Gateプライベートウェルスマネジメント月次レポート—2025年12月

主なポイント

• 市場レビュー：12月はベア主導の攻防が続き、主要なサポートラインが試され、ETFからの資金流出や休暇期間中の流動性低下が見られました。BTCは3.06%、ETHは0.67%下落し、現物型ビットコインETFからは7億3,300万ドルの資金が流出しました。2025年全体ではマイナスリターンで終了し、BTCとETHはいずれも年初の重要水準を維持できませんでした。

• Gateプライベートウェルスの運用実績：Quantum Leap（USDT）、Interstellar Hedge（USDT）、Gravity Hedge（USDT）はいずれも勝率100%を達成。Stellar Core Smart-Invest（USDT）は年率11.0%、シャープレシオ4.3でリードしました。USDT戦略は12月に1.6%、年間で7.5%のリターンを記録し、全体のドローダウンはほぼゼロでした。

• 今後の見通し：短期的には経済基盤が堅調なため、1月のFRB利下げの可能性は低く、今後の利下げを巡る政策の見解の差が拡大する可能性があります。中長期的には、規制協調の深化や暗号資産法整備の進展が、暗号資産が主流金融システムに参入するための重要な制度的マイルストーンとなるでしょう。