ألفا أذكى: احصل على المزيد من جوهر المحفظة

تتناول هذه المقالة كيف يمكن للمستثمرين تحقيق “ألفا أذكى” من خلال دمج الاستراتيجيات النشطة والسلبيّة في جوهر محفظتهم. وتسلط الضوء على أن الاستراتيجيات السلبية توفر تكاليف منخفضة، لكنها تفوت فرصة تحقيق ألفا محتملة، وحتى أداء متفوق بسيط في الجوهر يمكن أن يؤثر بشكل كبير على العوائد على المدى الطويل. وتقترح المقالة استراتيجية جوهر نشطة تدمج البحث الأساسي والتحليل الكمي لتوليد ألفا ثابت، معدل مخاطر، مع الحفاظ على مخاطر مشابهة للمؤشر ورسوم تنافسية.