Situasi geopolitik dan gangguan tarif memicu lonjakan batas atas di sektor minyak dan gas, banyak saham konsep mendapatkan peningkatan posisi dari investor institusional sepanjang tahun

Hari perdagangan pertama tahun Tahun Kuda, saham konsep minyak dan gas terus menguat, Tongyuan Oil dan Xinjin Power menutup batas atas dengan kenaikan 20cm, hampir sepuluh saham seperti Zhongman Petroleum, Shandong Molong, Zhunyou Shares, dan CNPC Engineering mengalami kenaikan kuat hingga batas atas; Keli Shares dan QianNeng Hengxin termasuk yang paling banyak naik; CNOOC naik lebih dari 8%, harga sahamnya selama perdagangan hari itu menyentuh rekor tertinggi baru, dan total nilai pasar meningkat menjadi 1,77 triliun yuan.

Kenaikan harga minyak yang besar mendorong antusiasme perdagangan sektor

Dari segi berita, pasar minyak mentah internasional mengalami rebound kuat selama liburan Tahun Baru Imlek, kontrak berjangka Brent naik lebih dari 5%, dan kontrak berjangka WTI AS naik lebih dari 4%.

Ketidakpastian situasi antara AS dan Iran serta perubahan mendadak dalam kebijakan perdagangan AS merupakan faktor utama yang mempengaruhi pergerakan harga minyak.

Menurut laporan dari China News Service yang mengutip media asing, sumber yang mengetahui menyatakan bahwa Presiden AS Donald Trump telah memberi tahu penasihatnya bahwa dia “cenderung melakukan serangan awal terhadap Iran dalam beberapa hari mendatang,” dan kemudian dalam beberapa bulan akan melancarkan serangan militer yang lebih besar, untuk memaksa Iran “menyerah” dan mencapai kesepakatan sesuai permintaan AS.

Menurut berita terbaru dari CGTN, juru bicara Kementerian Luar Negeri Iran, Bagheri, menyatakan bahwa setiap serangan terhadap Iran akan dianggap sebagai agresi dan akan menanggung konsekuensi yang sesuai. Saat ini Iran sedang menyusun rencana dan berharap dalam beberapa hari ke depan dapat mengadakan putaran baru pembicaraan dengan AS.

Dalam hal tarif, Mahkamah Agung AS pada 20 Februari mengumumkan putusan yang menyatakan bahwa kebijakan tarif besar-besaran yang diterapkan oleh pemerintahan Trump berdasarkan “Undang-Undang Kekuatan Ekonomi Darurat Internasional” adalah ilegal.

Pada hari yang sama, Trump mengeluarkan perintah eksekutif baru yang mengumumkan bahwa mulai 24 Februari, akan dikenakan tarif impor sebesar 10% untuk barang-barang global selama 150 hari, sebagai pengganti kebijakan tarif yang dinyatakan ilegal oleh Mahkamah Agung. Keesokan harinya, dia mengumumkan di media sosial bahwa “tarif impor global” akan dinaikkan dari 10% menjadi 15%.

Selain itu, menurut laporan dari CCTV News, pada 23 Februari waktu setempat, media AS melaporkan bahwa pemerintah AS sedang mempertimbangkan untuk memberlakukan tarif baru terhadap sekitar enam industri besar seperti baterai besar, bahan kimia industri, jaringan listrik, dan perangkat telekomunikasi dengan alasan “keamanan nasional”. Tarif baru ini akan diberlakukan secara terpisah dari langkah tarif global 15% yang baru-baru ini diumumkan.

Lembaga: Fluktuasi harga di masa depan mungkin akan meningkat

Melihat prospek harga minyak ke depan, Southwest Futures berpendapat bahwa sebelum hubungan AS-Iran membaik, risiko geopolitik akan tetap tinggi, mendorong kenaikan harga minyak mentah. Di sisi lain, perusahaan minyak besar AS sedang menambang minyak mentah Venezuela, saat ini kapasitas produksinya telah meningkat sekitar 35%, memberikan tekanan tertentu terhadap harga minyak. “Secara umum, setelah harga Brent melewati USD 70, masih berpotensi mempertahankan kekuatannya.”

Laporan terbaru dari ShenYin WanGuo Futures menunjukkan bahwa selanjutnya perlu memperhatikan apakah AS akan melaksanakan serangan militer dan seberapa besar kekuatannya. Jika hanya serangan terbatas seperti yang terjadi pada Juli tahun lalu terhadap fasilitas nuklir, dampaknya terhadap pasar minyak global relatif kecil. Harga minyak mungkin akan kembali ke dasar fundamental setelah kenaikan singkat. Tetapi jika AS melancarkan serangan yang bertujuan menggulingkan rezim Iran, dan perang menjadi berkepanjangan serta meluas, harga minyak bisa melonjak secara signifikan.

“Pasar minyak mentah jangka pendek masih akan menunjukkan volatilitas yang meningkat di bawah pengaruh risiko geopolitik di Timur Tengah dan gangguan lingkungan makro.” South China Futures menunjukkan bahwa inti penetapan harga pasar minyak internasional dalam waktu dekat tetap bergantung pada premi risiko geopolitik Timur Tengah, dan perkembangan isu AS-Iran akan tetap menentukan arah pasar. Selain itu, selama liburan Tahun Baru Imlek, penurunan cadangan minyak mentah yang melebihi ekspektasi dari Energy Information Administration (EIA) AS juga memberikan dukungan tertentu terhadap harga pasar.

Banyak saham minyak dan gas mendapatkan dana dari investor dalam tahun ini

Menurut sektor konsep dari Oriental Wealth, saat ini terdapat 53 saham di pasar A yang terkait dengan konsep jasa minyak dan gas, dengan total nilai pasar lebih dari 2,4 triliun yuan. Raksasa bernilai triliun seperti CNOOC sangat dominan, dan Jereh Holdings juga memiliki nilai pasar lebih dari seribu miliar yuan, diikuti oleh CNOOC dan CITIC Special Steel.

Sejak 2026, hampir 80% saham konsep jasa minyak dan gas mengalami kenaikan harga, dengan Tongyuan Oil memimpin kenaikan, diikuti oleh QianNeng Hengxin, Keli Shares, Zhongman Petroleum, dan Zhunyou Shares.

Data dari Choice, platform data keuangan dari Oriental Wealth, menunjukkan bahwa dalam tahun ini, sebanyak 21 saham konsep jasa minyak dan gas menerima pembelian bersih dari investor institusi, di mana Zhongman Petroleum mendapatkan dana sebesar 172 juta yuan, Sifangda dan CNOOC masing-masing mendapatkan penambahan dana leverage sebesar 125 juta dan 109 juta yuan, dan enam saham lain seperti Sinopec Oilfield, CNOOC Development, dan Deshi Co. masing-masing mendapatkan dana bersih lebih dari 30 juta yuan.

Sebelumnya, laporan dari Cinda Securities menyebutkan bahwa Zhongman Petroleum diuntungkan oleh pertumbuhan cepat produksi minyak dan gas, dan diperkirakan akan terus mempertahankan kinerja yang baik hingga 2026-2027.

Sementara itu, Sifangda dalam survei terbaru menyatakan bahwa perusahaan akan terus memperkuat daya saing pasar, dan dalam bidang eksplorasi sumber daya/rekayasa konstruksi, akan terus mengoptimalkan strategi pasar produk seperti plat minyak komposit, memperkuat keunggulan yang ada, dan mempercepat penetrasi pasar domestik dan internasional.

CNOOC Offshore baru-baru ini merilis panduan strategi tahun 2026, memperkirakan pengeluaran modal sekitar 8,44 miliar yuan. CICC memperkirakan bahwa setelah perusahaan induk CNOOC memasuki siklus pengeluaran modal baru selama “Fifteen Five Year Plan”, di bawah dorongan kebutuhan produksi stabil, perusahaan ini masih berpotensi membawa volume kerja yang stabil bagi CNOOC Offshore, dan tingkat penggunaan platform pengeboran mereka kemungkinan akan tetap tinggi.

(Sumber: Pusat Riset Oriental Wealth)