Gráfico de oferta y demanda: importancia y aplicaciones en inversión

Los inversores exitosos suelen tener un conocimiento profundo sobre los gráficos de oferta y demanda, ya que son la base para entender cómo cambian los precios de los activos. Ya seas un trader experto o un inversor a largo plazo, estudiar esto te ayudará a predecir mejor los movimientos del mercado.

¿Por qué los inversores deben entender la oferta y la demanda?

Antes de hablar de los gráficos de oferta y demanda, piensa en una situación básica: cuando un producto escasea y hay más personas que lo desean, el precio sube. Por el contrario, cuando hay mucho producto y poca demanda, el precio baja. Este mismo principio aplica en los mercados de acciones y otros activos.

¿Qué son las curvas de oferta y demanda?

Demanda (Demand)

La demanda es la cantidad de compra de bienes o servicios a diferentes niveles de precio. Cuando graficamos la relación entre precio y cantidad deseada por los compradores, obtenemos la curva de demanda, que desciende de izquierda a derecha.

La ley de la demanda nos dice que la relación entre precio y cantidad demandada es inversa: si el precio sube, la cantidad que los compradores desean disminuirá. Si el precio baja, la demanda aumentará.

Factores que influyen en la demanda:

• Nivel de ingresos de los compradores
• Preferencias y gustos del consumidor
• Precios de bienes sustitutos
• Expectativas sobre futuros precios
• Número de compradores en el mercado

Oferta (Supply)

La oferta es la cantidad de bienes o servicios que los vendedores están dispuestos a vender a diferentes niveles de precio. Al graficar la relación entre precio y cantidad ofrecida, obtenemos la curva de oferta, que sube de izquierda a derecha.

La ley de la oferta indica que la cantidad ofrecida está directamente relacionada con el precio: si el precio sube, los vendedores querrán vender más; si baja, la cantidad ofrecida disminuirá.

Factores que influyen en la oferta:

• Costos de producción
• Tecnología utilizada en la producción
• Precios de otros bienes que los competidores pueden producir
• Número de vendedores en el mercado
• Expectativas sobre futuros precios

Punto de equilibrio: donde compra y vende se encuentran

La verdadera importancia del gráfico de oferta y demanda es el punto donde ambas curvas se cruzan, llamado punto de equilibrio.

En ese punto, la cantidad que los compradores desean comprar es igual a la cantidad que los vendedores desean vender. Los precios y cantidades en ese punto tienden a estabilizarse y no cambiar.

Por qué sucede esto:

• Si el precio es mayor que el de equilibrio, los vendedores querrán vender más, pero los compradores reducirán su demanda, generando exceso de oferta y presión a la baja en el precio.
• Si el precio es menor que el de equilibrio, los compradores querrán comprar más, pero los vendedores reducirán su oferta, generando escasez y presión al alza en el precio.

Factores que cambian las curvas de oferta y demanda

Estas curvas no son fijas; diferentes factores pueden desplazarlas.

Factores macroeconómicos

• Inflación y tasas de interés
• Crecimiento económico acelerado o desacelerado
• Liquidez en el sistema financiero

Factores de confianza

• Confianza de consumidores e inversores
• Noticias y eventos que afectan el mercado
• Expectativas sobre la economía y las empresas

Factores políticos y regulatorios

• Políticas gubernamentales
• Cambios en regulaciones fiscales
• Nuevas leyes o restricciones

Análisis de gráficos de oferta y demanda para trading efectivo

Interpretación de señales de precios

Velas verdes (Price Action alcista) Indican que la fuerza de compra (demanda) supera a la fuerza de venta (oferta). El cierre es más alto que la apertura, mostrando poder de los compradores.

Velas rojas (Price Action bajista) Indican que la fuerza de venta (oferta) supera a la de compra (demanda). El cierre es más bajo que la apertura.

Velas Doji Muestran equilibrio entre compradores y vendedores, reflejando incertidumbre en el mercado.

Observación de tendencias de precios

Cuando los precios alcanzan nuevos máximos (Higher Highs), la oferta y demanda están en tendencia alcista, con una demanda fuerte.

Cuando los precios alcanzan nuevos mínimos (Lower Lows), la tendencia es bajista, con una mayor presión de venta.

Demand Supply Zone: técnica para aprovechar los movimientos con gráficos de oferta y demanda

Esta técnica usa los gráficos de oferta y demanda para identificar “zonas” donde el precio probablemente revertirá o continuará en la misma dirección.

1. Operar en puntos de reversión

DBR (Zona de demanda, caída, base, rally)

• El precio cae rápidamente (exceso de oferta)
• Luego se estabiliza formando una base
• Cuando la fuerza de compra regresa fuerte, el precio rompe la base y sube

RBD (Zona de oferta, rally, base, caída)

• El precio sube rápidamente (exceso de demanda)
• Luego se estabiliza formando una base
• Cuando la fuerza de venta regresa fuerte, el precio rompe la base y baja

2. Operar en continuación de tendencia

RBR (Rally, base, rally) - en tendencia alcista

• El precio sube con fuerte demanda
• Hace una pausa con algo de venta
• La demanda vuelve fuerte y el precio continúa subiendo

DBD (Caída, base, caída) - en tendencia bajista

• El precio baja con fuerte oferta
• Hace una pausa con algo de compra
• La oferta vuelve fuerte y el precio continúa bajando

Resumen

El gráfico de oferta y demanda no es solo una imagen estática, sino una herramienta poderosa que explica por qué los precios cambian y hacia dónde podrían dirigirse. Entender sus principios, analizar tendencias y aplicar técnicas como las zonas de oferta y demanda permite a inversores y traders tomar decisiones de compra y venta de manera más sistemática, reduciendo riesgos.

Este contenido requiere práctica y estudio continuo para que puedas identificar patrones de movimiento de precios y aplicarlos en decisiones reales de inversión.