ウォール街で最も価値のあるものはデータです。1週間前の2月17日、資産運用残高が1億ドル以上の機関投資家は、証券取引委員会にフォーム13Fを提出しました。13Fは、投資家に最新四半期にウォール街の最も賢い資産運用者たちが買い、売った株式のスナップショットを提供します。投資家はしばしば、コーチューマネジメントのフィリップ・ラフォンなど、億万長者投資家の13F提出に注目します。ラフォンは、人工知能（AI）などの革新的な技術の最前線にある企業に関心を持っています。しかし、彼が常にAI株を買っているわけではなく、第四四半期における**Nvidia**（NVDA +0.79%）や**Meta Platforms**（META +2.81%）の売却活動が示す通りです。画像出典：Getty Images。NvidiaやMetaは、過去12四半期のうち10四半期でコーチューのトップ保有銘柄でしたが、ラフォンの400億ドル規模のポートフォリオには新たなNo.1 AI株があります。億万長者フィリップ・ラフォンは、NvidiaとMetaの保有株を着実に縮小しています--------------------------------------------------------------------------------------------------コーチューマネジメントの13Fによると、彼の億万長者のボスは、第四四半期にNvidiaの株を66万7,405株、Metaの株を25万3,768株売却しました。しかし、これら二つのポジションを縮小することは一般的な傾向です。2023年3月30日以降、ラフォンのMetaの保有株は53%（427万9,854株）減少し、同じ期間に彼のファンドのNvidiaの保有株は82%（4,059万8,682株、株式分割調整後）削減されています。拡大NASDAQ: NVDA------------Nvidia本日の変動(0.79%) $1.49現在の価格$191.31### 主要データポイント時価総額4.7兆ドル本日のレンジ$189.58 - $193.9552週レンジ$86.62 - $212.19出来高620万株平均出来高1億7100万株総利益率70.05%配当利回り0.02%両社は明確な競争優位性を持っています。Nvidiaのグラフィックス処理ユニット（GPU）は優れた計算能力を提供し、Metaのソーシャルメディア資産は比類ありませんが、それぞれの株は大きなリターンをもたらしています。2023年初頭から、NvidiaとMetaの株価はそれぞれ約1200%と445%急騰しています。ラフォンは、チャンスがあれば利益を確定する意欲を示しています。また、コーチューの億万長者投資家がAIバブルの懸念を抱いている可能性もあります。過去30年の間に、次の大きなトレンドはすべて、投資家が過大評価しすぎた結果、早期のバブル崩壊を経験しています。AIインフラの需要は堅調ですが、企業がAIソリューションを最適化して収益を増やすまでには数年かかるでしょう。画像出典：Getty Images。コーチューマネジメントの新たなNo.1 AI株：台湾セミコンダクター-----------------------------------------------------------------第四四半期に56万6,988株を追加購入したことも含め、世界有数の半導体製造企業**台湾セミコンダクター・マニュファクチャリング**（TSM 0.17%）がラフォンの新たなトップ保有銘柄（およびNo.1 AI株）となっています。台湾セミコンダクター、通称「TSMC」は、AIの台頭により大きく恩恵を受けています。高性能GPUを詰め込んだ高帯域幅メモリの需要に対応するため、月次のチップ・オン・ウェハー・オン・サブストレートの生産能力を急速に拡大しています。GPUの需要が供給を上回る限り、TSMCのバックログと価格設定力は堅調に推移するでしょう。拡大NYSE: TSM---------台湾セミコンダクター・マニュファクチャリング本日の変動(-0.17%) $-0.61現在の価格$369.93### 主要データポイント時価総額1.9兆ドル本日のレンジ$366.48 - $373.3652週レンジ$134.25 - $380.00出来高49万6千株平均出来高1,300万株総利益率59.02%配当利回り0.83%TSMCの素晴らしい点は、AI株だけではないことです。次世代スマートフォンに使われるワイヤレスチップや、IoTデバイスや自動車向けの先進的なチップも提供しています。これらのセグメントはAI関連事業ほど成長は速くありませんが、それでも堅実な基盤と安定したキャッシュフローをもたらしています。億万長者のフィリップ・ラフォンは、TSMCの評価額にも惹かれている可能性があります。同社の予想PERは21倍で、今年の売上成長率がコンセンサスの31%、2027年には24%を超える見込みであれば、比較的割安といえます。
億万長者フィリップ・ラフォン、NvidiaとMeta Platformsの株を売却した後、新たなNo.1のAI株を獲得
ウォール街で最も価値のあるものはデータです。1週間前の2月17日、資産運用残高が1億ドル以上の機関投資家は、証券取引委員会にフォーム13Fを提出しました。13Fは、投資家に最新四半期にウォール街の最も賢い資産運用者たちが買い、売った株式のスナップショットを提供します。
投資家はしばしば、コーチューマネジメントのフィリップ・ラフォンなど、億万長者投資家の13F提出に注目します。ラフォンは、人工知能（AI）などの革新的な技術の最前線にある企業に関心を持っています。しかし、彼が常にAI株を買っているわけではなく、第四四半期におけるNvidia（NVDA +0.79%）やMeta Platforms（META +2.81%）の売却活動が示す通りです。
画像出典：Getty Images。
NvidiaやMetaは、過去12四半期のうち10四半期でコーチューのトップ保有銘柄でしたが、ラフォンの400億ドル規模のポートフォリオには新たなNo.1 AI株があります。
億万長者フィリップ・ラフォンは、NvidiaとMetaの保有株を着実に縮小しています
コーチューマネジメントの13Fによると、彼の億万長者のボスは、第四四半期にNvidiaの株を66万7,405株、Metaの株を25万3,768株売却しました。
しかし、これら二つのポジションを縮小することは一般的な傾向です。2023年3月30日以降、ラフォンのMetaの保有株は53%（427万9,854株）減少し、同じ期間に彼のファンドのNvidiaの保有株は82%（4,059万8,682株、株式分割調整後）削減されています。
拡大
NASDAQ: NVDA
Nvidia
本日の変動
(0.79%) $1.49
現在の価格
$191.31
主要データポイント
時価総額
4.7兆ドル
本日のレンジ
$189.58 - $193.95
52週レンジ
$86.62 - $212.19
出来高
620万株
平均出来高
1億7100万株
総利益率
70.05%
配当利回り
0.02%
両社は明確な競争優位性を持っています。Nvidiaのグラフィックス処理ユニット（GPU）は優れた計算能力を提供し、Metaのソーシャルメディア資産は比類ありませんが、それぞれの株は大きなリターンをもたらしています。2023年初頭から、NvidiaとMetaの株価はそれぞれ約1200%と445%急騰しています。ラフォンは、チャンスがあれば利益を確定する意欲を示しています。
また、コーチューの億万長者投資家がAIバブルの懸念を抱いている可能性もあります。過去30年の間に、次の大きなトレンドはすべて、投資家が過大評価しすぎた結果、早期のバブル崩壊を経験しています。AIインフラの需要は堅調ですが、企業がAIソリューションを最適化して収益を増やすまでには数年かかるでしょう。
画像出典：Getty Images。
コーチューマネジメントの新たなNo.1 AI株：台湾セミコンダクター
第四四半期に56万6,988株を追加購入したことも含め、世界有数の半導体製造企業台湾セミコンダクター・マニュファクチャリング（TSM 0.17%）がラフォンの新たなトップ保有銘柄（およびNo.1 AI株）となっています。
台湾セミコンダクター、通称「TSMC」は、AIの台頭により大きく恩恵を受けています。高性能GPUを詰め込んだ高帯域幅メモリの需要に対応するため、月次のチップ・オン・ウェハー・オン・サブストレートの生産能力を急速に拡大しています。GPUの需要が供給を上回る限り、TSMCのバックログと価格設定力は堅調に推移するでしょう。
拡大
NYSE: TSM
台湾セミコンダクター・マニュファクチャリング
本日の変動
(-0.17%) $-0.61
現在の価格
$369.93
主要データポイント
時価総額
1.9兆ドル
本日のレンジ
$366.48 - $373.36
52週レンジ
$134.25 - $380.00
出来高
49万6千株
平均出来高
1,300万株
総利益率
59.02%
配当利回り
0.83%
TSMCの素晴らしい点は、AI株だけではないことです。次世代スマートフォンに使われるワイヤレスチップや、IoTデバイスや自動車向けの先進的なチップも提供しています。これらのセグメントはAI関連事業ほど成長は速くありませんが、それでも堅実な基盤と安定したキャッシュフローをもたらしています。
億万長者のフィリップ・ラフォンは、TSMCの評価額にも惹かれている可能性があります。同社の予想PERは21倍で、今年の売上成長率がコンセンサスの31%、2027年には24%を超える見込みであれば、比較的割安といえます。