L'APR est le taux de rendement que les investisseurs en crypto doivent connaître

APR est un concept fondamental dans le monde de l’investissement et du prêt. Que vous choisissiez de déposer des fonds ou d’emprunter, comprendre l’APR et l’APY est essentiel, car votre rendement dépend du bon choix d’indicateur et d’une calcul précis. Avec la multiplication des outils d’investissement en crypto, vous verrez l’APR et l’APY partout, et une compréhension approfondie de leurs différences vous aidera à maximiser vos profits efficacement.

Différences de base : Qu’est-ce que l’APR vs l’APY

L’APR (Taux Annuel Effectif Brut) est le taux d’intérêt annuel sans tenir compte de la capitalisation. Cela signifie que les intérêts sont calculés uniquement sur le principal. Si vous investissez 100 € avec un APR de 5% par an, vous gagnerez 5 € d’intérêts après un an. Ce chiffre ne prend pas en compte les frais cachés et sert à calculer un rendement simple.

L’APY (Rendement Annuel Effectif) inclut la capitalisation. Cela signifie que les intérêts sont calculés sur le principal plus les intérêts accumulés. C’est “l’intérêt sur l’intérêt”, ce qui donne un rendement final supérieur à l’APR.

La différence principale : l’APR ne comprend pas la capitalisation, l’APY oui. Plus la capitalisation est fréquente (quotidienne plutôt que mensuelle), plus le rendement est élevé.

Méthodes de calcul : formules et exemples en crypto

Le calcul de l’APR est simple :

APR = P × T

où :

• P = taux d’intérêt par période (en pourcentage)
• T = durée de l’investissement (en années)

Par exemple, si vous investissez 10 Bitcoin avec un APR de 6% par an, le rendement sera :

• P = 6% × T = 1 an = 6%
• Après un an, vous aurez 10,6 BTC.

Si l’APR est de 0,5% par mois, le calcul reste le même :

• P = 0,5% × 12 mois = 6%

Le calcul de l’APY est plus complexe :

APY = (1 + r/n)^n - 1

où :

• r = taux d’intérêt annuel (en décimal)
• n = nombre de périodes de capitalisation par an

Selon la fréquence de capitalisation, le rendement varie. Pour un taux de 6% :

• Capitalisation semi-annuelle → APY ≈ 6,09%
• Capitalisation trimestrielle → APY ≈ 6,14%
• Capitalisation mensuelle → APY ≈ 6,17%
• Capitalisation hebdomadaire → APY ≈ 6,18%
• Capitalisation quotidienne → APY ≈ 6,18%

On voit que la capitalisation quotidienne donne le rendement le plus élevé, et la différence entre APR et APY est très importante pour les investissements à long terme.

Staking et Yield Farming : application de l’APR et de l’APY

Dans la crypto, l’APR représente le rendement total d’un staking ou d’un prêt de crypto-monnaies sur une année. Le rendement est exprimé en crypto-monnaie.

Le staking est une méthode passive où vous “bloquez” vos coins pour soutenir le réseau et valider les transactions. En retour, vous recevez des intérêts. Par exemple, en staking 1 Ethereum avec un APR de 24% sur un an, vous recevriez 0,24 ETH en plus, totalisant 1,24 ETH.

Le Yield Farming est une stratégie avancée où vous déposez des actifs dans des pools de liquidité via des applications décentralisées (DeFi). Vous fournissez de la liquidité et recevez des récompenses ou dividendes souvent supérieurs à ceux du staking classique.

La différence entre staking à 6% d’APR et à 6% d’APY est :

• Avec APR et capitalisation quotidienne, le rendement réel est d’environ 6,18% (APY).
• La capitalisation quotidienne augmente la valeur de votre investissement d’environ 0,18%.
• Pour un capital important, cette différence peut être significative.

Choisir entre APR et APY : guide pour les investisseurs crypto

Quand privilégier l’APR ?

L’APR est adapté si vous empruntez, car il est généralement plus bas. Il est aussi utile pour des prêts à court terme (quelques mois), où la capitalisation n’a pas beaucoup d’impact.

Quand privilégier l’APY ?

L’APY est préférable si vous investissez ou prêtez, car il reflète le rendement réel, surtout sur le long terme (plusieurs années). La capitalisation a alors le temps d’accroître significativement votre rendement.

Exemple comparatif :

Supposons que vous investissez 10 000 € à 5% par an :

• Selon l’APR, après 3 ans, vous aurez gagné 1 500 € (500 € par an).
• Selon l’APY (capitalisation annuelle), après 3 ans, vous aurez gagné environ 1 576,25 €.
• La différence est d’environ 76,25 €, soit 5% de plus avec l’APY.

Pour des montants plus importants ou des durées plus longues, cette différence devient encore plus marquée.

Attention aux risques

Dans la crypto, les rendements sont souvent très élevés comparés aux marchés traditionnels. Mais le risque l’est aussi. Si vous voyez un Yield Farming avec un APY de 200%, soyez prudent. Des rendements anormalement élevés peuvent indiquer des projets peu stables ou frauduleux. Toujours étudier la plateforme et ses risques avant d’investir.

En résumé : l’APR, un outil à connaître

L’APR fait partie du vocabulaire d’investissement incontournable, tout comme l’APY. Tous deux sont utilisés pour l’investissement, le prêt, les cartes de crédit, et autres instruments financiers.

Dans la crypto, les outils passifs comme le staking et le yield farming s’appuient principalement sur l’APR et l’APY.

À retenir :

• Si vous empruntez, cherchez l’APR le plus bas.
• Si vous investissez, privilégiez l’APY le plus élevé.
• Toujours vérifier le risque et la fiabilité de la plateforme avant d’investir.

En comprenant bien l’APR et l’APY, vous pourrez choisir les meilleurs produits crypto et maximiser vos gains.