Guide complet d'investissement dans les ETF pétroliers : du débutant à l'expert dans le trading de produits

Le pétrole est l’une des matières premières les plus échangées au monde et un facteur clé dans l’économie mondiale. Sur le marché international des matières premières, le pétrole joue un rôle central. En plus des contrats à terme, des fonds, des actions et des options, les ETF pétroliers sont devenus le premier choix de plus en plus d’investisseurs particuliers en raison de leur commodité et de leur faible seuil. Cet article présentera de manière systématique le mécanisme de base des ETF pétroliers, la comparaison des produits mondiaux grand public, les avantages d’investissement et les stratégies de gestion des risques, vous aidant ainsi à rapidement comprendre pleinement cet outil d’investissement.

Qu’est-ce qu’un ETF pétrolier exactement ? Mécanisme central et processus d’évolution

Les ETF pétroliers ont été lancés pour la première fois en 2005 et ont vu le jour dans le contexte de la forte reprise de l’économie mondiale à cette époque. Contrairement aux fonds traditionnels, les ETF pétroliers ne détiennent généralement pas directement du pétrole brut physique, mais investissent dans des contrats à terme ou des contrats à terme, swaps et autres dérivés financiers pour suivre les prix des contrats à terme ou des indices spécifiques du pétrole brut, atteignant ainsi indirectement le but de suivre les tendances des prix du pétrole brut.

Les ETF pétroliers sont négociés en bourse, en achetant et en vendant exactement de la même manière que les actions ordinaires, le trading est pratique et rapide, et il n’est pas nécessaire d’ouvrir un compte à terme séparé. Avec l’évolution de la demande d’investissement, le marché des ETF pétroliers a dérivé des produits inverses et à effet de levier, et les investisseurs peuvent réaliser 2 à 3 fois des opérations longues ou courtes, dont 2 fois les produits à effet de levier sont les plus courants. Les États-Unis sont actuellement le plus grand marché pour les ETF inverses et à effet de levier. L’évolution des prix des ETF inverses est opposée à celle de l’indice sous-jacent, offrant aux investisseurs des options pour le trading bidirectionnel et la couverture flexible.

Comparaison des produits ETF pétroliers populaires dans le monde entier : comment choisir entre les actions de Taïwan et des États-Unis

Marché des ETF de Taïwan Petroleum

1. ETF Yuanta S&P Oil (00642U)

Émetteur : Yuanta Investment Trust Suivi en dessous : Indice de rendement excédentaire amélioré du pétrole brut S&P GSCI Frais de gestion : 1,00 % | Frais de garde : 0,15 %

C’est le seul ETF coté à Taïwan qui couvre les investissements en pétrole brut. En suivant les prix des contrats à terme sur le pétrole brut, les investisseurs peuvent participer au marché bidirectionnel des hausses et descentes du pétrole brut. L’objectif de suivi est l’indice S&P Goldman Sachs Crude Oil ER, qui présente une corrélation avec le prix spot du pétrole brut allant jusqu’à 0,923, ce qui peut refléter efficacement la tendance du marché du pétrole brut.

2. Jiekou Brent Oil Zheng 2 (00715L)

Éditeur : iShares (BlackRock) Objectif de suivi : le rendement quotidien du pétrole brut S&P Goldman Sachs Brent est à un indice ER de 2x positif Frais de gestion : 1 % | Frais de garde : 0,15 %

Il s’agit du premier ETF à effet de levier positif de Taïwan qui suit l’indice à terme sur le pétrole brut Brent. En utilisant les contrats à terme Brent sur le pétrole brut sur la British Intercontinental European Futures Exchange comme référence de référence, il s’agit actuellement d’un outil efficace pour l’investissement et la couverture des risques dans le pétrole Brent. Il convient de noter que les ETF pétroliers à effet de levier présentent des risques plus élevés et conviennent aux investisseurs ayant une certaine expérience en trading.

Marché américain des ETF pétroliers

1. Global MLP and Energy Infrastructure ETF (MLPX)

Éditeur : Global X Sous-jacents suivis : Solactive MLP et Energy Infrastructure Index Frais de gestion : 0,45 % | Rendement annuel du dividende : 10,1 %

MLPX se concentre sur le suivi des entreprises pétrolières et gazières intermédiaires, avec des acteurs majeurs tels que des sociétés de pipelines bien connues telles que TC Energy Corp. (TRP), Enbridge Inc. (ENB) et Williams Companies (WMB). Le fonds convient aux investisseurs à la recherche de revenus de dividendes stables.

2. iShares Global Energy ETF (IXC)

Éditeur : iShares Cible cible : les grandes actions énergétiques à travers le monde Frais de gestion : 0,46 % | Rendement annuel du dividende : 11,88 %

IXC suit de grandes entreprises cotées dans le secteur mondial de l’énergie, avec des participations majeures dans des géants de l’énergie intégrée tels qu’ExxonMobil (XOM), Chevron (CVX) et Total Corporation (TOT). Le fonds offre une exposition diversifiée au secteur mondial de l’énergie.

3. Fonds SPDR du secteur sélectionné de l’énergie (XLE)

Éditeur : State Street SPDR Suivi : Grandes compagnies pétrolières et gazières intégrées aux États-Unis Frais de gestion : 0,13 % | Rendement annuel du dividende : 15,57 %

XLE est entièrement composée d’actions d’entreprises américaines, avec un accent particulier sur de grandes entreprises énergétiques telles que Chevron, ExxonMobil et ConocoPhillips (COP). Le fonds bénéficie des frais de gestion les plus bas et constitue l’outil principal d’allocation du secteur énergétique américain.

Qu’est-ce que les ETF Beyond Oil ? Diversifier vos parcours d’investissement dans le pétrole brut

En plus des ETF, les investisseurs disposent également de divers canaux pour participer au trading pétrolier, chacun avec ses avantages et ses inconvénients.

1. Négociation des contrats à terme sur le pétrole brut

Les contrats à terme sur le pétrole brut sont la méthode de négociation la plus directe des matières premières, après l’achat de pétrole brut au comptant, avec un volume de marché énorme et une liquidité forte. Les contrats à terme les plus populaires sur le marché sont le pétrole brut West Texas Intermediate (WTI) et Brent, en plus du pétrole brut acidulé et des contrats à terme sur le pétrole brut acide de Dubaï à la Bourse de Singapour.

Cependant, les contrats à terme sur le pétrole brut sont sensibles aux facteurs du marché, rendant les prévisions de prix difficiles. Plus important encore, les contrats à terme ont un montant de trading énorme, des exigences de marge élevées et un seuil bien plus élevé que les ETF pétroliers, ce qui les rend inadaptés à la participation des petits et moyens investisseurs ou des investisseurs particuliers.

2. Investissement dans le pétrole brut

Investir dans des actions d’entreprises énergétiques est une autre voie pour participer au marché pétrolier. Les investisseurs doivent prêter attention non seulement aux tendances mondiales des prix du pétrole brut, mais aussi mener des recherches approfondies sur le potentiel de production de l’entreprise cible, l’environnement énergétique macroéconomique, le paysage concurrentiel et les indicateurs financiers, et sélectionner des objectifs de haute qualité grâce à une analyse approfondie.

Les principaux producteurs de pétrole brut sur le marché incluent : Sinopec (la plus grande société mondiale de raffinage de pétrole), ExxonMobil aux États-Unis, Royal Shell aux Pays-Bas (exploitant plus de 4 stations-service dans le monde), BP au Royaume-Uni (pionnier du développement pétrolier au Moyen-Orient) et TotalEnergies en France (avec 900 filiales, couvrant tous les secteurs de production d’énergie).

3. Trading d’options sur le pétrole brut

Les mécanismes de négociation d’options sont similaires à ceux des contrats à terme mais permettent aux investisseurs de choisir de ne pas exécuter le contrat si l’action du prix ne répond pas aux attentes, ne perdant que la prime. C’est l’équivalent de souscrire une assurance pour des positions à terme.

Par exemple, si le prix actuel du pétrole est de 30 $ par baril, que vous attendez que le prix du pétrole dépasse 40 $ par baril en juin, et que la prime est de 0,1 $, il suffit de payer 100 $ (0,1×1000 barils) pour acheter une option. Si le prix du pétrole atteint 45 $ le baril en juin, le bénéfice après l’exécution du contrat : 45×1000 - (40×1000+100) = 4 900 $. En revanche, si le prix du pétrole évolue dans la direction opposée, vous ne pouvez pas exécuter le contrat et ne perdez que 100 $ de prime.

4. Négociation de CFD

Les contrats pour différence (CFD) sont un choix populaire parmi les investisseurs. En raison de la nature particulière du pétrole brut, les traders traditionnels de contrats à terme doivent préparer une grande quantité de capital. Le trading de CFD utilise la marge et l’effet de levier, permettant aux traders de tirer profit des fluctuations du prix du pétrole sans acheter de pétrole physique.

Par exemple, une plateforme de trading offre une marge requise de 5 %, et si vous souhaitez ouvrir une position en pétrole brut d’une valeur de 1 000 $, il suffit de payer une marge initiale de 50 $, le reste étant financé par la plateforme. Les plateformes de trading CFD ne facturent généralement pas de frais mais profitent des spreads bid-ask. De plus, les CFD ne sont pas soumis à la taille standard des contrats à terme, avec un minimum de 10 barils de négociation.

Il convient de rappeler que les CFD sont des produits à effet de levier, et que les risques d’investissement sont grandement accrus. Avant de trader, vous devez définir les points de prise de profit et de stop-loss pour éviter des pertes importantes. En même temps, vous devriez choisir une plateforme correctement réglementée, comme un courtier régulé par l’ASIC en Australie, afin d’assurer la sécurité de vos fonds.

Pourquoi investir dans des ETF pétroliers ? Analyse des cinq avantages fondamentaux

Voici quelques raisons importantes pour lesquelles de nombreux investisseurs professionnels intègrent des ETF pétroliers dans leurs portefeuilles à long terme :

Avantage 1 : Transactions simples et procédures complètes Les ETF pétroliers sont négociés en bourse et peuvent être achetés et vendus directement comme des actions ordinaires sans avoir besoin d’ouvrir un compte à terme, et la procédure est simple et rapide. C’est particulièrement favorable aux investisseurs qui débutent sur le marché.

Avantage 2 : Trading intrajournalier flexible pour diversifier les risques d’investissement Participer à des investissements via des ETF évite le risque d’une volatilité excessive d’une seule action. Les ETF sont plus liquides que les actions individuelles, ce qui permet de négocier fréquemment le même jour de bourse pour capter des opportunités à court terme tout en réduisant le risque global dû à une allocation diversifiée des actifs.

Avantage 3 : Incitations fiscales Les ETF pétroliers ne sont pas soumis à l’impôt sur les plus-values tant qu’ils ne sont pas vendus, et bénéficient d’avantages fiscaux plus importants que d’autres produits de fonds.

Avantage 4 : Faibles coûts de transaction Les ETF n’ont pas besoin de supporter des coûts cachés tels que les frais de stockage, les frais de stockage et les primes d’assurance pour le pétrole brut physique. Les frais de gestion sont généralement d’environ 0,3 % à 0,4 %, ce qui peut permettre d’économiser en moyenne entre 2 % et 3 % par rapport à d’autres méthodes d’investissement telles que les contrats à terme sur le pétrole brut et les actions de pétrole brut.

Avantage 5 : Trading flexible à double sens Les ETF pétroliers fonctionnent de manière flexible, permettant aux investisseurs de trader dans les deux sens en prenant ou en vendant, en gérant le risque en fixant des points de limite et de stop-loss. En particulier, les ETF inversés constituent un outil efficace pour les marchés pétroliers baissiers.

Dans l’ensemble, les ETF pétroliers conservent les avantages de liquidité des contrats à terme sur le pétrole brut, tandis que le risque de liquidation est relativement faible et que le seuil d’entrée est nettement plus accessible. Choisir un émetteur à grande échelle et puissant est la clé, car ces institutions disposent d’un système de recherche plus complet, d’une capture plus précise des prix du marché et d’une garantie de capital plus adéquate.

Explication complète des risques d’investissement dans les ETF pétroliers : comment rechercher des bénéfices et éviter les dommages

Investir dans l’industrie pétrolière offre des opportunités de rendements substantiels, mais les risques potentiels ne doivent pas être négligés. L’investissement dans les ETF pétroliers comporte lui-même les principaux points de risque suivants.

Risque 1 : Les fluctuations des prix sont violentes Les marchés internationaux évoluent rapidement, et les événements politiques mondiaux ainsi que les politiques environnementales peuvent avoir un impact significatif et imprévisible sur les prix du pétrole. La forte volatilité des prix du pétrole brut rend les prévisions précises extrêmement difficiles. La baisse des prix du pétrole brut pendant l’épidémie en 2020 en est l’exemple le plus typique.

Risque 2 : Inconvénient de l’activité de trading En termes de volume de transactions, les contrats à terme sur le pétrole brut sont plus actifs que les ETF pétroliers, ce qui le rend plus attractif pour les grandes entreprises institutionnelles d’allocation d’actifs et les entreprises liées au pétrole. Cela pourrait conduire à tester la liquidité des ETF dans des conditions de marché extrêmes.

Risque 3 : Exigences élevées en matière d’expérience en investissement Pour les investisseurs inexpérimentés et peu familiers avec les concepts de base des contrats pétroliers, investir dans des ETF pétroliers est risqué. Certains ETF pétroliers suivent les petites et moyennes entreprises américaines de gaz de schiste, qui sont relativement faiblement compétitives et très vulnérables aux risques de défaillance en cas de faibles prix du pétrole. Avant d’investir, veillez à étudier attentivement la cible de suivi et à ne pas suivre aveuglément la tendance.

Risque 4 : coût élevé du déménagement de postes Acheter des ETF qui suivent les prix des contrats à terme sur le pétrole brut nécessite le coût de transfert de positions, c’est-à-dire que lorsque le contrat à terme expire dans le mois en cours, le gestionnaire du fonds doit transférer la position au mois suivant. Ce coût sera finalement supporté par les investisseurs, ce qui ne favorise pas une détention à long terme.

Risque 5 : Risque de liquidation de produits à effet de levier Bien que les ETF à effet de levier et inverse puissent aider les investisseurs à se protéger contre les risques à la baisse et à tirer profit des baisses du marché, les investisseurs peuvent subir des pertes de capital voire la liquidation si le marché va à l’encontre des attentes. Les ETF à effet de levier sont extrêmement risqués, et vous devez évaluer votre tolérance au risque et prendre des décisions prudentes avant d’investir.

Stratégies et conseils pour investir intelligemment dans les ETF pétroliers

Stratégie 1 : Construire un portefeuille diversifié d’ETF pétrolier

Les ETF pétroliers peuvent être négociés de manière flexible comme des actions individuelles, ce qui les rend adaptés à une variété d’allocations stratégiques. Par exemple, si vous souhaitez stabiliser votre exposition au pétrole dans votre portefeuille, vous pouvez vendre une partie de vos avoirs ETF pour réduire le risque à la baisse. Si vous êtes long sur plusieurs actions de l’énergie, vous pouvez couvrir vos pertes potentielles en achetant des ETF inversés.

L’essentiel est d’allouer scientifiquement différents types d’ETF pétroliers (stables, croissances, endettés) en fonction des objectifs d’investissement globaux et de la tolérance au risque afin de former une structure d’investissement hiérarchique et multidimensionnelle.

Stratégie 2 : Stratégie de couverture inverse des ETF

Pour les investisseurs qui souhaitent vendre à découvert sur le marché pétrolier mais qui ne peuvent pas négocier à découvert en raison de restrictions de marge ou de compte, les ETF inversés du pétrole constituent un outil efficace. Cependant, les ETF inverses sont extrêmement risqués, et les investisseurs doivent les évaluer attentivement. Si les prix du pétrole rebondissent, les investisseurs en ETF inversés subiront des pertes importantes. Veuillez évaluer pleinement votre tolérance au risque avant de prendre une décision.

Stratégie 3 : Revoir et ajuster régulièrement

Le marché pétrolier est affecté par de multiples facteurs tels que les politiques politiques, économiques et énergétiques mondiales, et les investisseurs doivent régulièrement revoir leurs positions et ajuster leurs stratégies en temps opportun en fonction des évolutions de l’environnement macroéconomique. Ne vous laissez pas tromper par les fluctuations de prix à court terme, jugez en fonction des fondamentaux à long terme.

La clé du succès dans l’investissement dans les ETF pétroliers réside dans une compréhension approfondie des mécanismes du produit, une évaluation objective de sa propre tolérance au risque et la formulation de plans scientifiques d’allocation des actifs. Quelle que soit la méthode d’investissement pétrolière choisie, la gestion des risques est toujours une priorité absolue.