#CryptoMarketStructureUpdate

1. โครงสร้างแนวโน้มโดยรวม
ตลาดคริปโตยังคงอยู่ในช่วงปรับฐานกว้าง ซึ่งราคามักจะถอยหลังจากจุดสูงสุดล่าสุด นี่ไม่ได้หมายความว่าจะเป็นแนวโน้มขาลงเต็มรูปแบบ แต่สะท้อนถึงแรงขายที่ยังคงมีอยู่และความเปลี่ยนแปลงของอารมณ์ตลาด
ภายในโครงสร้างนี้:
จุดสูงสุดถูกลดระดับลงในหลายสินทรัพย์
การถอยหลังลึกและนานกว่าการพักตัวในแนวโน้มปกติ
โซนแนวรับถูกทดสอบหลายครั้ง
ลักษณะโครงสร้างเช่นนี้บ่งชี้ความไม่แน่นอนในระยะสั้นและตลาดรอคอยการยืนยันแนวทางที่ชัดเจน
2. ระดับแนวรับและแนวต้าน
แนวรับ
เทรดเดอร์กำลังจับตาโซนความต้องการที่เคยตั้งไว้ ซึ่งรวมถึง:
แนวรับแนวนอนสำคัญจากพื้นที่รวมตัวก่อนหน้านี้
ตัวเลขจิตวิทยาที่เป็นรอบกลม
ค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่ที่เคยทำหน้าที่เป็นแนวรับเชิงพลวัต
เมื่อราคายืนอยู่ในระดับเหล่านี้ เราอาจเห็นพฤติกรรมช่วงราคา หรือการเด้งขึ้นชั่วคราว
แนวต้าน
ในช่วงการรีบาวด์ ตลาดเผชิญกับ:
อุปทานเหนือจุดสูงสุดก่อนหน้า
แนวต้านจากค่าเฉลี่ยเคลื่อนที่
อัตราส่วน Fibonacci retracement จากการลดลงล่าสุด
โซนแนวต้านเหล่านี้มักจะจำกัดการเคลื่อนไหวขึ้นจนกว่าจะมีอารมณ์ตลาดดีขึ้น
3. ปริมาณและการมีส่วนร่วม
แนวโน้มปริมาณแสดงให้เห็นว่าการซื้อขายลดลงเมื่อเทียบกับการขาย ซึ่งสำคัญเพราะการฟื้นตัวที่แข็งแกร่งมักต้องการปริมาณที่เพิ่มขึ้นในช่วงรีบาวด์ ซึ่งในปัจจุบันไม่ได้เกิดขึ้นในสินทรัพย์ส่วนใหญ่
การมีส่วนร่วมที่ต่ำกว่ามักแปลเป็นการเคลื่อนไหวของราคาที่ไม่แน่นอนและการแกว่งตัวมากขึ้นภายในช่วงราคา แทนที่จะเป็นการ breakout ที่ชัดเจน
4. ความสัมพันธ์กับสินทรัพย์เสี่ยง
ความสัมพันธ์ของคริปโตกับสินทรัพย์เสี่ยงแบบดั้งเดิม (เช่น หุ้นเทคโนโลยีและเครื่องมือ high-beta) ได้เพิ่มขึ้น เมื่ออารมณ์ความเสี่ยงโดยรวมแย่ลง:
คริปโตมักเคลื่อนไหวลงตามหุ้น
การไหลเข้าในสินทรัพย์ปลอดภัย เช่น เงินสดหรือพันธบัตร ลดความต้องการเชิงเก็งกำไร
กลไกนี้ทำให้โครงสร้างของคริปโตอ่อนไหวต่อความเปลี่ยนแปลงของความเสี่ยงในภาพรวม
5. ความแตกต่างและความแข็งแกร่งสัมพัทธ์
ไม่ใช่สินทรัพย์ทุกตัวจะมีพฤติกรรมเหมือนกันในโครงสร้างตลาด:
บางเหรียญแสดงความแข็งแกร่งสัมพัทธ์โดยการรักษาแนวรับสำคัญ
บางเหรียญร่วงเร็วกว่าและสร้างจุดต่ำสุดใหม่
ความแตกต่างเหล่านี้ช่วยระบุผู้นำและผู้ตามในตลาด ซึ่งมีประโยชน์ในช่วงการเปลี่ยนทิศทาง
6. จิตวิทยาตลาดและอารมณ์
โครงสร้างนี้สะท้อนการเปลี่ยนจากความตื่นเต้นไปสู่ความระมัดระวัง:
ความกลัวและความไม่แน่นอนครองอารมณ์ในระยะสั้น
เทรดเดอร์ชอบตั้งรับและบริหารความเสี่ยงอย่างเข้มงวด
การ breakout จะถูกมองด้วยความสงสัย เว้นแต่จะมีพื้นฐานที่แข็งแกร่งรองรับ
7. สิ่งที่เทรดเดอร์กำลังจับตาอยู่ในขณะนี้
สัญญาณทางเทคนิคสำคัญ
การทดสอบแนวโน้มรายวันและรายสัปดาห์
การรักษาแนวรับในช่วงเวลาที่สูงขึ้น
การ Break ของโครงสร้าง (เช่น จุดต่ำสุดต่ำกว่า จุดสูงสุดต่ำกว่า)
สัญญาณเชิงมหภาค
ความคาดหวังอัตราดอกเบี้ย
ความแข็งแกร่งของดอลลาร์
ความเต็มใจรับความเสี่ยงในตลาดโลก
สัญญาณบน Chain
การสะสม/แจกจ่ายของวาฬ
การไหลของเงินในตลาดแลกเปลี่ยน
เมตริกกำไร/ขาดทุนที่เกิดขึ้นจริง
มุมมองรวมเหล่านี้ช่วยแยกแยะระหว่างการถอยหลังชั่วคราวและการเปลี่ยนแปลงโครงสร้าง
สรุป
โครงสร้างตลาดคริปโตในปัจจุบันสะท้อนสภาพการปรับฐาน การทดสอบโซนแนวรับในภาคส่วนต่าง ๆ และอารมณ์ที่ยังคงระมัดระวัง จนกว่าจะเกิด breakout ชัดเจนหรือการเปลี่ยนแปลงโครงสร้าง — ไม่ว่าจะเป็นด้านบวกหรือด้านลบ — เทรดเดอร์จะยังคงเผชิญกับการเคลื่อนไหวของราคาที่อยู่ในช่วงและความผันผวนเป็นระยะ
เน้นไปที่:
ระดับแนวรับและแนวต้านที่กำหนดไว้
การยืนยันปริมาณในการเคลื่อนไหว
การเข้าเทรดโดยปรับความเสี่ยงให้เหมาะสม แทนการตั้งตำแหน่งที่รุนแรง
แนวทางนี้ช่วยให้สามารถนำทางโครงสร้างโดยไม่ต้องสมมุติทิศทางแนวโน้มล่วงหน้า