Як розгорнулися основні фінансові події на ринках криптовалют: зміна політики ФРС спричинила широкомасштабне коригування ринку

Останні фінансові події спричинили турбулентність на ринках криптовалют, оскільки Bitcoin та альткоїни зазнали різких корекцій у відповідь на змінювані економічні сигнали. Поворотним моментом стало сигналізація політиків про обережний підхід до майбутніх коригувань ставок, що розчарувало інвесторів, які звикли до стабільних зростань протягом попередніх місяців.

Зміна політики Федеральної резервної системи викликає хаос на ринку

Ключовим моментом у недавніх фінансових подіях стала заява голови Федеральної резервної системи Джерома Пауелла про те, що у 2025 році очікується лише два зниження ставок, що кардинально змінило очікування ринку. Це повідомлення спричинило шокові хвилі на ринках цифрових активів, оскільки інвестори, які готувалися до подальшого пом’якшення монетарної політики, почали переглядати свої стратегії.

Спроба Bitcoin утримати динаміку вище психологічної позначки у $100 000 швидко погіршилася. Провідна криптовалюта відкотилася до рівня середніх $97 000, а потім ще нижче $96 000 під час торгів у США, що стало значним зниженням порівняно з попередніми позиціями. За останніми даними, Bitcoin відновився до приблизно $68,23K, що є суттєвим відскоком із цих мінімумів.

Ширший індекс ринку альтернативних активів CoinDesk 20 знизився більш ніж на 10% у цей волатильний період, що підкреслює поширеність корекції по всій екосистемі криптовалют. Стратег ринку з LMAX Group Джоел Крюгер точно охарактеризував ситуацію: «Криптовалютний ринок був у напрузі через можливість корекції після рекордного зростання Bitcoin понад $100 000. Ми отримали цей каталізатор від традиційних ринків. Наслідки рішення Федрезерву були просто надто значними, щоб їх ігнорувати.»

Альткоїни зазнають ще більших втрат через хвилю ліквідацій

Альтернативні криптовалюти зазнали найбільших втрат під час цих важливих фінансових подій. Ethereum опустився нижче $3 500, оскільки інвестори тікали з ризикованих позицій, хоча згодом відновився до $2,05K із приростом 6,92% за 24 години. Cardano, Chainlink, Aptos, Avalanche і Dogecoin зазнали двоцифрових відсоткових знижень під час піку корекції.

Особливо гострою була ситуація з Solana, яка опустилася до найнижчого рівня з початку листопада і майже стерла вражаючий ралі, яке відбулося після перемоги США на виборах у листопаді. Токен впав приблизно на 26% від своїх рекордних максимумів, але згодом стабілізувався. Останні дані показують, що ADA зросла на 10,44%, LINK — на 7,78%, APT — на 14,64%, AVAX — на 9,90%, а DOGE — на 8,23%, що свідчить про часткове відновлення.

Хвиля ліквідацій, що супроводжувала ці фінансові події, була значною: за даними блокчейн-аналітики, було розпродано приблизно $1,2 мільярда позик у деривативах по всіх активів. Лонг-позиції — ставки на зростання цін — склали понад $1 мільярд із цієї суми, що ілюструє, наскільки агресивно були розставлені позиції трейдерів перед оголошенням Федрезерву.

Індекс долара США піднявся вище 108, досягнувши найсильнішого рівня з листопада 2022 року, тоді як доходність 10-річних казначейських облігацій підскочила понад 4,6%, досягнувши найвищих рівнів з травня. Ці традиційні ринкові рухи відображали широке переоцінювання всіх ризикових активів після сигналу жорсткої політики Федрезерву.

Аналіз ринкової ситуації: сигнали відновлення та перспективи

Що робить ці фінансові події особливо важливими, так це перспектива, яку пропонують учасники ринку, дивлячись на корекцію з довгострокової точки зору. Замість цього, співзасновник і операційний директор мережі layer-2 Morph Азім Хан сказав: «Коли дивитися з відстані і враховувати річний приріст, така корекція здається здоровою і конструктивною. Продажі наприкінці року на ринках цінних паперів можуть відбуватися через управління податковими позиціями, і цей патерн, ймовірно, сприяє поточним тенденціям.»

Відновлення, яке з’явилося згодом, свідчить про те, що учасники ринку розрізняють тимчасову волатильність і структурні зміни. Поточне відновлення Bitcoin до $68,23K, разом із відскоком Ethereum до $2,05K і сильними показниками альткоїнів, свідчить про те, що фаза швидкого капітулювання, можливо, минула.

Технічні аналітики визначили ключові рівні опору, які допоможуть з’ясувати, чи є цей недавній відскок справжнім сигналом відновлення, чи це лише реліктовий ралі в межах ширшого тренду зниження. Здатність Bitcoin утримати рівні навколо $72 000 і прорватися через $78 000 буде критичною для визначення, чи з’являється більш стійкий висхідний тренд.

Джошуа Лім із FalconX зазначив, що деякі менеджери портфелів переходять у більш волатильні позиції та ринки деривативів, намагаючись скористатися дислокаціями, створеними цими фінансовими подіями. Чи виправдає цей ентузіазм себе, залежить від того, чи зможе фундаментальна підтримка криптовалютних оцінок відновитися на тлі змін у монетарній політиці.

Взаємодія між сигналами традиційних фінансових ринків і динамікою сектору криптовалют — яскраво продемонстрована цими останніми подіями — підкреслює, наскільки інтегрованими стали цифрові активи у широку фінансову екосистему.