AMD(AMD.US)Mengejar Nvidia(NVDA.US)Pertempuran penting: Meta(META.US)Pesanan kekuatan komputasi 6 gigawatt terealisasi dan juga mengumumkan investasi untuk memperkuat aliansi

Aplikasi Zhitong Finance mengetahui bahwa Meta Platform (META. AS) baru-baru ini mengumumkan bahwa mereka akan menerapkan skala daya komputasi hingga 6 GW dan berdasarkan AMD (AMD. AS). Kesepakatan blockbuster ini menandai upaya AMD untuk mengejar ketinggalan Nvidia (NVDA. AS) memenangkan kemenangan kunci di jalan.

Menurut perjanjian tersebut, Meta akan membeli chip dan peralatan server AMD yang dirancang untuk model AI dalam waktu lima tahun mulai paruh kedua tahun 2026. CEO AMD Su Zifeng mengungkapkan bahwa jumlah transaksi per gigawatt kapasitas akan mencapai level “puluhan miliar dolar”.

Sebagai salah satu ketentuan kemitraan, Meta akan menerima waran untuk membeli 160 juta saham AMD secara bertahap. Waran ini secara bertahap akan berlaku ketika proyek berlangsung dan mencapai tonggak tertentu dalam harga saham AMD, menjadikan Meta sebagai pemegang saham AMD yang signifikan.

Kesepakatan ini adalah langkah terbaru dalam ekspansi Meta yang sedang berlangsung. CEO Mark Zuckerberg telah mencantumkan AI sebagai strategi teratas, berjanji untuk menginvestasikan ratusan miliar dolar dalam “tata letak agresif” infrastruktur komputasi.

Bulan lalu, Zuckerberg secara resmi meluncurkan Meta Rencana daya komputasi komputasi berkomitmen untuk “membangun puluhan gigawatt daya komputasi dalam dekade ini dan secara bertahap berkembang menjadi ratusan gigawatt”, yang bertujuan untuk membangun keunggulan strategis dibandingkan pesaing, sebagai referensi, 1 GW daya komputasi kira-kira setara dengan pembangkit listrik unit tenaga nuklir, yang dapat memenuhi kebutuhan listrik sekitar 700.000 rumah tangga.

Kemitraan ini juga berarti bahwa AMD bersaing langsung dengan pemimpin industri Nvidia - baru minggu lalu, Nvidia mengumumkan kerja samanya dengan Meta. Ini juga menunjukkan bahwa meskipun beberapa investor khawatir tentang gelembung investasi AI, pengeluaran global untuk perangkat keras AI terus meningkat.

Bagi Meta, kerja sama dengan AMD tidak hanya menyediakan akses ke komponen chip yang disesuaikan, tetapi juga memberikan keterlibatan mendalam dalam arah desain semikonduktor generasi berikutnya.

Santosh, Kepala Infrastruktur Global di Meta “Tujuan kami sangat ambisius,” kata Janardhan. "Meta akan terus mempromosikan chip AI yang dikembangkan sendiri dan membeli produk NVIDIA pada saat yang sama, dan ketiga jenis chip akan mendukung tugas komputasi AI yang berbeda.

“Pada skala kami saat ini, tiga solusi (yang dikembangkan sendiri, AMD, dan NVIDIA) memiliki kegunaannya sendiri,” kata Janardhan dalam sebuah wawancara.

Janardhan yang saat ini melapor langsung ke Zuckerberg juga mengungkapkan bahwa perusahaan belum menentukan data center mana yang akan dilengkapi dengan batch chip baru dari AMD ini. Prosesor ini terutama digunakan dalam inferensi AI, yaitu penerapan praktis model terlatih.

Su Zifeng mengatakan bahwa Meta telah lama terlibat dalam desain chip AMD, dan juga akan mendapatkan versi khusus dari kartu akselerator MI450 dan produk penerusnya di masa depan. Janardhan mengatakan bahwa mampu mendefinisikan persyaratan chip dengan lebih akurat juga merupakan alasan penting mengapa Meta memilih untuk terikat kuat dengan AMD.

“Strategi kami adalah untuk mempercepat dan meningkatkan,” kata Su, “dan kerja sama dengan Meta sangat lancar, dan perjanjian ini membawa hubungan ke tingkat yang baru.” ”

Meta saat ini adalah pelanggan terbesar kedua AMD dan akan memainkan peran yang lebih penting dalam strategi pertumbuhan AMD di masa depan. AMD mencapai penjualan sebesar $34,6 miliar tahun lalu, dan Wall Street memperkirakan pendapatan akan tumbuh sebesar 34% tahun ini. Bahkan hanya $10 miliar dalam pendapatan baru akan secara signifikan mempercepat pengejaran AMD dengan Nvidia.

Namun, terlepas dari kinerjanya yang tinggi, AMD baru-baru ini menghadapi pertanyaan dari investor: pasar khawatir tingkat ekspansi saham konsep AI tidak akan mendukung valuasi saat ini. Harga saham AMD telah turun 8,2% sepanjang tahun ini setelah naik 77% pada tahun 2025.

Namun, investasi Meta di pasar saham jelas bertaruh bahwa harga saham AMD masih dalam tahap awal kenaikan jangka panjang. Beberapa waran tunduk pada kondisi harga saham mencapai $600, sementara AMD ditutup hanya pada $196,60 pada hari Senin.