دليل الاستثمار العملي للمبتدئين في الأسهم

الكثير من الأشخاص يبحثون عن دليل للمبتدئين في الأسهم. الاستثمار في الأسهم هو وسيلة جذابة لتنمية الثروة، ولكنه يُساء فهم أحيانًا على أنه مجرد “مقامرة”. ومع ذلك، إذا تم التوجه إليه بمعرفة واستراتيجية صحيحة، فإنه يمكن أن يكون وسيلة قوية لتحقيق أرباح كبيرة من الأصول الخاصة بك. يشرح هذا الدليل بشكل منهجي للمستثمرين المبتدئين من اختيار شركات الوساطة إلى فتح الحساب، وتقنيات التحليل.

يجب أن تعرف بالضبط ما هو السهم لكي تبدأ

عند شرائك للسهم، فإنك تمتلك جزءًا معينًا من شركة معينة. الأسهم تمثل حقوق ملكية في الشركة، ومن خلالها يمكنك تحقيق أرباح بطريقتين: الأولى هي الأرباح الموزعة، والثانية هي أرباح فرق السعر.

بالتفصيل، إذا امتلكت سهم شركة سامسونج إلكترونيكس، فذلك يشبه امتلاك جزء صغير جدًا من الشركة (بحلول بداية 2025). كأنك تمسك قطعة صغيرة من شركة عملاقة. عندما تنمو الشركة وتزيد أرباحها، يرتفع سعر السهم، ويحقق المستثمر أرباحًا من فرق السعر عند البيع.

عليك أن تحدد أولًا نوع استثمارك

الاستثمار في الأسهم ليس مناسبًا للجميع. قبل أن تبدأ، يجب أن تفهم وضعك المالي، قدرتك على تحمل المخاطر، وأهدافك الاستثمارية.

لننظر أولًا إلى الجوانب الإيجابية للاستثمار في الأسهم. وفقًا للبيانات التاريخية، سجل مؤشر S&P 500 منذ عام 1957 معدل عائد سنوي يقارب 10%، وحقق عوائد تفوق التضخم على المدى الطويل. كما أن الأسهم ذات سيولة عالية، ويمكن تحويلها إلى نقد في أي وقت عند الحاجة، على عكس العقارات التي تتطلب وقتًا أطول. إذا استثمرت في أسهم جيدة على المدى الطويل، فستستفيد من فوائد الفائدة المركبة، وتنمو رأس مالك بشكل مستمر.

لكن هناك تحذيرات أيضًا. يمكن أن تتقلب أسعار الأسهم بشكل كبير على المدى القصير. على سبيل المثال، في مارس 2020، خلال جائحة كوفيد-19، انخفض مؤشر S&P 500 بنسبة حوالي 34% خلال شهر واحد. لذلك، يجب أن تتحمل الضغط النفسي الناتج عن تقلبات السوق، ويجب أن تتابع السوق باستمرار وتتعلم التحليل بشكل مستمر.

تبدأ باختيار طريقة استثمارك

الهدف الرئيسي من دليل المبتدئين هو أن تجد طريقة استثمار مناسبة لك. هناك نوعان رئيسيان من طرق التداول في الأسهم:

الاستثمار في الأسهم الفردية هو شراء وبيع أسهم شركة معينة مباشرة. يمكن أن يحقق عوائد عالية، لكنه يحمل مخاطر كبيرة. بالمقابل، الصناديق المتداولة في البورصة (ETFs) والصناديق الاستثمارية هي منتجات تستثمر في عدة أسهم بشكل متنوع، وتساعد على تقليل المخاطر.

من الطرق الشائعة حديثًا: التداول بالنقطة العشرية والاستثمار المنتظم. التداول بالنقطة العشرية يتيح لك شراء أسهم بأسعار منخفضة نسبياً، رغم أن الرسوم تكون أعلى، ويمكنك من الاستثمار في أسهم غالية الثمن بمبالغ صغيرة. أما الاستثمار المنتظم، فيعني استثمار مبلغ ثابت شهريًا بشكل تلقائي، مما يساعد على نمو الأصول على المدى الطويل.

كما يوجد منتجات ذات رافعة مالية مثل عقود الفروقات (CFD)، التي تتيح تحقيق أرباح كبيرة بمبالغ صغيرة، لكنها تحمل مخاطر خسارة عالية، لذا يجب فهمها جيدًا قبل الاستثمار. على سبيل المثال، إذا توقعت ارتفاع سهم NVIDIA، يمكنك شراء عقد CFD لتحقيق ربح من الارتفاع، أو البيع على المكشوف (Short) إذا توقعت هبوط السعر.

منصة Mitrade تسمح للمبتدئين في العملات الرقمية أيضًا بالبدء بسهولة في تداول CFD، وتوفر واجهة سهلة الاستخدام وسيولة جيدة، وهي مرخصة من قبل هيئة الأوراق المالية والاستثمارات الأسترالية (ASIC)، مما يضمن أمان التداول.

من اختيار الوسيط إلى فتح الحساب… 5 خطوات

فتح حساب تداول الأسهم يشبه فتح حساب بنكي، لكنه يتم عبر شركة وساطة. الآن، يمكن فتح الحساب خلال دقائق عبر تطبيق الهاتف.

الخطوة 1: اختيار شركة الوساطة
خذ بعين الاعتبار الرسوم، الخدمات، وسهولة استخدام التطبيق. يمكن الاستفادة من خدمة مقارنة الرسوم التي تقدمها الجمعية المالية الكورية. عادة، تكون الرسوم أقل عند استخدام نظام التداول عبر الكمبيوتر (HTS) أو تطبيق الهاتف (MTS)، وتكون أعلى عند الطلب عبر الموظف (حوالي 0.5%).

الخطوة 2: تحميل التطبيق والتحقق من الهوية
قم بتنزيل تطبيق الشركة المختارة، وامسح هويتك عبر صورة بطاقة الهوية، وأكمل التحقق عبر الهاتف.

الخطوة 3: إدخال البيانات الشخصية
أدخل معلوماتك الشخصية بدقة، مع مصدر دخلك.

الخطوة 4: الموافقة على المستندات والتوقيع الرقمي
وافق على نماذج الطلب، ومستندات إثبات الهدف من التداول، وشروط الاستخدام، وأكمل التوقيع الرقمي.

الخطوة 5: إتمام فتح الحساب
بعد إتمام جميع الخطوات، ستتلقى إشعارًا بفتح الحساب.

أنواع الحسابات تشمل:

• الحساب العادي (للتداول المحلي والعالمي والأدوات المالية)
• حساب ISA (للادخار طويل الأمد مع مزايا ضريبية)
• حساب CMA (للفوائد على الودائع وإدارة الأموال قصيرة الأمد)

ملاحظة مهمة: إذا كان لديك حساب إيداع وسحب حديث، يجب الانتظار 20 يوم عمل قبل فتح حساب في جهة مالية أخرى، وذلك لمنع الجرائم المالية، إلا إذا كانت من خلال بنوك مثل كاكاو، كيبنك، توست بنك، التي لا تخضع لهذا القيد.

فهم طريقتي التحليل التي تؤثر على الأرباح والخسائر

قبل اتخاذ قرار البيع أو الشراء، من الضروري إجراء تحليل شامل.

التحليل الفني يعتمد على دراسة حركة الأسعار السابقة وحجم التداول، بهدف التنبؤ باتجاه السعر المستقبلي. يستخدم مؤشرات مثل المتوسطات المتحركة (Moving Average) وMACD، ويعتمد على قراءة الرسوم البيانية والتعرف على الأنماط.

التحليل الأساسي يركز على تقييم قيمة الشركة من خلال البيانات المالية، أداء الإدارة، والاتجاهات الصناعية. يستخدم مؤشرات مثل نسبة السعر إلى الأرباح (PER)، ونسبة السعر إلى القيمة الدفترية (PBR)، والعائد على حقوق المساهمين (ROE). يركز على القيمة الحقيقية للشركة.

ينصح المبتدئون بفهم كلا الطريقتين، واختيار الأسلوب الذي يناسبهم، مع التدرج في التعلم والتعمق تدريجيًا.

استراتيجيات طويلة الأمد مقابل مضاربة قصيرة الأمد

حسب مدة الاستثمار، تتغير الاستراتيجية.

المضاربة قصيرة الأمد تتضمن شراء وبيع الأسهم خلال فترة قصيرة لتحقيق أرباح سريعة، مثل التداول اليومي. يمكن أن تكون أرباحها عالية، لكن المخاطر أيضًا كبيرة. يستخدم المستثمرون استراتيجيات التحليل الفني، متابعة الأخبار، واستغلال الزخم (Momentum Trading). من عيوبها ارتفاع تكاليف التداول بسبب التكرار.

الاستثمار طويل الأمد يستمر عادة لأكثر من 5 سنوات، ويعتمد على قيمة الأسهم الحقيقية، ويشتهر بمبدأ وارن بافيت. يهدف إلى الاستفادة من الفوائد المركبة، ويزيد من العوائد مع مرور الوقت. بعض الدول تقدم مزايا ضريبية للاستثمار طويل الأمد.

استراتيجيات إدارة المخاطر لتقليل الخسائر

تنويع المحفظة وإدارة المخاطر أساس نجاح الاستثمار.

مبدأ التنويع هو “عدم وضع كل البيض في سلة واحدة”. عبر امتلاك أسهم من شركات مختلفة مثل سامسونج، هيونداي، NAVER، تقلل من مخاطر خسارة محفظتك بسبب تراجع شركة واحدة أو قطاع معين.

طرق إدارة المخاطر تشمل:

• وقف الخسارة (Stop Loss): تحديد سعر معين لبيع السهم تلقائيًا عند الوصول إليه لتقليل الخسائر.
• إعادة التوازن الدوري للمحفظة: مراجعة وتعديل توزيع الأصول بشكل منتظم.
• الاستثمار التدريجي: توزيع رأس المال على فترات، مثل استثمار 200 ألف ريال شهريًا لمدة 5 شهور.
• الاستثمار طويل الأمد: الاحتفاظ بأسهم الشركات الواعدة لفترة طويلة لتقليل تأثير تقلبات السوق القصيرة.

8 نصائح عملية لنجاح المبتدئين في الأسهم

1. ابدأ بمبالغ صغيرة لتجربة السوق واكتساب الخبرة.
2. احذر من موجة السوق و"الأسهم ذات الشعبية" أو “أسهم الارتفاعات القصوى” التي قد تكون مضاربة. استند إلى التحليل الموضوعي.
3. تابع الأخبار والتقارير الاقتصادية يوميًا، واطلع على نتائج الشركات والمؤشرات الاقتصادية أسبوعيًا.
4. اكتب سجل استثمارك لتعرف أسباب قراراتك ونتائجها، وتحسن من استراتيجيتك.
5. إدارة النفس مهمة، وتجنب اتخاذ قرارات عاطفية، واتباع خطة مسبقة.
6. اجمع معلومات من مصادر موثوقة، وكون صورة متكاملة قبل اتخاذ القرار.
7. كن مستعدًا للخسارة، وتقبلها كجزء من الاستثمار، وركز على تقليلها.
8. تجنب الأخطاء الشائعة للمبتدئين، مثل الاعتماد على نجاح واحد، أو اتباع نصائح غير موثوقة، وابقَ دائمًا على اطلاع وتحليل شخصي.

دليل المبتدئين في الأسهم: ابدأ كأنك تركض ماراثونًا

الاستثمار في الأسهم ليس سباقًا سريعًا، بل ماراثون طويل الأمد. النجاح يتطلب تحليلًا دقيقًا، إدارة مخاطر، واختيار استراتيجيتك وفقًا لملامحك الشخصية.

ابدأ صغيرًا، وواصل التعلم والخبرة، وكن صبورًا، ولا تتأثر بتقلبات السوق. حافظ على استثمارك طويل الأمد لتحقيق نمو مستدام للأصول. تذكر دائمًا المبادئ الأساسية، وابدأ رحلتك بثقة وتأنٍ.