Gráfico de oferta e procura: importância e aplicações no investimento

Investidores bem-sucedidos geralmente têm uma compreensão profunda dos gráficos de oferta e procura, pois eles são a base para entender como os preços dos ativos mudam. Quer você seja um trader experto ou um investidor de longo prazo, estudar este tema ajudará a prever os movimentos do mercado com maior precisão.

Por que os investidores precisam entender oferta e procura

Antes de falar sobre os gráficos de oferta e procura, imagine uma situação básica: quando há escassez de um produto e a demanda aumenta, o preço sobe. Por outro lado, quando há excesso de produto e a demanda é baixa, o preço cai. Este princípio é válido para mercados de ações e outros ativos.

O que são os gráficos de oferta e procura

Procura (Demand)

Procura é a vontade de comprar bens ou serviços a diferentes níveis de preço. Ao traçar uma linha no gráfico que mostra a relação entre preço e quantidade desejada pelos compradores, obtemos a curva de procura (Demand Curve), que desce da esquerda para a direita.

Lei da procura indica que a relação entre preço e quantidade demandada é inversa: se o preço sobe, a quantidade desejada diminui; se o preço desce, a quantidade demandada aumenta.

Fatores que influenciam a procura incluem:

• Renda dos consumidores
• Preferências e necessidades
• Preços de bens substitutos
• Expectativas sobre preços futuros
• Número de compradores no mercado

Oferta (Supply)

Oferta é a vontade de vender bens ou serviços a diferentes níveis de preço. Ao traçar uma linha que mostra a relação entre preço e quantidade que os vendedores desejam oferecer, obtemos a curva de oferta (Supply Curve), que sobe da esquerda para a direita.

Lei da oferta indica que a relação entre preço e quantidade ofertada é direta: se o preço sobe, os vendedores querem vender mais; se o preço desce, a quantidade ofertada diminui.

Fatores que influenciam a oferta incluem:

• Custos de produção
• Tecnologia de produção
• Preços de bens concorrentes
• Número de vendedores
• Expectativas sobre preços futuros

Ponto de equilíbrio: onde compra e venda se encontram

A verdadeira importância do gráfico de oferta e procura está no ponto onde as curvas se cruzam, chamado de ponto de equilíbrio (Equilibrium Point).

Neste ponto, a quantidade que os compradores desejam comprar é igual à quantidade que os vendedores desejam vender. O preço e a quantidade resultantes tendem a ser estáveis e não mudam facilmente.

Por que isso acontece:

• Se o preço estiver acima do equilíbrio, os vendedores querem vender mais, mas os compradores querem comprar menos, sobrando produto e o preço tende a cair até o equilíbrio.
• Se o preço estiver abaixo do equilíbrio, os compradores querem comprar mais, mas os vendedores querem vender menos, levando à escassez e o preço tende a subir até o equilíbrio.

Fatores que alteram os gráficos de oferta e procura

Os gráficos de oferta e procura não são fixos; diversos fatores podem deslocar as curvas.

Fatores macroeconômicos

• Inflação e taxas de juros
• Crescimento econômico acelerado ou desaceleração
• Liquidez no sistema financeiro

Fatores de confiança

• Confiança de consumidores e investidores
• Notícias e informações de mercado
• Expectativas econômicas e corporativas

Fatores de política e regulamentação

• Políticas governamentais
• Novas regulamentações
• Mudanças fiscais

Análise de gráficos de oferta e procura para trading bem-sucedido

Interpretando sinais de preço

Candlestick verde (Price Action de alta) Indica que a força de compra (procura) é maior que a força de venda (oferta). O preço de fechamento é maior que o de abertura, mostrando domínio dos compradores.

Candlestick vermelho (Price Action de baixa) Indica que a força de venda (oferta) é maior que a força de compra (procura). O preço de fechamento é menor que o de abertura.

Doji Força de compra e venda equilibradas, refletindo incerteza no mercado.

Observando tendências de preço

Quando o preço faz novos picos mais altos (Higher Highs), o gráfico de oferta e procura está em alta, indicando forte demanda.

Quando o preço faz novos fundos mais baixos (Lower Lows), o gráfico está em baixa, indicando maior força de venda.

Demand Supply Zone: técnica de timing usando gráficos de oferta e procura

Esta técnica usa os gráficos de oferta e procura para identificar “zonas” onde o preço tende a reverter ou continuar na mesma direção.

1. Trading na reversão (Reversal)

DBR (Demand Zone Drop Base Rally)

• Preço cai rapidamente (indicando excesso de oferta)
• Depois, estabiliza e forma uma base
• Quando a força de compra retorna forte, o preço rompe a base e inverte para alta

RBD (Supply Zone Rally Base Drop)

• Preço sobe rapidamente (indicando excesso de procura)
• Depois, estabiliza e forma uma base
• Quando a força de venda retorna forte, o preço rompe a base e inverte para baixa

2. Trading na continuação (Continuation)

RBR (Rally Base Rally) - tendência de alta

• Preço sobe forte, indicando forte procura
• Após uma pausa, a força de venda entra um pouco
• A força de compra volta forte e o preço continua subindo

DBD (Drop Base Drop) - tendência de baixa

• Preço cai forte, indicando forte oferta
• Após uma pausa, a força de compra entra um pouco
• A força de venda volta forte e o preço continua caindo

Resumo

O gráfico de oferta e procura não é apenas uma imagem estática, mas uma ferramenta poderosa que explica por que os preços mudam e para onde podem ir. Compreendendo os princípios do gráfico, análise de tendências e técnicas como Demand Supply Zone, investidores e traders podem tomar decisões de compra e venda de forma mais sistemática, reduzindo riscos.

Este conteúdo sobre gráficos de oferta e procura requer prática e estudo contínuo para que você possa reconhecer padrões de movimento de preço e aplicá-los na sua estratégia de investimento na vida real.