Invertir en ETF con cantidades pequeñas ya no es difícil: Guía completa para la negociación de fracciones de acciones

Cuando quieres invertir en ETFs pero descubres que no tienes fondos suficientes para comprar una acción completa, muchas personas pueden sentirse inquietas. Pero, de hecho, mediante el trading de acciones fraccionadas, los pequeños inversores pueden asignar completamente sus carteras de ETF de forma flexible. Este artículo profundizará en cómo lograr el objetivo de la pequeña inversión mediante el comercio de acciones fraccionadas en ETF para ayudarte a encontrar el método de inversión más adecuado.

Según estadísticas de la Investment Trust and Investment Advisory Association, a finales de 2023 había 227 productos ETF en el mercado de Taiwán, con activos totales que alcanzaron los NT$3,56 billones, un aumento de más de 1 en comparación con los 1,74 billones de 2020. A nivel global, el crecimiento del mercado de ETFs es aún más notable: el tamaño global de los activos de los ETF fue de solo 212.000 millones de dólares en 2003, y ha subido a 11,61 billones de dólares en 2023, con una tasa media anual de crecimiento compuesta (TCAC) del 22,16% en los últimos 20 años. Sin embargo, cómo entrar en este mercado al menor coste es precisamente lo que preocupa a muchos inversores minoristas.

¿Por qué la inversión tradicional en acciones enteras puede no ser adecuada para todo el mundo?

La unidad básica de negociación del mercado bursátil de Taiwán es “uno”, que son 1.000 acciones. Tomando como ejemplo el ETF Yuanta Taiwan 50, a un precio de 161,65 yuanes, necesitas invertir 161.650 yuanes para comprar uno. Para inversores con fondos limitados, esta cantidad no es precisamente pequeña.

En el mercado bursátil estadounidense, los inversores tienen la flexibilidad de comprar cualquier número de acciones basadas en sus propios fondos, pero el mecanismo tradicional de negociación de acciones al por completo en el mercado taiwanés establece umbrales considerables para los pequeños inversores. En este momento,Comercio de acciones fraccionadas en ETFSurgió, abriendo nuevos canales de inversión para pequeños inversores.

¿Qué son las acciones fraccionadas de ETF? ¿En qué se diferencia de la operación entera de acciones?

LlamadaAcciones fraccionarias, se refiere a ETFs que compran menos de 1.000 unidades (de 1 a 999 acciones). Por ejemplo, comprar 50 ETF entra en la categoría de trading de acciones fraccionadas. En comparación con la negociación de acciones completas, la negociación de acciones fraccionadas presenta diferencias en el cálculo de comisiones, el tiempo de transacción, el método de colocación de órdenes y otros aspectos.

Tiempos y reglas para el comercio de acciones fraccionadas

La negociación de acciones impares se divide en dos periodos: intradía y fuera de horario, con reglas diferentes para cada periodo, y los inversores deben elegir según sus propias circunstancias.

**Trading intradía en lotes impares (9:00-13:30)**Solo pedidos electrónicos, usando órdenes límite ROD, subastas igualando cada 1 minuto. El primer emparejamiento tiene lugar a las 09:10 y cada minuto después. El orden de la transacción sigue el principio de “precio primero, tiempo primero”.

**Operaciones extrañas de acciones fuera de horario (13:40-14:30)**Las órdenes no están restringidas, y los inversores pueden realizar órdenes electrónicamente, por teléfono o en mostrador, pero también usar órdenes límite ROD. La diferencia es que solo se realiza una subasta de call a las 14:30 después del mercado, y la orden de la transacción se determina aleatoriamente si el precio es el mismo en el momento de la transacción.

Contabilidad de costes de transacción de acciones fraccionadas: gestión de comisiones e impuestos

¿Cómo calcular la tarifa de manipulación?

El método de cálculo de la comisión de gestión para acciones fraccionarias es el mismo que el de las acciones completas, y la fórmula básica es:

Tasa de gestión = precio de la acción × número de acciones × 0,1425%

Si la correduría ofrece un descuento, es:

Comisión de gestión = precio de la acción × número de acciones × 0,1425% × descuento

Tomemos como ejemplo el ETF Yuanta Taiwan 50, compramos 200 acciones fraccionadas (precio de la acción 161,65 yuanes):

200 × 161,65 × 0,1425% × 0,65 (descuento de SinoPac Securities) = 29,95 yuanes

Menor tarifa de manejo y coste real

Muchos corredores establecen umbrales mínimos de comisiones. Tradicionalmente, el consumo mínimo es de 20 yuanes, pero a medida que la competencia en el mercado se intensifica, cada vez más corredurías han bajado el umbral a 1 yuan para reducir aún más la carga sobre los pequeños inversores.

Tomemos como ejemplo la compra de una acción del ETF Yuanta Taiwan 50: 1 × 161,65 × 0,1425% = 0,23 yuanes

Como el consumo mínimo es inferior a 1 yuan, en realidad se cobra a 1 yuan. Esto significa que solo comprando al menos 5 acciones se pueden evitar los efectos de un gasto mínimo: 5 × 161,65 × 0,1425% = 1,15 yuanes

Por lo tanto,Los pequeños inversores deben asegurarse de que el número de acciones fraccionadas sea suficiente para superar el estándar mínimo de comisión de gestión para cada pedidopara obtener el coste óptimo.

Impuestos sobre transacciones

Además de las comisiones de gestión, también se requiere impuesto sobre transacciones al vender acciones fraccionadas, y el tipo impositivo aplicable para los ETFs es del 0,1%. Según cálculos exhaustivos, el coste total de vender 200 acciones del Yuanta Taiwan 50 ETF es:

200 × 161,65 × (0,1425% + 0,1%) = 78,4 yuanes

¿Cómo colocar una orden para negociar ETFs de acciones fraccionadas? Guía práctica

Los inversores pueden completar una orden fraccionada en la aplicación de trading de la correduría tras abrir una cuenta de valores. El proceso de pedido es similar al de la parte total, y los pasos clave son:

1. Seleccione el tipo de transacción: Acciones impares intradía o impares fuera de horario
2. Determinar la categoría de orden: Se debe seleccionar el orden límite
3. Elige la dirección de la operación: Compra o vende
4. Introduce el número de transacciones: Cualquier número entre 1 y 999 acciones
5. Fija el precio: Fija el precio de la orden pendiente según las condiciones del mercado

Habilidades de pedido pendiente para optimizar la probabilidad de cierre

Dado que las acciones impares se emparejan de forma independiente, puede haber una diferencia de precio entre el precio de la transacción y la acción total, y la liquidez es relativamente débil. Para aumentar la probabilidad de cierre, los inversores pueden adoptar las siguientes estrategias:

• ETFs populares y altamente líquidos: Puedes intentar comprar al precio límite o vender al precio límite, porque el principio de igualamiento es “se prefieren compradores a precios altos y vendedores a precios bajos”
• ETFs con volúmenes de negociación bajos: Puede ser ligeramente inferior al precio de cierre para aumentar la posibilidad de transacción
• ETFs generales: Las órdenes pendientes al precio de cierre son una opción más segura

Debe recordarse que existen transacciones parciales en transacciones de acciones fraccionadas, es decir, una orden puede ejecutarse en lotes, y los inversores deben ser plenamente conscientes de ello.

Plan Avanzado: Utilizar CFDs para inversiones en ETF pequeños

Si buscas mayor liquidez y flexibilidad en el trading,**Contratos por Diferencia (CFDs)**Ofrece otra forma de invertir en ETFs. Los CFD permiten a los inversores operar con apalancamiento, lo que puede reducir aún más el importe principal requerido mientras apoya el trading bidireccional (largo y corto).

La comparación con la negociación de acciones fraccionadas es la siguiente:

Tomando la plataforma Mitrade como ejemplo, si inviertes en el ETF iShares Semiconductor a un precio de 223,91 USD y configuras un apalancamiento de 10 veces, en realidad puedes hacer una inversión del mismo tamaño con solo 22,39 USD. Esto mejora considerablemente la utilización del capital, pero los inversores también deben comprender los riesgos asociados al trading apalancado.

Importante: El trading de CFD implica riesgos de apalancamiento, y los inversores deben comprender plenamente los riesgos relevantes y formular estrategias estrictas de gestión de riesgos, incluyendo configuraciones de stop-loss.

Preguntas frecuentes sobre la inversión en acciones fraccionadas en ETF

¿Puedo seguir recibiendo dividendos cuando compro ETFs con acciones fraccionadas?

La respuesta es sí. Ya sea que los inversores posean 1.000 acciones completas o 1 fracción, pueden recibir dividendos normalmente. Cuantas más acciones tengas, más dividendos recibirás. Por eso muchos “depositantes” optan por seguir comprando ETFs de acciones fraccionadas, especialmente productos de altos dividendos, mediante cantidades fijas regulares.

Según estadísticas de la Bolsa de Taiwán, los objetivos de inversión a plazo fijo más populares son principalmente ETFs de alto dividendo, donde los inversores pueden disfrutar de ingresos por dividendos y construir activos gradualmente mediante acumulación de acciones fraccionadas a largo plazo.

¿Habrá dificultades para negociar acciones fraccionadas?

Depende de la liquidez del ETF. Los ETFs populares con alto volumen de negociación suelen ser líquidos, pero los ETFs poco populares con volúmenes de negociación más pequeños pueden enfrentarse a dificultades de trading fuera del horario laboral o incluso completar la correspondencia el mismo día. Los inversores pueden consultar el resumen diario de transacciones fraccionarias fuera de horario en la web de la Bolsa de Taiwán para evaluar el estado real de negociación del ETF objetivo.

¿Cómo debería elegir entre inversión en acciones fraccionadas y inversión en acciones enteras?

• Elige acciones fraccionarias: Si tienes fondos limitados pero quieres acumular una variedad de productos ETF, o realizar inversiones fijas regulares
• Selectos CFDs: Si quieres invertir con un capital más pequeño, optar por la comodidad de trading 24 horas o necesitas capacidades de trading bidireccional
• Elige toda la hebra: Si los fondos son suficientes, busca el menor coste y la máxima liquidez

Resumen: Comienza tu camino de inversión en acciones fraccionadas en ETF

Comercio de acciones fraccionadas en ETFProporciona a los pequeños inversores un acceso flexible al mercado bursátil. Ya sea que se negocie a través de acciones fraccionarias tradicionales o utilice herramientas avanzadas como los CFDs, la clave es elegir un método que se adapte al tamaño de tu capital y a tus objetivos de inversión.

Aquí tienes tres puntos clave a tener en cuenta:

1. Conciencia de costes: Calcular la tasa real de manipulación y el coste fiscal para evitar la trampa de la tarifa de manipulación más baja
2. Selección de horas: Elige operaciones intradía o fuera de horario en función de la liquidez del ETF
3. Gestión de riesgos: Si eliges CFD, asegúrate de establecer un mecanismo completo de gestión de riesgos

Ahora, empezar tu camino de inversión en acciones fraccionadas en ETF solo requiere tres pasos: registrarte, depositar y operar. No dejes que los fondos se conviertan en un obstáculo para la inversión, y una pequeña cantidad puede hacer realidad el gran sueño de la asignación de activos.