Di mana membeli emas dengan harga terbaik? Panduan lengkap 5 jalur investasi hingga tahun 2026

Dalam situasi ketidakpastian ekonomi global yang terus meningkat dan ketegangan geopolitik yang memuncak, banyak investor sedang memikirkan di mana membeli emas yang paling sesuai untuk mereka. Sebagai aset lindung nilai tradisional, pentingnya emas sudah tidak diragukan lagi, tetapi bagaimana cara memilih saluran pembelian yang tepat agar dapat melindungi aset sekaligus menghindari pemborosan biaya yang tidak perlu? Artikel ini akan menganalisis secara mendalam 5 metode investasi emas, membantu Anda menemukan jalur pembelian yang paling sesuai dengan tujuan investasi Anda.

Kondisi Investasi Emas Saat Ini: Mengapa Sekarang Perlu Mempertimbangkan Membeli Emas?

Harga emas mengalami fluktuasi besar dalam beberapa tahun terakhir. Antara 2022 hingga 2023, karena konflik geopolitik dan kenaikan suku bunga, harga emas berfluktuasi antara 2000 dolar AS hingga 1700 dolar AS. Namun, mulai 2024, situasi mulai berubah.

Dengan ekspektasi penurunan suku bunga AS yang meningkat, risiko geopolitik yang meluas, dan bank sentral di seluruh dunia yang melakukan pembelian emas secara rekord, harga emas terus naik. Data menunjukkan bahwa total pembelian bersih emas oleh bank sentral global pada 2024 mencapai 1045 ton, selama tiga tahun berturut-turut melewati angka seribu ton, yang langsung mendukung harga emas menembus 2700 dolar AS. Memasuki 2025, harga emas bahkan terus mencetak rekor tertinggi, dengan harga internasional menembus 3700 dolar AS, dan Goldman Sachs bahkan memproyeksikan target harga sekitar 4000 dolar AS per ons pada pertengahan 2026.

Namun, berinvestasi emas bukanlah sekadar mengikuti tren kenaikan harga. Harga emas dipengaruhi oleh banyak faktor, sehingga tren jangka pendek sulit diprediksi secara akurat. Kunci keberhasilan investasi emas terletak pada menemukan titik masuk yang tepat, bukan sekadar mengejar harga tinggi secara buta. Bagi yang berinvestasi jangka panjang, memilih saluran pembelian dan instrumen investasi yang tepat seringkali lebih penting daripada timing pasar.

Di Mana Membeli Emas: 5 Saluran Pembelian yang Perlu Diketahui

Sebelum memutuskan di mana membeli emas, investor harus terlebih dahulu menentukan tujuan mereka—apakah untuk menjaga nilai jangka panjang, atau untuk mendapatkan keuntungan dari perdagangan jangka pendek? Tujuan yang berbeda memerlukan saluran pembelian yang berbeda pula.

Saluran Pembelian Emas Fisik dan Analisis Biaya

Emas fisik meliputi batangan, bar, dan koin peringatan, biasanya dapat dibeli di bank atau toko perhiasan. Namun, jika untuk investasi nilai tambah, disarankan membeli batangan emas saja. Untuk perhiasan dan koin peringatan, harus berhati-hati karena mengandung biaya pengolahan, dan saat dijual kembali akan dikenai biaya transaksi dan keausan.

Mengapa emas fisik bukan pilihan investasi yang ideal? Pertama, emas tidak menghasilkan arus kas, sehingga investor harus membayar biaya penyimpanan dan asuransi tambahan. Kedua, likuiditasnya cukup bermasalah—fenomena “mudah beli, sulit jual” umum terjadi, sehingga cepat cair tidak mudah. Terakhir, biaya pajak juga perlu diperhitungkan; transaksi di atas 50.000 TWD harus dilaporkan sebagai penghasilan perdagangan pribadi, dan keuntungan 6% akan dikenai pajak penghasilan gabungan tahun berikutnya.

Meskipun memiliki kekurangan tersebut, emas fisik tetap memiliki nilai sebagai aset lindung nilai, terutama cocok untuk mereka yang mengutamakan keamanan jangka panjang.

Tempat Membeli Emas Fisik yang Paling Menguntungkan

Bank Taiwan adalah pilihan utama untuk membeli batangan emas. Sebagai satu-satunya bank di Taiwan yang memiliki layanan jual beli emas fisik, emas batangan dari Bank Taiwan berasal dari UBS Swiss, biaya pengolahan rendah dan merek terpercaya. Berat yang tersedia mulai dari 100 gram, dengan pilihan 250g, 500g, dan 1 kg.

Jika membeli emas dalam jumlah kecil, toko perhiasan atau toko gadai bisa menjadi alternatif. Apapun tempatnya, kemurnian emas adalah faktor terpenting, karena saat dijual kembali akan diukur berdasarkan berat murni. Hindari batangan emas palsu (dengan ruang negosiasi besar) dan yang menarik perhatian dari segi tampilan atau merek. Selain itu, pertimbangkan biaya penyimpanan dan risiko keamanan.

Investasi Emas Tak Berwujud: Perbandingan Sertifikat, ETF, Kontrak Berjangka, dan CFD

Dibandingkan emas fisik, investasi emas tak berwujud menawarkan kemudahan dan fleksibilitas yang lebih tinggi.

Sertifikat Emas: Investasi Emas Kertas dengan Biaya Rendah

Sertifikat emas (“emas kertas”) memungkinkan investor tidak perlu memegang fisik emas, karena disimpan oleh bank. Banyak bank besar menyediakan layanan ini, termasuk Bank Taiwan, CTBC, First Bank, dan Hua Nan Bank. Investor dapat melakukan transaksi melalui buku tabungan bank, atau menukarkan dengan emas fisik.

Saat ini, sertifikat emas menawarkan tiga metode pembelian: dalam TWD, dalam mata uang asing, dan yang terbaru adalah sertifikat emas dua mata uang (diluncurkan Bank Taiwan pada 2023). Pembelian dalam TWD menanggung risiko fluktuasi kurs; dalam mata uang asing, ada biaya konversi awal. Secara umum, biaya transaksi termasuk biaya administrasi tergolong sedang.

Risiko terbesar adalah biaya transaksi yang tinggi jika sering melakukan jual beli. Disarankan untuk melakukan transaksi dengan frekuensi rendah, tidak terlalu sering masuk dan keluar pasar. Dari segi pajak, keuntungan dari transaksi sertifikat emas dianggap sebagai penghasilan properti, dan harus dilaporkan dalam SPT tahunan. Jika mengalami kerugian, dapat dikurangkan dari penghasilan properti, dan sisa kerugian dapat dibawa ke tahun berikutnya selama 3 tahun.

Bank yang direkomendasikan untuk membuka rekening sertifikat emas meliputi Bank Taiwan, E.SUN Bank, dan Yushan Bank, masing-masing memiliki keunggulan tersendiri.

ETF Emas: Investasi Dana dengan Modal Rendah

ETF emas adalah “reksa dana indeks emas”, sebagai produk dana yang memungut biaya pengelolaan. Investor dapat memilih ETF emas Taiwan (00635U) atau ETF emas AS (GLD, IAU).

Biaya transaksi meliputi:

• ETF Taiwan: biaya pengelolaan (1.15%/tahun) + biaya transaksi (0.15%) + pajak transaksi (0.1%)
• ETF AS GLD: biaya pengelolaan (0.4%/tahun) + biaya transaksi (0~0.1%) + biaya konversi mata uang (0.32%)
• ETF IAU: biaya pengelolaan (0.25%/tahun) + biaya transaksi (0~0.1%) + biaya konversi (0.32%)

Keunggulan ETF emas adalah modal masuk rendah dan likuiditas tinggi, cocok untuk pemula dan investor ritel jangka panjang. Membeli ETF AS memerlukan pembukaan rekening di broker luar negeri dan konversi mata uang, tetapi biayanya lebih rendah dan tracking error lebih kecil.

Kontrak Berjangka dan CFD Emas: Alat Perdagangan Jangka Pendek

Kontrak berjangka emas berbasis harga emas internasional, di mana keuntungan berasal dari selisih harga saat masuk dan keluar posisi. Mendukung transaksi 24 jam (melalui broker luar negeri), memungkinkan posisi long dan short, cocok untuk trading jangka pendek dan investor profesional.

Kekurangannya, kontrak berjangka memiliki tanggal kadaluarsa, sehingga perlu rollover, dan biaya terkait. Jika posisi tidak ditutup saat kontrak mendekati jatuh tempo, akan dipaksa untuk menutup posisi. Leverage dapat memperbesar keuntungan sekaligus kerugian, sehingga manajemen risiko sangat penting. Dari segi pajak, transaksi berjangka dikenai pajak transaksi sebesar 0.0000025, sangat rendah.

CFD emas adalah kontrak yang mengikuti harga spot emas, mendukung transaksi dua arah, tanpa perlu memegang fisik, dan tanpa tanggal kadaluarsa. Lebih fleksibel dibandingkan kontrak berjangka. Biaya masuk sangat rendah (misalnya di platform Mitrade, minimal sekitar 18 USD untuk 0.01 lot), dan leverage lebih variatif.

Perbedaan utama antara kontrak berjangka dan CFD:

• Kontrak berjangka memiliki ukuran kontrak minimum tetap, CFD tidak, sehingga margin lebih rendah
• Kontrak berjangka memiliki tanggal kadaluarsa, CFD tidak
• Kontrak berjangka memerlukan biaya transaksi dan pajak, CFD biaya utama berasal dari spread dan biaya overnight
• Kontrak berjangka membutuhkan modal lebih besar

Transaksi CFD melalui platform internasional seperti Mitrade, IG Markets, Plus500, eToro, harus memastikan platform tersebut diawasi oleh lembaga keuangan internasional terkemuka (ASIC, CIMA, FSC) untuk menghindari risiko platform ilegal.

Faktor Utama dalam Memilih Saluran Investasi Emas

Di mana membeli emas paling menguntungkan? Jawabannya tergantung pada tujuan investasi pribadi.

Investor yang fokus menjaga nilai jangka panjang dapat mempertimbangkan membeli emas fisik (aman tetapi mahal), sertifikat emas, atau ETF emas (biaya sedang, praktis). Mereka harus mencari titik masuk yang tepat dan menghindari mengejar harga tinggi secara emosional.

Investor yang ingin mendapatkan keuntungan dari perdagangan jangka pendek sebaiknya mempertimbangkan kontrak berjangka atau CFD. Instrumen ini mendukung transaksi dua arah, dan keuntungan berasal dari analisis pasar yang akurat dan eksekusi yang tepat. Kunci utamanya adalah pemahaman pasar dan manajemen risiko, karena leverage dapat memperbesar kerugian.

Pemula disarankan memulai dari instrumen biaya rendah dan leverage rendah, seperti ETF emas atau akun demo, lalu secara bertahap mengumpulkan pengalaman sebelum beralih ke kontrak berjangka atau CFD.

Panduan Pemula: Pilihan Transaksi Emas Skala Kecil

Bagi yang baru memulai investasi emas, CFD adalah pilihan ideal. Di platform Mitrade, cukup sekitar 18 USD untuk transaksi 0.01 lot emas, dengan berbagai pilihan leverage (1X, 10X, 20X, 50X, 100X). Investor dapat memilih sesuai toleransi risiko.

Catatan penting: Leverage memperbesar keuntungan sekaligus kerugian. Pemula disarankan tidak menggunakan leverage atau menggunakan leverage rendah, agar risiko terkendali. Banyak platform mendukung deposit dan penarikan dalam mata uang TWD serta layanan pelanggan 24 jam berbahasa Mandarin, sehingga memudahkan pemula.

Disarankan menggunakan akun demo untuk berlatih dengan modal kecil, dan setelah merasa cukup percaya diri, baru bertransaksi secara nyata.

Mengapa Investor Institusional Sangat Menyukai Alokasi Emas?

Mengapa institusi dan “uang pintar” memasukkan emas ke dalam portofolio mereka? Alasannya terletak pada sifat unik emas.

Emas tidak memberikan pendapatan tetap seperti deposito, dan tidak menjanjikan pertumbuhan tak terbatas seperti saham atau futures, tetapi menawarkan rasa aman dalam ketidakpastian pasar dan krisis keuangan. Hampir semua lembaga investasi top menyarankan alokasi emas dalam portofolio, biasanya sekitar 10% dari total investasi.

Setiap kali terjadi inflasi atau gejolak pasar, minat terhadap emas meningkat pesat. Dari tren historis, emas sangat sensitif terhadap risiko sistemik (faktor ekonomi besar, konflik geopolitik, perang, dll). Setelah perang Rusia-Ukraina pecah Februari 2022, harga emas terus naik hingga mencapai 2069 dolar AS; dalam beberapa tahun terakhir, emas mencapai rekor tertinggi di atas 3700 dolar AS.

Karena pasar emas internasional besar dan bersejarah panjang, pasar mampu merespons cepat terhadap peristiwa sistemik besar. Hal ini menyebabkan harga emas sering mengalami lonjakan dan penurunan tajam. Oleh karena itu, investor biasanya membagi penggunaan emas menjadi dua kategori: satu untuk trading jangka pendek mencari selisih harga, dan satu lagi sebagai alat lindung risiko portofolio. Apapun tujuan Anda, keputusan di mana membeli emas harus didasarkan pada tujuan investasi yang jelas dan pemahaman risiko yang matang.