A Truist poderia disparar se estas 2 coisas correrem bem

Truist Financial (TFC 4,22%) entrou em 2026 esperando uma melhoria financeira constante.

Em janeiro, a administração observou um forte impulso no crescimento de empréstimos e previu uma combinação poderosa de pagar menos para reter depósitos de clientes, enquanto ainda ganha mais em cada empréstimo concedido.

Todas essas peças ajudam a explicar por que o banco antecipa uma receita maior no futuro, mas agora, a questão é se essa perspectiva também aponta para uma alta no preço das ações.

Mais receita e margens de lucro mais elevadas

Em 2026, a Truist espera que sua receita cresça entre 4% e 5% e sua receita líquida de juros aumente entre 3% e 4%. Essa previsão depende do crescimento de aproximadamente 3% a 4% na carteira de empréstimos ao longo do ano.

Fonte da imagem: Getty Images.

Como uma indicação inicial de como isso está indo, o CEO William Rogers Jr. afirmou na teleconferência de resultados do quarto trimestre de 2025 que estava entusiasmado com o impulso no crescimento de empréstimos que a administração espera que continue em 2026.

A administração também destacou que o valor que o banco precisa pagar aos clientes para manter seu dinheiro na instituição está melhorando. A Truist está pagando menos para atrair e reter depósitos, e à medida que esses custos diminuem, isso lhe dá mais espaço para lucro.

Além disso, a margem de juros líquida deve melhorar, o que é essencialmente o quanto a Truist ganha em cada dólar emprestado. Essa margem atingiu um pouco mais de 3% no quarto trimestre. Embora o banco espere que a margem de juros líquida contraia no primeiro trimestre, sua orientação para 2026 é que ela fique acima da média de 2025 de 3%.

Juntos, um maior crescimento de empréstimos, custos de depósito mais baixos e margens de concessão mais saudáveis sustentam a perspectiva do banco de uma receita maior.

Recompras de ações maiores

Se o banco cumprir as expectativas para este ano, os planos de recompra de ações da empresa podem impulsionar ainda mais a valorização das ações.

A Truist recomprou US$ 2,5 bilhões em ações em 2025 e planeja recomprar mais US$ 4 bilhões em 2026.

Para qualquer empresa lucrativa, reduzir o número de ações em circulação aumenta o lucro por ação. Quando uma empresa ganha mais por ação, os investidores costumam valorizar essas ações mais altamente, o que apoia uma cotação mais alta.

Expandir

NYSE: TFC

Truist Financial

Variação de hoje

(-4,22%) $-2,21

Preço atual

$50,11

Principais dados

Valor de mercado

$64B

Variação do dia

$49,60 - $52,62

Variação em 52 semanas

$33,56 - $56,20

Volume

355K

Média de volume

9M

Rendimento de dividendos

4,15%

Mantenha as expectativas sob controle

A Truist atualmente negocia a um índice preço/lucro futuro de 11,5, sugerindo que os investidores já esperam um crescimento constante dos lucros. Isso significa que as ações provavelmente não terão uma alta significativa no curto prazo e, nos últimos cinco anos, a ação caiu cerca de 15%. No entanto, ela se recuperou bastante da forte queda que sofreu em 2022 e 2023, quando caiu mais de 60% do seu pico.

Com uma lucratividade em melhora, uma avaliação razoável e um rendimento de dividendos atrativo de pouco mais de 4%, a Truist vale a atenção dos investidores em busca de valor.