Apakah Sudah Terlambat untuk Pertimbangkan BWX Technologies (BWXT) Setelah Momentum Kontrak Nuklir?

Simply Wall St

Senin, 23 Februari 2026 pukul 10:09 WIB 6 menit membaca

Dalam artikel ini:

BWXT

-1,26%

Buat keputusan investasi yang lebih baik dengan alat visual yang mudah dari Simply Wall St yang memberi Anda keunggulan kompetitif.

Jika Anda bertanya-tanya apakah BWX Technologies masih memiliki nilai yang baik setelah kenaikan terakhir, Anda tidak sendiri. Artikel ini dibuat untuk menjawab pertanyaan tersebut secara langsung.

Harga saham terakhir ditutup di US$206,44, dengan pengembalian 3,0% dalam 7 hari, penurunan 0,6% dalam 30 hari, 13,5% tahun ini, dan 105,2% dalam setahun terakhir, serta 249,3% dalam 3 tahun dan 278,3% dalam 5 tahun.

Berita terbaru memfokuskan perhatian pada BWX Technologies sebagai penyedia teknologi dan layanan nuklir utama untuk aplikasi pertahanan dan tenaga. Ini membantu menjelaskan mengapa pasar sangat memperhatikan saham ini. Investor mengamati bagaimana kontrak jangka panjang, pekerjaan terkait pemerintah, dan minat sektor nuklir berinteraksi dengan harga saham saat ini.

Meskipun perhatian tersebut, BWX Technologies saat ini memiliki skor valuasi 0 dari 6. Kami akan melihat apa yang dikatakan metode valuasi tradisional tentang saham hari ini dan kemudian menyelesaikan dengan cara yang lebih lengkap untuk memikirkan nilai di luar satu skor saja.

BWX Technologies hanya mendapatkan skor 0/6 dalam pemeriksaan valuasi kami. Lihat apa saja tanda bahaya lain yang kami temukan dalam rincian valuasi lengkap.

Pendekatan 1: Analisis Discounted Cash Flow (DCF) BWX Technologies

Model Discounted Cash Flow, atau DCF, memperkirakan nilai perusahaan saat ini dengan memproyeksikan arus kas masa depan dan kemudian mendiskontokannya kembali ke nilai sekarang.

Untuk BWX Technologies, model yang digunakan adalah pendekatan Free Cash Flow to Equity dua tahap. Arus kas bebas 12 bulan terakhir dilaporkan sekitar $448,2 juta. Proyeksi analis dan extrapolasi menunjukkan arus kas bebas sebesar $272,7 juta pada 2026, meningkat menjadi $667,7 juta pada 2035, dengan perkiraan $406,3 juta untuk 2028. Simply Wall St menggunakan estimasi analis jika tersedia, lalu memperluas seri tersebut dengan asumsi sendiri di luar horizon perkiraan resmi.

Berdasarkan ini, output DCF menunjukkan nilai intrinsik perkiraan sekitar $121,15 per saham, dibandingkan harga saham terakhir sebesar $206,44. Selisih ini menunjukkan bahwa saham ini sekitar 70,4% overvalued menurut model arus kas ini.

Hasil: OVERVALUED

Analisis Discounted Cash Flow (DCF) kami menunjukkan BWX Technologies mungkin overvalued sebesar 70,4%. Temukan 54 saham berkualitas tinggi yang undervalued atau buat screener sendiri untuk menemukan peluang nilai yang lebih baik.

Discounted Cash Flow BWXT per Feb 2026

Kunjungi bagian Valuasi dari Laporan Perusahaan kami untuk detail lebih lanjut tentang bagaimana kami menentukan Nilai Wajar ini untuk BWX Technologies.

Pendekatan 2: Harga vs Pendapatan BWX Technologies

Untuk perusahaan yang menguntungkan seperti BWX Technologies, rasio P/E adalah cara yang berguna untuk memikirkan apa yang Anda bayar untuk setiap dolar pendapatan saat ini. Rasio ini mencerminkan harapan pasar terhadap pertumbuhan masa depan dan bagaimana mereka menilai risiko dari pendapatan tersebut.

Cerita berlanjut  

Pertumbuhan yang diharapkan lebih tinggi atau risiko yang lebih rendah dapat membenarkan P/E yang lebih tinggi, sementara pertumbuhan yang lebih lambat atau risiko yang lebih tinggi biasanya sesuai dengan multiple yang lebih rendah dan konservatif. Oleh karena itu, P/E “normal” atau “wajar” bukan angka tetap. Itu tergantung pada profil spesifik perusahaan.

BWX Technologies saat ini diperdagangkan dengan P/E 61,48x. Ini di atas rata-rata industri Aerospace & Defense sebesar 43,68x dan juga di atas rata-rata rekan sejawat sebesar 43,62x. Rasio Wajar Simply Wall St untuk BWX Technologies adalah 33,03x, yang merupakan perkiraan kepemilikan kami tentang P/E yang sesuai berdasarkan faktor seperti pertumbuhan pendapatan, industri, margin keuntungan, kapitalisasi pasar, dan risiko utama. Karena Rasio Wajar ini disesuaikan dengan fundamental perusahaan, bisa lebih informatif daripada sekadar perbandingan dengan rekan atau industri saja. Dengan P/E saat ini 61,48x yang jauh di atas Rasio Wajar 33,03x, saham ini terlihat mahal berdasarkan metrik ini.

Hasil: OVERVALUED

NYSE:BWXT Rasio P/E per Feb 2026

Rasio P/E menceritakan satu cerita, tetapi bagaimana jika peluang sebenarnya terletak di tempat lain? Mulailah berinvestasi dalam warisan, bukan eksekutif. Temukan 22 perusahaan yang dipimpin pendiri terbaik kami.

Tingkatkan Pengambilan Keputusan Anda: Pilih Narasi BWX Technologies Anda

Sebelumnya kami menyebutkan bahwa ada cara yang lebih baik untuk memikirkan nilai daripada satu angka P/E atau DCF. Di Simply Wall St, itu dimulai dengan Narasi, yang memungkinkan Anda menambahkan cerita yang jelas untuk BWX Technologies ke dalam perkiraan pendapatan, laba, dan margin Anda sendiri, menghubungkan cerita tersebut ke Nilai Wajar, dan kemudian membandingkannya dengan harga saat ini sehingga Anda dapat menilai apakah saham ini menarik atau mahal relatif terhadap pandangan Anda.

Sebuah Narasi hanyalah tesis Anda yang dituangkan ke dalam angka. Anda menetapkan asumsi seperti Nilai Wajar US$120 jika Anda lebih berhati-hati terhadap permintaan nuklir dan risiko kontrak, atau US$250 jika Anda percaya kontrak pemerintah jangka panjang dan program nuklir dapat mendukung hasil yang lebih kuat. Platform ini kemudian menghubungkan asumsi tersebut ke model proyeksi yang otomatis diperbarui saat pendapatan, pengajuan, atau berita baru muncul.

Karena Narasi ini hidup di halaman Komunitas BWX Technologies dan digunakan oleh jutaan investor, Anda dapat melihat bagaimana investor berbeda menafsirkan fakta yang sama, membandingkan Nilai Wajar mereka dengan harga saham US$206,44 hari ini, dan memutuskan sendiri apakah cerita Anda tentang perusahaan ini mendekatkan Anda ke ujung bawah, ujung atas, atau di antara keduanya.

Namun untuk BWX Technologies, kami akan memudahkan Anda dengan pratinjau dua Narasi BWX Technologies terkemuka:

🐂 Kas Optimis BWX Technologies

Nilai wajar: US$224,44

Perkiraan undervaluasi dibanding penutupan terakhir: sekitar 8,0%

Pertumbuhan pendapatan tahunan yang diasumsikan: 12,21%

Fokus pada permintaan kuat untuk komponen nuklir, bahan bakar, dan layanan di seluruh pertahanan, tenaga komersial, dan medis, didukung oleh backlog kontrak multi-tahun dan program pemerintah jangka panjang.

Menyoroti mikroreaktor, bahan bakar nuklir canggih, enrichment, dan akuisisi Kinectrics sebagai cara BWX Technologies dapat membangun aliran pendapatan berulang dengan margin lebih tinggi dari waktu ke waktu.

Menandai risiko utama terkait ketergantungan pada kontrak pemerintah AS, permintaan komersial yang tidak stabil, tekanan margin di bisnis yang diakuisisi, kedalaman tenaga kerja, dan potensi hambatan regulasi atau rantai pasokan.

🐻 Kas Pesimis BWX Technologies

Nilai wajar: US$130,00

Perkiraan overvaluasi dibanding penutupan terakhir: sekitar 58,0%

Pertumbuhan pendapatan tahunan yang diasumsikan: 11,31%

Berargumen bahwa P/E saat ini mencerminkan premi gaya teknologi pertumbuhan tinggi untuk perusahaan yang masih bersifat industri, dengan pertumbuhan laba masa lalu yang terbatas dan ekspektasi terhadap teknologi nuklir baru yang optimis.

Menunjuk penggunaan akuisisi yang berat dibandingkan investasi internal sebagai tanda bahwa pertumbuhan dibeli, dengan biaya integrasi dan waktu manfaat yang tidak pasti menekan margin.

Mengangkat kekhawatiran tentang pengakuan pendapatan dari kontrak jangka panjang, potensi penyesuaian laba jika biaya bergerak melawan perkiraan, dan kebutuhan refinancing pada jatuh tempo utang mendatang sebagai faktor yang dapat menekan harga saham jika kondisi menjadi kurang menguntungkan.

Jika Anda ingin menguji pandangan Anda sendiri terhadap kedua narasi ini, Anda dapat menggunakannya sebagai titik awal, menyesuaikan pertumbuhan pendapatan, margin, atau nilai wajar sesuai harapan Anda, dan melihat posisi Anda relatif terhadap harga saham US$206,44 hari ini.

Penasaran bagaimana angka menjadi cerita yang membentuk pasar? Jelajahi Narasi Komunitas

Apakah Anda merasa ada lebih dari sekadar cerita untuk BWX Technologies? Kunjungi komunitas kami untuk melihat apa yang dikatakan orang lain!

NYSE:BWXT Grafik Harga Saham 1 Tahun

_ Artikel ini dari Simply Wall St bersifat umum. Kami memberikan komentar berdasarkan data historis dan perkiraan analis dengan metodologi yang tidak bias dan artikel kami tidak dimaksudkan sebagai nasihat keuangan. Ini bukan rekomendasi untuk membeli atau menjual saham apa pun, dan tidak mempertimbangkan tujuan atau situasi keuangan Anda. Kami berusaha menyajikan analisis jangka panjang yang didorong data fundamental. Perlu diingat bahwa analisis kami mungkin tidak memperhitungkan pengumuman perusahaan terbaru yang sensitif terhadap harga atau materi kualitatif. Simply Wall St tidak memiliki posisi di saham apa pun yang disebutkan._

Perusahaan yang dibahas dalam artikel ini termasuk BWXT.

Punya masukan tentang artikel ini? Khawatir tentang kontennya? Hubungi kami langsung._ Alternatifnya, email ke editorial-team@simplywallst.com_

Ketentuan dan Kebijakan Privasi

Dasbor Privasi

Info Lebih Lanjut