El seguro de vehículos de nueva energía tuvo pérdidas de 5.6 mil millones de yuanes el año pasado, ¿cómo lograron las "tres grandes" aseguradoras de seguros de propiedad reducir sus costos?

¿Preguntas a la IA · Cómo las principales aseguradoras pueden lograr rentabilidad en seguros de vehículos eléctricos mediante la fijación de precios basada en datos?

Periodista de Meiri: Tu Yinghao    Editor de Meiri: Liao Dan

El 31 de marzo, la Asociación de Actuarios de China y la Oficina de Información de Seguros y Bancos de China publicaron datos que muestran que para 2025, el sector de seguros de China asegurará 43.58 millones de vehículos eléctricos nuevos, con ingresos por primas de 190 mil millones de yuanes, proporcionando una cantidad de protección contra riesgos de 159 billones de yuanes. Al mismo tiempo, las pérdidas por seguros del sector alcanzaron los 5.6 mil millones de yuanes, una reducción de 1 mil millones en comparación con el año anterior, y la tasa de costos integrados cayó en 1.3 puntos porcentuales respecto al año anterior.

Aunque la presión de pago en seguros de vehículos eléctricos sigue siendo alta, las principales compañías de seguros patrimoniales han aprovechado sus ventajas en datos, fijación de precios, canales y costos para establecer una posición de liderazgo en el campo de los seguros de vehículos eléctricos.

El periodista nota que las “tres grandes” aseguradoras patrimoniales ya han anunciado que sus negocios de seguros de vehículos eléctricos son rentables. Según los informes anuales de 2025, Ping An Insurance China ha logrado rentabilidad en su negocio de seguros de vehículos eléctricos. El gerente general de China Pacific Property & Casualty Insurance, Chen Hui, afirmó que los costos generales del negocio de seguros de vehículos eléctricos han mejorado significativamente, y el negocio de vehículos eléctricos para uso doméstico ya ha entrado en una fase de rentabilidad estable.

Zhang Daoming, miembro del Comité del Partido de PICC y secretario del Comité del Partido de PICC Property & Casualty, señaló en la conferencia de resultados que en 2024, la tasa de pago reportada por la compañía en seguros de vehículos eléctricos ya había disminuido, y que seguiría disminuyendo en 2025. Se espera que la tendencia de reducción de la tasa de siniestros continúe en 2026, y que la tasa de costos integrados de los seguros de vehículos eléctricos mejore aún más, elevando los niveles de rentabilidad.

“Las tres grandes”: seguros de vehículos eléctricos en la zona de rentabilidad

¿Cómo fue el “resultado” de los seguros de vehículos eléctricos de las principales aseguradoras en 2025?

Desde la cantidad de vehículos asegurados, PICC aseguró 15.56 millones de vehículos eléctricos en todo el año, un aumento del 34.3% respecto al año anterior; Ping An aseguró 12.84 millones de vehículos eléctricos, un aumento del 44.8%; y China Pacific Insurance proporcionó cobertura para más de 6.3 millones de vehículos eléctricos, un crecimiento de aproximadamente el 37% respecto a los 4.6 millones en 2024.

Ping An, en su informe anual, anunció por primera vez que su negocio de seguros de vehículos eléctricos había alcanzado rentabilidad en la suscripción. El informe muestra que en 2025, los ingresos por primas de seguros de vehículos eléctricos fueron de 52.48 mil millones de yuanes, un aumento del 39.0% respecto al año anterior, con una cuota de mercado del 27.7%, y proporcionó protección contra riesgos por 52.34 billones de yuanes; el negocio de seguros de vehículos eléctricos en todo el año logró rentabilidad en la suscripción, con una capacidad de ganancia en constante mejora.

En 2025, los ingresos por primas de seguros de vehículos eléctricos de China Pacific Property & Casualty alcanzaron los 25.017 mil millones de yuanes, representando el 22.6% del total del negocio de seguros de vehículos, un aumento de 5.6 puntos porcentuales respecto al año anterior. Chen Hui afirmó que esto se debe a la estrategia general de la compañía en etapas previas. Los costos del negocio de seguros de vehículos eléctricos mejoraron notablemente, y el segmento de vehículos eléctricos para uso doméstico ya ha entrado en una fase de rentabilidad estable.

Zhang Daoming señaló que, con la rápida penetración de los vehículos eléctricos, en 2025, la proporción de vehículos asegurados en el sector de seguros de automóviles ya alcanzó el 12.75%, influyendo de manera crucial en la rentabilidad del sector.

Desde su perspectiva, ya han surgido algunos factores positivos en los seguros de vehículos eléctricos: en primer lugar, debido a la mayor proporción de vehículos antiguos, la mejora en los hábitos de conducción y los avances en la tecnología de asistencia al conductor, la tasa de siniestros de los vehículos eléctricos ya muestra una tendencia a la baja.

En segundo lugar, los camiones equipados con sistemas de frenado de emergencia automático (AEB) tienen un riesgo de pago un 7% menor en comparación con los camiones sin este sistema, principalmente reflejado en la reducción de la media de indemnizaciones por siniestro. “Según las normas nacionales, a partir del 1 de julio de 2026, los camiones de carga pesada nuevos deberán estar equipados obligatoriamente con AEB; y a partir del 1 de enero de 2028, los camiones ligeros nuevos también deberán tener AEB. Esto será un factor positivo importante para mejorar el riesgo de pago en los vehículos eléctricos de carga.”

En tercer lugar, se está preparando un sistema de clasificación de riesgos para los modelos de vehículos eléctricos nacionales, cuyo lanzamiento impulsará a los fabricantes de automóviles a centrarse más en la seguridad y la economía de reparación de los modelos, reduciendo así los costos de reparación y beneficiando a los consumidores de vehículos eléctricos.

“En términos de tasa de gastos, en 2026, la regulación consolidará aún más la integración de reporte y operación, fortalecerá los tres mecanismos, combatirá las conductas irregulares y regulará el orden del mercado, logrando una mejora estable en la tasa de gastos.” Zhang Daoming afirmó que, considerando la situación de la tasa de indemnización y la tasa de gastos, se espera que en 2026, la tasa de costos integrados de los seguros de vehículos eléctricos mejore aún más, elevando los niveles de rentabilidad.

Sector: “Alta prima” y “alto pago” aún enfrentados

Datos del Ministerio de Seguridad Pública muestran que, hasta finales de 2025, la cantidad total de vehículos eléctricos en China alcanzó los 43.97 millones, representando el 12.01% del total de automóviles; en todo el año, se registraron 12.93 millones de nuevos vehículos, representando el 49.38% de las nuevas matriculaciones.

En cuanto a la suscripción, en 2025, el sector de seguros de China aseguró 43.58 millones de vehículos eléctricos, incluyendo 41.81 millones de autobuses y 1.77 millones de camiones, un aumento de 12.48 millones respecto al año anterior, un crecimiento del 40.1%.

El periodista de Meiri observa que en 2025, los ingresos por primas de seguros de vehículos eléctricos en toda la industria alcanzaron los 190 mil millones de yuanes, lo que equivale a aproximadamente 4,360 yuanes por vehículo, una disminución de unos 178 yuanes en comparación con los 4,538 yuanes del año anterior, pero aún significativamente superior a los seguros tradicionales. Al mismo tiempo, la tasa de costos integrados del sector disminuyó, pero las pérdidas por seguros alcanzaron los 5.6 mil millones de yuanes.

Fuente de datos: Asociación de Actuarios de China

Desde la perspectiva de la industria, la contradicción entre “altas primas” y “altos pagos” en los seguros de vehículos eléctricos refleja una profunda descoordinación entre los productos tradicionales de seguros de automóviles y las características estructurales de los vehículos eléctricos.

Según Zhang Daoming, los seguros de vehículos eléctricos aún enfrentan tres grandes desafíos: primero, la alta tasa de siniestros, mucho mayor que la de los vehículos de gasolina; segundo, la insuficiencia de canales de reparación socializados, con costos de reparación relativamente altos; y tercero, el aumento en la proporción de casos de lesiones personales y en los estándares de indemnización, con un incremento en la media de indemnizaciones, lo que mantiene la presión de pago en los seguros de vehículos eléctricos en niveles elevados.

¿Cómo mejorar la tasa de pago? Zhang Daoming afirmó que PICC continuará fortaleciendo la construcción del equipo de actuarios y de fijación de precios, innovando en los factores de fijación de precios, optimizando los modelos de valoración de riesgos, mejorando la capacidad de identificación de riesgos y de fijación de precios diferenciados en los seguros de vehículos eléctricos; promoviendo la cooperación intersectorial, fomentando la construcción de redes de reparación socializadas para vehículos eléctricos, ampliando los canales de reparación y promoviendo una reducción constante en los costos de pago de los vehículos eléctricos; perfeccionando las medidas de compensación por lesiones personales y reduciendo aún más los costos de indemnización en estos casos.

Chen Hui afirmó que, mediante la construcción de un ecosistema de ciclo de vida completo, Pacific optimizará aún más los costos y mejorará la eficiencia. En cuanto a la mejora de la eficiencia operativa, la compañía continuará perfeccionando su mecanismo de suscripción en línea y de liquidación de siniestros en la nube, creando un equipo de gestión de clientes exclusivo, que ya cubre las principales marcas del sector; en la gestión de reclamaciones, implementará una gestión centralizada por marca, estableciendo estándares de reparación de baterías de gran capacidad y manejo de vehículos inundados en colaboración con los fabricantes; mediante la conexión directa con los sistemas de posventa de los fabricantes y la co-creación de modelos de evaluación de daños con inteligencia artificial, además de aprovechar laboratorios de datos conjuntos para aplicar datos de vehículos, logrando reducir riesgos y costos de manera precisa. En la construcción del ecosistema, la compañía continuará enriqueciendo productos específicos para la garantía de calidad y escenarios de carga, participando activamente en la formulación de estándares nacionales para el control térmico de baterías y procesos de reparación.

Futuro: la actualización inteligente trae nuevos desafíos para los seguros de vehículos eléctricos

Con la profunda integración de tecnologías de nueva generación como inteligencia artificial y big data, la industria automotriz está experimentando una transformación profunda hacia la inteligencia. En 2025, la penetración de la conducción asistida de nivel 2 y superior superó el 65%, y se espera que en 2026 alcance el 80%. La penetración de la conducción asistida avanzada ya supera el 15%, y en 2026 podría subir al 25%, con un cambio gradual del modo de conducción de “control humano” a “control del sistema”.

En este contexto, las características de riesgo y las necesidades de protección de los vehículos eléctricos han cambiado profundamente, planteando nuevos desafíos para la innovación de productos y la gestión de riesgos en el sector de seguros.

La representante de la Asamblea Popular Nacional, directora del Centro de Estrategia de China Pacific (Oficina ESG), Zhou Yanfang, afirmó que la popularización de la tecnología de conducción inteligente ha cambiado la lógica de responsabilidad en los accidentes, y que el marco legal y la oferta de productos de seguros existentes presentan brechas institucionales.

Por ejemplo, en los seguros tradicionales de vehículos motorizados, la responsabilidad por terceros principalmente cubre a las personas fuera del vehículo, mientras que las personas dentro del vehículo están cubiertas por seguros de asientos. Pero en el modo de conducción inteligente, dado que el sistema asume tareas de conducción dinámica, el conductor pasa de ser el control del vehículo a un “usuario”, y cuando un accidente es causado por un error del sistema, el conductor también puede convertirse en víctima. Actualmente, las reglas de protección en estos casos no están claramente definidas, y se necesita investigar si incluir al conductor en la cobertura del seguro de responsabilidad obligatoria o cubrirlo mediante seguros de responsabilidad del producto u otros mecanismos.

Es importante destacar que se están promoviendo productos de seguros específicos para riesgos de conducción inteligente. Recientemente, Beijing lanzó de manera pionera en el país el desarrollo y aplicación de seguros comerciales para vehículos eléctricos conectados inteligentes, que optimizarán y actualizarán la base del seguro de vehículos eléctricos existente, logrando una adaptación unificada para vehículos conectados inteligentes de nivel L2 a L4. Se informa que estos nuevos productos mantendrán en gran medida el sistema actual de seguros comerciales para vehículos eléctricos, siguiendo el principio de “estabilidad general y optimización parcial”, y ofrecerán protección contra riesgos en escenarios específicos de conducción inteligente, así como en pérdidas de hardware y software.

Desde la perspectiva de la optimización y actualización, los productos de seguros existentes definen principalmente al conductor en función del escenario básico de “conducción humana”, y no son completamente aplicables a los escenarios de “conducción conjunta humano-máquina” en niveles L3 y L4. Los consumidores que compran vehículos con asistencia de nivel L2 a menudo optan por actualizar de forma autónoma los sistemas de asistencia, pero los productos de seguros actuales no cubren estas pérdidas, por lo que aún necesitan ser optimizados.

Actualmente, las principales aseguradoras ya están anticipando la tendencia de seguros para conducción inteligente, y se esperan cambios y novedades en los seguros de vehículos eléctricos en el futuro cercano.

Periódico Económico Diario