Sự hình thành và vị thế của Avantis
(Nguồn: avantisfi)
Sự phát triển mạnh mẽ của DeFi đã khiến giao dịch hợp đồng perpetual đơn tài sản không còn đáp ứng tốt cho nhà đầu tư chuyên nghiệp. Avantis là nền tảng giao dịch đòn bẩy phi tập trung, chuyên biệt về tài sản số, ngoại hối và hàng hóa. Giao diện hợp nhất hỗ trợ người dùng quản lý nhiều loại tài sản cùng lúc, tối ưu hóa công bằng và hiệu quả qua giao dịch phi tập trung.
Dự án do Avantis Foundation điều phối, gồm đội ngũ chuyên gia từ ngân hàng đầu tư, kỹ thuật và R&D, đầu tư mạo hiểm, thiết kế sản phẩm và lĩnh vực crypto, tổng cộng hơn 20 năm kinh nghiệm. Năng lực này hỗ trợ việc lập kế hoạch giao thức chuyên nghiệp và phát triển bền vững.
Sàn giao dịch đòn bẩy toàn cầu, đa thị trường, on-chain
Avantis vượt qua giới hạn của các giao thức DeFi truyền thống, xây dựng hệ sinh thái đòn bẩy on-chain đa loại tài sản ngoài phạm vi crypto. Người dùng có thể đồng thời giao dịch Bitcoin, các cặp ngoại hối, vàng và nhiều loại tài sản khác—đáp ứng nhu cầu chiến lược giao dịch vĩ mô. Những điểm nổi bật của nền tảng gồm:
- Đòn bẩy tổng: Sử dụng pool thanh khoản dựa trên USDC, hỗ trợ mức đòn bẩy lên tới 500x.
- Phân lớp rủi ro cho LP: Nhà cung cấp thanh khoản chủ động chọn mức độ rủi ro phù hợp.
- Tính linh hoạt: Nhà phát triển xây dựng module ứng dụng mới dựa trên động cơ đòn bẩy.
Cơ chế thiết kế đột phá
Avantis cung cấp nhiều cơ chế khác biệt để nâng cao trải nghiệm giao dịch:
- Hoàn trả lỗ: Trong một số trường hợp, trader chịu lỗ được hoàn lại một phần vốn nhằm cân bằng vị thế thị trường.
- Trượt giá tích cực: Các giao dịch góp phần cân bằng cung cầu sẽ hưởng mức giá tốt hơn.
- Hỗ trợ đa tài sản on-chain: Ngoài tài sản số, nền tảng tích hợp ngoại hối và vàng, tạo thị trường on-chain toàn cầu.
- Miễn phí đòn bẩy: Trader chỉ trả phí khi thực hiện lợi nhuận.
- Đổi mới quản lý rủi ro LP: LP chủ động lựa chọn mức độ rủi ro theo phân lớp và thời hạn nắm giữ, khác biệt với mô hình market maker DeFi thông thường.
Động cơ giao dịch cốt lõi
Pool thanh khoản Avantis lấy USDC Vault làm đối ứng cho toàn bộ giao dịch:
- Các giao dịch sinh lời chi trả từ Vault.
- Các khoản lỗ ghi nhận vào Vault, phân bổ lại cho LP.
Vault thiết kế hai tầng:
- Senior Tranche (phân tầng cao): Rủi ro thấp, chịu 35% lợi nhuận và lỗ.
- Junior Tranche (phân tầng thấp): Rủi ro cao, chịu 65% lợi nhuận và lỗ.
LP chủ động chọn mức độ rủi ro phù hợp với nhu cầu, tương tự mô hình phạm vi giá của Uniswap V3 nhưng dành riêng cho giao dịch đòn bẩy.
Mô hình doanh thu và phí
Avantis tạo doanh thu từ hai nguồn chính:
- Phí giao dịch: Bao gồm phí mở, đóng và ký quỹ.
- Phí nạp/rút Vault: Căn cứ trạng thái giao thức và thời gian khóa.
Avantis phân bổ doanh thu như sau:
- 60% dành cho LP, ghi nhận rủi ro và đóng góp của họ.
- 40% bổ sung vào ngân quỹ giao thức, đầu tư phát triển, giải đấu giao dịch, khuyến khích hệ sinh thái.
Tokenomics AVNT
AVNT là token lõi của Avantis, đảm nhiệm chức năng tiện ích, quản trị và bảo mật:
- Quản trị: Chủ sở hữu tham gia quyết định và cập nhật giao thức.
- Khuyến khích: Dùng cho airdrop, phần thưởng và marketing.
- Bảo mật: Staking tăng cường an toàn giao thức.
- Hệ sinh thái: Đầu tư phát triển cho nhà phát triển và cộng đồng.
Phân phối token
- Airdrop khởi tạo: 12,5%, mở khóa toàn bộ tại TGE.
- Khuyến khích cộng đồng: 28,6%, trả tuyến tính trong 42 tháng.
- Phần thưởng phát triển & hệ sinh thái: 9%, trả tuyến tính qua 24 tháng.
- Nhà đầu tư Seed & Series A: 26,61%, khóa 12 tháng rồi trả tuyến tính trong 30 tháng.
- Đội ngũ & cố vấn: 13,3%, khóa 12 tháng rồi trả tuyến tính trong 30 tháng.
- Foundation: 4%, trả tuyến tính qua 24 tháng.
- Dự trữ thanh khoản: 6%, mở khóa toàn bộ tại TGE.
(Nguồn: docs.avantisfi)
Bắt đầu giao dịch AVNT spot ngay: https://www.gate.com/trade/AVNT_USDT
Kết luận
Avantis là hạ tầng phi tập trung cho giao dịch đa tài sản on-chain. Các cơ chế quản lý rủi ro và hỗ trợ nhiều loại tài sản giúp nền tảng đáp ứng nhu cầu của các trader chuyên sâu, đồng thời thu hút LP đa dạng hóa danh mục. Khi DeFi trưởng thành, Avantis hướng đến vai trò nền tảng của tài chính on-chain, với AVNT thúc đẩy hệ sinh thái phát triển.
