Bersama kita semua pernah mendengar kata-kata Buffett: orang lain panik, aku serakah; orang lain serakah, aku takut. Kedengarannya sederhana, tetapi melakukannya adalah tingkat kesulitan neraka.

Saya akhir-akhir ini merenungkan catatan perdagangan saya sendiri, dan menemukan sebuah kebenaran yang memalukan: sebagian besar waktu, saya sama sekali tidak bisa membedakan apakah saya sedang takut atau serakah. Kadang-kadang melihat keuntungan di akun, saya buru-buru mengambil keuntungan dan mengamankan posisi, hasilnya pasar malah naik lagi cukup jauh, sehingga saya kehilangan banyak keuntungan. Di lain waktu, saya memaksakan diri untuk tidak mengambil keuntungan, ingin membiarkan keuntungan berjalan, tetapi pasar berbalik, keuntungan pun menguap seketika, dan saya mulai menyalahkan diri sendiri karena sifat serakah manusia.

Inilah jebakan paling umum dalam perdagangan. Di pasar saham, futures, dan forex, ketika Anda membeli di titik rendah relatif, dan pasar naik ke posisi menguntungkan, tiba-tiba pasar menyesuaikan diri, lalu harus pergi atau bertahan? Banyak pendapat, tidak ada yang bisa memberi jawaban pasti. Jika Anda memilih keluar, lalu harga naik lagi, Anda akan menyesal sambil memukul paha; jika Anda bertahan, dan harga malah turun terus, Anda akan membenci diri sendiri mengapa saat itu begitu serakah.

Sejujurnya, sebagian besar trader retail dan pemula adalah ahli strategi setelah kejadian. Bahkan jika mereka memulai lagi, mereka sulit menentukan secara tepat kapan harus takut, kapan harus serakah. Mengapa? Karena di pasar, orang seringkali mentalnya tegang, tidak mampu membuat penilaian rasional. Dalam proses perdagangan, banyak orang terlalu serakah atau terlalu takut, akhirnya menginvestasikan waktu dan uang sia-sia, bermain-main sendiri, ini semua karena kurangnya pengendalian psikologis.

Saya mengamati bahwa trader yang gagal biasanya menunjukkan empat pola khas. Pertama, ambil keuntungan lalu keluar, dan kerugian lalu keluar, ini dipicu oleh ketakutan, takut keuntungan kembali, juga takut mengakui kerugian. Kedua, menambah posisi melawan tren, begitu mengalami kerugian, mereka memegang harapan agar pasar berbalik, tetapi seringkali kerugiannya malah makin besar. Ketiga, mengikuti arus secara buta, melihat pasar naik langsung ikut beli, melihat pasar turun langsung jual, tanpa rencana. Keempat, mengelola posisi secara besar-besaran, menaruh semua modal sekaligus.

Dua pola pertama berasal dari ketakutan, dua pola terakhir berasal dari keserakahan. Kadang-kadang, tindakan ini memang memberi keuntungan sesaat, tetapi itu biasanya hanya keberuntungan, dan akhirnya bisa mengalami kerugian besar.

Solusi sejati adalah membangun sebuah sistem perdagangan. Makna sesungguhnya dari "orang lain panik, aku serakah" bukanlah melakukan operasi berlawanan secara buta, melainkan harus memiliki aturan perdagangan yang jelas. Mengikuti logika positif "memotong kerugian, membiarkan keuntungan berjalan", dengan aturan yang jelas untuk masuk, keluar, dan pengelolaan dana, lalu menjalankannya secara disiplin. Dengan begitu, Anda benar-benar bisa mengatasi serakah dan takut.

Yang menarik, masyarakat manusia dari peradaban pertanian hingga peradaban informasi, kehidupan material semakin makmur, teknologi terus berkembang, tetapi satu hal yang tidak berubah selama ribuan tahun adalah sifat manusia. Namun, individu bisa berkembang. Para trader profesional melalui pengalaman dan refleksi, mengatasi ketakutan dan keserakahan dalam hati mereka, akhirnya berkembang dan menjadi pemenang di pasar. Sebaliknya, sebagian besar trader tidak akan pernah mampu mengatasi kelemahan dalam sifat manusia mereka sendiri.

Karena sifat manusia sulit diubah, kita bisa berpikir secara terbalik. Menggunakan alat tertentu untuk menganalisis psikologi umum investor di pasar, mengurangi risiko kita sendiri. Di setiap waktu, investor harus menghormati pasar dan melihat kondisi pasar secara rasional. Dengan perencanaan, mengatasi kelemahan manusia sendiri, dalam batas yang familiar dan terkendali, terus meningkatkan dan menyempurnakan pemahaman perdagangan kita. Inilah makna sesungguhnya dari "orang lain panik, aku serakah."