Domine o mercado eletrônico pós-mercado dos EUA e desbloqueie oportunidades de negociação de 24 horas

“Depois do fecho do mercado é o verdadeiro campo de batalha” e “a negociação fora do horário pode dar lucro 24 horas por dia” – estas afirmações circulam amplamente entre os investidores, mas compreende realmente o disco eletrónico fora de horas dos EUA? O que representam os números de superação no software de trading? Como se calcula a conversão de fuso horário? Não deixes que o conhecimento que não compreendes se torne fonte de perdas. Hoje, vamos analisar em profundidade o panorama completo do trading fora de horas para o ajudar a passar de principiante a praticante experiente.

O que é Negociação Fora de Horas? O básico dos discos eletrónicos que os principiantes devem compreender

A lógica central da negociação fora de horas (também conhecida como eletrónica ou noturna) é simples:Quebre as amarras do horário tradicional de negociação。 O horário regular de negociação das ações dos EUA é das 9h30 às 16h00 ET, mas fora desse horário, o disco eletrónico permite que os investidores continuem a participar nas negociações de mercado.

Especificamente, um disco eletrónico é um sistema de negociação controlado por computador que opera 24 horas por dia. Após o encerramento do mercado bolsista dos EUA, os principais grandes investidores e investidores institucionais bem informados irão apresentar antecipadamente as últimas notícias para se prepararem para a abertura do dia seguinte. Os produtos de negociação eletrónica fora do horário nos EUA incluem ações cotadas no Nasdaq, na Bolsa de Nova Iorque e alguns ETFs.

Em contraste,Os discos eletrónicos de futuros são mais flexíveis——Conseguiu negociação quase 24 horas por dia, sem interrupções. Desde crude e ouro até várias matérias-primas futuras, os investidores globais podem participar a qualquer momento e responder prontamente às mudanças do mercado. Taiwan só introduziu a negociação noturna em 2017, permitindo que investidores realizassem operações fora do horário comercial em commodities como futuros do índice de Taiwan.

Simplificando, desde que abra o software de negociação e veja as palavras negociação fora de horas e negociação noturna, está a dizer issoMétodos de negociação, como o disco eletrónico dos EUA após o horário de negociação, que excedem o horário regular de negociação。

Programa de discos eletrónicos fora de horas nos EUA: É assim que é visto no verão e inverno

É aqui que é mais propenso a erros. As ações dos EUA têm uma distinção entre o horário de verão e o horário de inverno, e os horários de negociação correspondentes em Taiwan também irão mudar.

Tabela rápida de horários de negociação de ações dos EUA:

Nota: O horário de verão vai do segundo domingo de março ao primeiro domingo de novembro, e o inverno vai do primeiro domingo de novembro ao segundo domingo de março.

Por outras palavras, os investidores taiwaneses querem operar no disco eletrónico dos EUA fora de horas.É das 4h às 8h no verão e das 5h às 9h no inverno。 É por isso que algumas pessoas dizem que “o comércio noturno é domínio dos noturnos.”

Discos eletrónicos futuros vs. negociação pós-horas de ações de ações: a diferença é clara de imediato

Muitas pessoas confundem estes dois conceitos, mas os seus horários de negociação variam bastante:

Tempo de negociação eletrónica dos futuros dos EUA (tomando como exemplo futuros de índices de ações):

Principais diferenças: A negociação eletrónica de futuros é quase 24 horas por dia (só fechou brevemente ao domingo à noite), enquanto as ações dos EUA estão a ser negociadas apenas durante 4 horas. Existem relativamente poucos participantes no disco eletrónico pós-horário dos EUA, e a liquidez não é tão boa como a dos futuros.

Comparação com discos eletrónicos taiwaneses:

O horário noturno de negociação da Bolsa de Futuros de Taiwan é relativamente curto, com futuros de índice a decorrer das 15h às 5h do dia seguinte. Isto significa que, se investidores taiwaneses quiserem participar no disco eletrónico de futuros dos EUA,O tempo da transação será mais cedo(O horário de verão começa às 4h30 da manhã).

A forma correta de verificar as cotações de e-disk fora de horas nos EUA

Onde posso ver o orçamento? Muitos novatos ficam presos aqui.

Consulta sobre cotações de ações fora de horas:

Pode ver cotações em tempo real fora do horário ao aceder ao site oficial da Nasdaq ou através de aplicações de corretagem que suportam negociação fora do horário (como E*TRADE, TD Ameritrade, etc.). Estas plataformas indicam claramente o preço do “aftermarket” ou “after-hours”.

Consulta de cotação de discos eletrónicos futuros:

Pode aceder ao site oficial do CME Group ou usar software de análise como o TradingView e o Bloomberg Terminal para o visualizar. Estas plataformas sincronizam cotações em tempo real para discos eletrónicos futuros dos EUA.

Mas cuidado com uma armadilha: As cotações fora do horário podem variar entre diferentes plataformas de negociação. Alguns corretores só permitem que veja cotações na sua plataforma e não podem compará-las entre plataformas. Isto significa que o que vê na plataforma A pode custar 99,5 dólares na plataforma B, causando perdas ocultas.

A saber antes de negociar: 5 principais riscos e armadilhas do trading fora de horas

O trading fora do horário pode parecer tentador, mas os riscos são igualmente significativos. Esta é a parte que deve ser levada a sério:

1. As flutuações dos preços estão muito além da sua imaginação Os riscos para o dia da noite são elevados e, quando há um surto positivo ou negativo importante a meio da noite, o preço da ação pode ficar acentuado no início do dia seguinte. Uma ação que compra a $100 fora do horário pode tornar-se $85 assim que o mercado abrir de manhã, e a perda será percebida instantaneamente.

2. O spread bid-ask é muito maior do que o trading normal Há pouca atividade de negociação fora de horas e poucos participantes. Isto leva a uma grande diferença entre o preço de compra e o preço de venda. Pode haver uma diferença de $0,5-1 entre o preço que pretende comprar e o preço real da transação, e essa diferença torna-se diretamente o seu custo de transação.

3. O risco de liquidez é significativamente subestimado Nem todas as ações têm negociação fora do horário comercial. Algumas ações não têm traders no mercado after-hours, e não as pode vender mesmo que queira. Mesmo que seja uma ação popular, o volume de negociação fora do horário pode ser de 5 a 10% da sessão diária.

4. Só pode colocar ordens limitadas, não ordens de mercado O mercado bolsista dos EUA só aceita ordens limitadas fora do horário comercial. Isto significa que tem de definir o seu próprio preço de transação, o ponto de lucro e o ponto de perda de stop. Se o preço de mercado se afastar do preço que definiste, a ordem nunca será executada, e verás a oportunidade a escapar-se ou as perdas a expandirem-se.

5. Vantagem da assimetria da informação dos investidores institucionais Os principais intervenientes no comércio fora de horas são grandes instituições que possuem muitos recursos e mensagens instantâneas. Os investidores particulares estão naturalmente em desvantagem neste campo de batalha, como usar óculos de visão noturna a olho nu.

Vantagens práticas e estratégias de resposta dos discos eletrónicos fora de horas nos EUA

Dado que existem tantos riscos, porque é que algumas pessoas ainda insistem em participar no disco eletrónico fora de horas nos EUA? Porque as oportunidades existem:

Benefícios Essenciais:

• Flexibilidade temporal: Não limitado pelo horário normal de negociação, pode responder rapidamente com base em mensagens noturnas
• O tamanho do mercado expandiu-se: Os investidores globais participam 24 horas por dia, tornando a negociação mais transparente e eficiente
• Oportunidades de disposição antecipadas: Pode inscrever-se em ações-chave antes da abertura do dia seguinte

Plano de resposta ao risco:

1. Definição rigorosa de stop loss ——Certifique-se de definir um ponto de stop-loss ao fazer uma encomenda, e prefere perder do que perder muito
2. Variedades de comércio descentralizado ——Não apostes tudo numa única ação, escolhe ações populares com boa liquidez
3. Controlar a frequência das transações ——After-hours não é para “trading frequente”, apenas para participar em oportunidades que tenha pesquisado a fundo
4. Compare cotações multiplataforma ——Confirme o preço em pelo menos 2 plataformas antes de fazer uma encomenda para evitar comprar caro e vender barato
5. Defina expectativas razoáveis ——A essência do curto prazo depois do mercado é “roubar”, a margem de lucro é limitada e a mentalidade tem de ser estável

Resumo

O disco eletrónico dos EUA fora de horas abre uma nova janela de negociação, mas não é o paraíso dos iniciantes, nem um atalho para “deitar-se e ganhar dinheiro”. Dá-lhe liberdade temporal ao custo do risco de liquidez, risco overnight e risco de assimetria de informação.

Os princípios fundamentais para operar o disco eletrónico dos EUA fora de horas são simples:Sabe claramente o que estás a fazer, compreende totalmente os riscos e faz planos de forma racional。 Só depois de dominar os horários de negociação fora de horas, os métodos de consulta de cotações e as regras de risco é que deve realmente participar nisso. Da próxima vez que alguém disser: “Podes facilmente ganhar muito dinheiro a fazer trading fora de horas”, tens a confiança para lhe responder: Não estou a jogar, estou a jogar segundo as regras.