Guide complet pour les actions du secteur pétrolier et comment investir intelligemment en 2026

L’huile est une ressource naturelle d’une valeur d’utilisation immense, et les actions du secteur pétrolier sont devenues une voie d’investissement attrayante pour de nombreux investisseurs. Alors que d’autres actifs comme l’or ou la cryptomonnaie attirent une attention large, les actions du secteur pétrolier sont souvent négligées, alors qu’elles sont directement liées à l’économie mondiale. Cet article vous invite à explorer le monde des actions pétrolières, depuis la compréhension des types d’entreprises jusqu’aux méthodes d’investissement et aux facteurs influençant les prix.

Classification des actions du secteur pétrolier selon la structure commerciale

Les actions de l’énergie sont classées selon l’activité des entreprises dans la chaîne d’approvisionnement, chaque type ayant ses propres facteurs d’analyse.

Activités en amont : exploration et production de pétrole brut

Les entreprises de cette catégorie explorent, forent et produisent du pétrole brut et du gaz naturel, à terre ou en mer. Ensuite, elles envoient leurs produits vers les raffineries. La performance de ces actions dépend principalement de deux facteurs : le prix du pétrole brut sur le marché mondial et le taux de change. Parmi les acteurs, on trouve ExxonMobil (XOM), Chevron (CVX), ConocoPhillips (COP), EOG Resources (EOG) et Occidental Petroleum (OXY), tous disposant d’une capacité de production importante.

Activités en milieu de chaîne : raffinage et pétrochimie

Les raffineries transforment le pétrole brut en produits finis comme l’essence, le diesel, les lubrifiants et autres produits pétrochimiques. Les facteurs clés à suivre sont les marges de raffinage et la gestion des stocks de pétrole. Exemples : Enterprise Products Partners (EPD), Kinder Morgan (KMI), Williams Companies (WMB), Enbridge (ENB) et Magellan Midstream Partners (MMP).

Activités en aval : distribution et stations-service

Ce secteur relie directement le consommateur via les stations-service. La réussite dépend des marges de détail et de l’efficacité de l’utilisation des espaces de vente. Parmi les entreprises, on trouve Phillips 66 (PSX), Valero Energy (VLO), Marathon Petroleum (MPC), Royal Dutch Shell (RDS-A) et TotalEnergies (TTE).

Les meilleures actions pétrolières thaïlandaises et américaines à suivre en 2026

Entreprises thaïlandaises du secteur : 5 leaders

PTT - Leader de l’industrie énergétique thaïlandaise

PTT, société nationale créée en 1978, gère toute la chaîne pétrolière, de la production à la distribution. La capitalisation actuelle est de 906,9 milliards de bahts, le prix par action est de 31,75 bahts. Selon investing.com, en 2026, le prix pourrait atteindre 43,00 bahts, avec un minimum de 29,50 bahts.

PTTGC - Leader en pétrochimie

PTTGC produit et vend des produits chimiques et plastiques. La capitalisation est de 109 milliards de bahts, le prix actuel est de 24,30 bahts par action. La prévision pour 2026 est une hausse à 39,00 bahts, avec un minimum de 21,00 bahts.

Thai Oil (TOP) - Spécialiste en raffinage

Fondée en 1961, cette société joue un rôle clé dans le raffinage et la vente de carburants. La capitalisation est de 62 milliards de bahts, le prix par action est de 28,00 bahts. La prévision est une hausse à 70,00 bahts, mais le minimum ne devrait pas descendre en dessous de 21,00 bahts.

Bangchak (BCP) - Distributeur stable

Créée en 1979, Bangchak possède un réseau de stations-service à travers le pays. La capitalisation est de 48 milliards de bahts, le prix par action est de 35,25 bahts. Le prix maximum prévu est de 62,00 bahts, le minimum de 32,00 bahts.

PTG Energy (PTG) - Énergéticien axé sur le renouvelable

Fondée en 2000, PTG combine activités traditionnelles et énergies renouvelables. La capitalisation est de 13,861 milliards de bahts, le prix actuel est de 8,30 bahts par action. La prévision est jusqu’à 11,00 bahts, avec un minimum de 6,80 bahts.

Entreprises internationales du secteur : 5 géants

Saudi Aramco - La princesse du pétrole mondial

Aramco, la plus grande productrice de pétrole au monde, détient la deuxième réserve mondiale. Elle couvre toute la chaîne, de l’amont à l’aval. La capitalisation est de 1,803 billion de dollars, le prix par action est de 28,00 dollars. En 2026, la fourchette est estimée entre 26,50 et 37,00 dollars.

ExxonMobil (XOM) - Le géant américain complet

ExxonMobil opère dans tous les secteurs : exploration, production, raffinage, distribution. La capitalisation est de 467,98 milliards de dollars, le prix par action est de 106,48 dollars. La prévision pour 2026 est entre 105,00 et 147,00 dollars.

Chevron (CVX) - Multinational américain

Basée en Californie, Chevron opère globalement. La capitalisation est de 256,74 milliards de dollars, le prix par action est de 144,00 dollars. La fourchette prévue est entre 154,00 et 197,00 dollars. Elle investit aussi dans l’hydrogène et la capture de carbone.

PetroChina - Le géant chinois

Créée en 1999, PetroChina est spécialisée dans le transport de pétrole et de gaz en Chine et en Asie. La capitalisation est de 214,04 milliards de dollars, le prix par action est de 0,78 dollar. La prévision est entre 0,45 et 1,27 dollar.

Royal Dutch Shell - Puissance européenne

Shell, société anglo-néerlandaise fondée en 1907, a une capitalisation de 187,44 milliards de dollars, un prix par action de 61,69 dollars. La fourchette estimée est entre 53,63 et 67,82 dollars. Elle a récemment été confrontée à des décisions judiciaires en novembre 2024.

Comment investir dans les actions pétrolières de manière adaptée

1. Fonds pétrolier direct

Convient à ceux qui veulent miser sur la tendance du prix du pétrole brut. Ces fonds détiennent principalement des contrats à terme WTI, suivant l’évolution des prix.

2. ETF du secteur énergétique

Les ETF comme ENGY et ENY sont adaptés aux investisseurs en bourse thaïlandaise, négociables comme des actions classiques.

3. Actions individuelles du secteur

Au lieu d’acheter un « panier » complet, l’investisseur peut choisir des actions correspondant à sa vision : upstream, midstream ou downstream. Chaque groupe réagit différemment aux variations du prix du pétrole.

4. Trading CFD avec des courtiers internationaux

Le CFD (Contrat pour différence) offre plusieurs avantages :

• Moins de capital requis grâce à l’effet de levier
• Possibilité de trader à la hausse ou à la baisse
• Ouverture de compte simple et rapide
• Accès à de nombreux titres internationaux du secteur

Facteurs clés influençant la tendance des actions pétrolières

Économie mondiale

Une croissance économique stimule la demande en énergie, faisant monter les prix du pétrole. À l’inverse, une récession ou un ralentissement exerce une pression à la baisse. La reprise post-COVID-19 a été un facteur positif pour ces actions.

Offre et capacité de production

Une surproduction entraîne un excès d’offre et une baisse des prix. Des problèmes d’exploration ou de raffinage peuvent faire grimper les prix.

Saison et météo

L’hiver en Europe et en Amérique du Nord augmente la demande de chauffage (fuel de chauffage), tandis que l’été voit une hausse de la demande de carburant.

Facteurs géopolitiques

Le Moyen-Orient et l’Afrique du Nord sont des zones clés. Les tensions ou conflits dans ces régions impactent directement l’offre.

Taux de change et politiques monétaires

Le pétrole étant négocié en dollars, la volatilité du dollar influence les coûts et prix de vente.

Avantages d’investir dans les actions du secteur pétrolier

Stabilité à long terme – Malgré la volatilité à court terme, le marché pétrolier reste solide sur la durée.

Continuité industrielle – Le pétrole est essentiel pour le transport et la production, assurant une demande constante.

Marges élevées – De nombreuses entreprises du secteur affichent de bonnes marges bénéficiaires.

Dividendes attractifs – Plusieurs sociétés versent des dividendes intéressants.

Couverture contre d’autres risques financiers – Ces actions peuvent servir de protection contre certains risques économiques.

Conclusion

Investir dans le secteur pétrolier offre diverses options : actions individuelles, ETF, CFD. La réussite dépend de la compréhension des activités de chaque entreprise et des facteurs influençant les prix. En maîtrisant l’univers des actions pétrolières, cet actif peut devenir une source de profits remarquable et un investissement à suivre de près.