu lẻ ETF của bạn chỉ mất ba bước - đăng ký, gửi tiền và giao dịch. Đừng để tiền trở thành trở ngại đầu tư, và một số tiền nhỏ có thể hiện thực hóa giấc mơ lớn về phân bổ tài sản.