Trust adalah apa: alat pengelola aset yang harus diketahui oleh investor

Kepercayaan adalah istilah yang telah didengar banyak investor di pasar modal, tetapi banyak orang masih belum benar-benar memahami apa itu perwalian dan perbedaannya dengan REIT atau reksa dana. Artikel ini akan membawa Anda untuk memahami konsep perwalian, dari sejarah, jenis, dan peluang investasinya bagi investor Thailand.

Apa itu kepercayaan? Peran pengelolaan properti sesuai dengan niat pemilik

Perwalian adalah alat hukum yang dirancang untuk memungkinkan wali amanat yang berpengetahuan luas dan profesional untuk mengelola aset pemilik sesuai keinginan mereka. Pengembalian dibayarkan kepada penerima.

Ciri khas dari perwalian adalah bahwa pemilik properti tidak harus berbagi kepemilikan. Setelah menandatangani perjanjian pendirian perwalian. Pemilik masih memiliki kepemilikan properti, tetapi tidak memiliki hak untuk menggunakan atau mengelolanya secara langsung. Aset yang dikelola dalam perwalian dapat berupa berbagai aset, mulai dari uang tunai, real estat, saham, obligasi, bisnis, karya seni, kewajiban, dan aset lain yang dapat menghasilkan pendapatan.

Manfaat yang akan didapatkan investor dari pendirian perwalian

Mengapa orang membutuhkan kepercayaan? Ada beberapa alasan penting:

Kirim pengembalian ke pihak ketiga tanpa mengalihkan kepemilikan. Konsep ini berasal dari Abad Pertengahan di Inggris. Ketika para bangsawan harus pergi berperang. Oleh karena itu, mereka memberikan tanah itu kepada seseorang yang mereka percayai untuk mengurus kepentingan mereka dan mewariskannya kepada keluarga mereka. Ini adalah awal dari kepercayaan. Ini ternyata menjadi manfaat besar. Ketika diterapkan dalam pengelolaan warisan.

Kelola aset sesuai dengan niat yang jelas. Pendirian perwalian membutuhkan indikasi yang jelas tentang niat pemiliknya. Agar wali amanat dapat mematuhi kontrak secara ketat. Hal ini memastikan bahwa pemilik yakin bahwa properti mereka akan dikelola sesuai dengan kebutuhannya, bukan sesuai dengan keinginan manajemen.

Mungkin memiliki manfaat pajak Ini karena perwalian tidak mentransfer aset ke pihak ketiga, tetapi hanya mentransfer manfaat. Oleh karena itu, pembentukan perwalian dapat membantu mengurangi beban pajak. Itu tergantung pada hukum masing-masing negara.

Manajemen aset selama periode ketidakmampuan untuk beroperasi. Jika pemilik properti sakit atau tidak mampu, perwalian yang dapat dibatalkan menyediakan seorang profesional yang dapat terus mengelola properti. Ketika pemilik dapat melanjutkan operasi sendiri. Perwalian dapat segera dihapus.

Fleksibilitas untuk membangun dan meningkatkan Perwalian adalah kontrak antara pihak terkait. Oleh karena itu, lebih mudah mengubah kondisi daripada mendirikan dana, yang membutuhkan persetujuan dari instansi pemerintah.

Jenis dan Struktur Perwalian

Jenis Perwalian berdasarkan Ketentuan Penghapusan

Kepercayaan yang Dapat Dicabut Pemilik properti dapat mencabut kepercayaan kapan saja. Ubah persyaratan atau batalkan sesuai kebutuhan, memberikan fleksibilitas besar bagi pemiliknya.

Kepercayaan yang Tidak Dapat Dicabut Setelah ditetapkan. Itu tidak dapat diubah atau dicabut. Ini membuatnya stabil, tetapi kehilangan fleksibilitas.

Jenis perwalian berdasarkan tujuan

Ada juga banyak Perwalian Perlindungan Aset, Perwalian Manajemen Perkebunan, Perwalian Amal, Perwalian Buta, Perwalian Manfaat Pajak, Perwalian Manajemen Real Estat, Perwalian Kebutuhan Khusus, dan banyak lagi.

Orang yang terlibat dalam pembentukan 3 pihak perwalian

Pendiri perwalian atau pemilik properti (Settlor) Seseorang yang memiliki properti dan memutuskan untuk membentuk perwalian. Setelah menandatangani kontrak, pemilik masih memiliki hak atas properti tersebut, tetapi bukan hak untuk menggunakannya.

Wali Amanat Orang atau lembaga yang ditugaskan untuk mengelola Dana Aset berdasarkan kontrak Wali amanat tidak memiliki bagian dalam kepentingan, tetapi dapat mengklaim biaya pemrosesan.

Penerima manfaat Orang yang mendapat manfaat dari perwalian siap mengklaim ganti rugi jika wali amanat tidak menyukainya.

Elemen Kunci Kepercayaan

Pendirian perwalian harus lengkap dalam tiga komponen:

Kepastian Kata Perjanjian pendirian perwalian harus dengan jelas menyatakan niat pemilik dan wali amanat. Tidak ada ambiguitas.

Kepastian Materi Pelajaran Harus ada dana yang jelas. ada dan memiliki pedoman manajemen untuk mencapai manfaat.

Kepastian Objek Penerima manfaat harus orang sungguhan, bukan orang yang hilang, dan harus memiliki kemungkinan untuk menerima manfaatnya.

Perwalian vs REIT vs Dana: Persamaan dan Perbedaan

Setelah Anda memahami apa itu kepercayaan, Mari kita lihat perbedaannya dengan opsi investasi lainnya.

Perwalian dan REIT: Ada lebih banyak kesamaan daripada yang Anda pikirkan

Persamaan: REIT (Real Estate Investment Trust) juga merupakan perwalian, tetapi memiliki ruang manajemen yang terbatas untuk real estat. Keduanya bukan badan hukum, keduanya didirikan oleh perjanjian pembentukan perwalian, dan keduanya membayar pengembalian kepada pemegang unit.

Perbedaan: Perwalian dapat mengelola berbagai aset, mulai dari uang tunai, saham, obligasi, bisnis, hingga real estat, sedangkan REIT terbatas pada real estat. Dapat dikatakan bahwa REIT adalah bentuk kepercayaan, tetapi tidak dapat dikatakan bahwa semua perwalian adalah REIT.

Perwalian dan Reksa Dana: Dunia Lain

Dana Ini adalah unit administratif dengan status orang hukum yang didirikan untuk mengumpulkan uang dari banyak investor untuk diinvestasikan sesuai dengan tujuan dana.

Nuansa kunci:

• Status Hukum: Dana tersebut memiliki status orang yang berhukum dan tidak dimiliki oleh perwalian.
• Pendirian: Dana tersebut harus meminta persetujuan dari lembaga pemerintah.
• Struktur: Dana tersebut memiliki dewan manajemen pusat. Perwalian memiliki wali amanat sebagai administrator.
• Fleksibilitas: Perwalian lebih fleksibel dalam kondisi yang berubah.

Peluang untuk berinvestasi dalam perwalian untuk investor Thailand

Perwalian di Thailand dibatasi untuk penggalangan dana pasar modal.

Thailand melalui Komisi Sekuritas dan Bursa Perwalian hanya diperbolehkan untuk didirikan untuk pendanaan pasar modal. Ini dibagi menjadi dua bentuk:

Perwalian Manajemen Investasi (Perwalian Aktif) Dirancang untuk mengelola aset untuk menghasilkan keuntungan, seperti perwalian investasi investor institusional, perwalian investasi real estat (REIT), REIT adalah perwalian real estat yang paling sering dilihat oleh investor biasa.

Kepercayaan Pasif Dirancang untuk mengelola aset untuk salah satu manfaat, seperti perwalian ESOP, perwalian usaha patungan pemberi kerja-karyawan. (EJIP), Rekening Cadangan atau Sinking Fund untuk Pelunasan Utang Surat Utang

Mengapa REIT mendominasi pasar REIT Thailand?

Investasi dalam perwalian oleh investor biasa juga terbatas pada REIT, karena sebagian besar hampir semuanya didirikan sebagai perwalian investasi real estat. Keuntungan berinvestasi di REIT adalah aset tidak sulit untuk dibuktikan dan dinilai. Hal ini memudahkan investor baru untuk masuk dan berdagang, tidak seperti jenis perwalian lain yang mungkin memiliki aset yang lebih kompleks.

Pengetahuan dasar yang harus dimiliki investor

Perwalian adalah alat hukum yang dirancang untuk memungkinkan pejabat yang berpengetahuan luas mengelola aset pemilik.

Memahami apa itu perwalian dan perbedaannya dengan REIT atau dana memungkinkan investor untuk membuat pilihan yang tepat tentang opsi investasi yang tepat untuk kebutuhan mereka. REIT kini telah menjadi pilihan penting bagi investor yang ingin berinvestasi dalam aset besar tanpa harus menginvestasikan banyak uang. Karena mereka dapat memegang unit investasi dan menerima dividen serta memegang saham. Hal ini memungkinkan investor ritel untuk mengakses peluang investasi yang sebelumnya terbatas pada investor besar.